OPEN-SOURCE SCRIPT
P/E Evaluation Snapshot
The Quick P/E Evaluation indicator is designed to help investors quickly assess whether a stock is trading at a premium or discount relative to its historical valuation using the Price-to-Earnings (P/E) ratio. Instead of relying on raw P/E values, this tool applies statistical normalization and smoothing techniques to create a dynamic valuation framework that adapts to each stock’s historical behavior.
⚙️ Key Features & Components:
(1) Smoothed P/E Calculation
Uses a Median Filter combined with EMA smoothing to reduce noise and eliminate extreme fluctuations caused by unstable earnings.
(2) Dynamic Valuation Bands
Automatically constructs:
Mean P/E (12-month baseline)
+1 Standard Deviation (overvaluation zone)
-1 Standard Deviation (undervaluation zone)
(3) Multi-Timeframe Perspective
Tracks:
- 3M P/E (short-term sentiment)
- 6M P/E (mid-term trend)
- 12M P/E (long-term anchor)
(4) Integrated Valuation Table
Displays a structured overview including current valuation, historical benchmarks, and instant classification: Undervalued / Fair / Overvalued
🧠 How to Use:
Undervalued Zone (P/E < -1SD)
→ Potential accumulation zone, especially when earnings quality is stable
Fair Value Zone
→ Neutral range, suitable for holding or trend-following strategies
Overvalued Zone (P/E > +1SD)
→ Caution zone; consider profit-taking or reassessing expectations
💡 Best used in combination with: Earnings growth, margin trends, and sector-relative valuation
⚠️ Limitations:
Most effective for: FMCG, manufacturing & production, consumer goods, and non-financial businesses with relatively stable earnings
Should NOT be used for: Financial companies (banks, insurance, securities), companies with highly volatile or negative earnings, and early-stage growth businesses where profits are not yet stable
----------------------------------------------------------------
Chỉ báo Quick P/E Evaluation được thiết kế nhằm giúp nhà đầu tư nhanh chóng đánh giá liệu một cổ phiếu đang được giao dịch ở mức premium hay discount so với định giá lịch sử của nó thông qua chỉ số Price-to-Earnings (P/E). Thay vì chỉ dựa vào P/E thô, công cụ này áp dụng các phương pháp chuẩn hóa thống kê và làm mượt dữ liệu để xây dựng một khung định giá động, thích ứng với hành vi lịch sử của từng cổ phiếu.
⚙️ Các tính năng & thành phần chính:
(1) Làm mượt P/E
Sử dụng Median Filter kết hợp EMA để giảm nhiễu và loại bỏ các biến động cực đoan do lợi nhuận không ổn định gây ra.
(2) Dải định giá động
Tự động xây dựng:
Mean P/E (mốc trung bình 12 tháng)
+1 Độ lệch chuẩn (vùng định giá cao)
-1 Độ lệch chuẩn (vùng định giá thấp)
(3) Góc nhìn đa khung thời gian
Theo dõi:
- P/E 3 tháng (tâm lý ngắn hạn)
- P/E 6 tháng (xu hướng trung hạn)
- P/E 12 tháng (mốc tham chiếu dài hạn)
(4) Bảng định giá tích hợp
Hiển thị tổng quan gồm: định giá hiện tại, các mốc lịch sử và phân loại nhanh: Undervalued / Fair / Overvalued
🧠 Cách sử dụng:
Vùng định giá thấp (P/E < -1SD)
→ Có thể là vùng tích lũy tiềm năng, đặc biệt khi chất lượng lợi nhuận ổn định
Vùng giá trị hợp lý
→ Vùng trung tính, phù hợp để nắm giữ hoặc theo xu hướng
Vùng định giá cao (P/E > +1SD)
→ Vùng cần thận trọng; cân nhắc chốt lời hoặc đánh giá lại kỳ vọng
💡 Nên sử dụng kết hợp với: Tăng trưởng lợi nhuận, xu hướng biên lợi nhuận và định giá tương đối theo ngành
⚠️ Hạn chế:
Phù hợp nhất với: FMCG, sản xuất & chế biến, hàng tiêu dùng và các doanh nghiệp phi tài chính có lợi nhuận tương đối ổn định
Không nên sử dụng cho: Các doanh nghiệp tài chính (ngân hàng, bảo hiểm, chứng khoán), các công ty có lợi nhuận biến động mạnh hoặc âm, và các doanh nghiệp tăng trưởng giai đoạn đầu khi lợi nhuận chưa ổn định
⚙️ Key Features & Components:
(1) Smoothed P/E Calculation
Uses a Median Filter combined with EMA smoothing to reduce noise and eliminate extreme fluctuations caused by unstable earnings.
(2) Dynamic Valuation Bands
Automatically constructs:
Mean P/E (12-month baseline)
+1 Standard Deviation (overvaluation zone)
-1 Standard Deviation (undervaluation zone)
(3) Multi-Timeframe Perspective
Tracks:
- 3M P/E (short-term sentiment)
- 6M P/E (mid-term trend)
- 12M P/E (long-term anchor)
(4) Integrated Valuation Table
Displays a structured overview including current valuation, historical benchmarks, and instant classification: Undervalued / Fair / Overvalued
🧠 How to Use:
Undervalued Zone (P/E < -1SD)
→ Potential accumulation zone, especially when earnings quality is stable
Fair Value Zone
→ Neutral range, suitable for holding or trend-following strategies
Overvalued Zone (P/E > +1SD)
→ Caution zone; consider profit-taking or reassessing expectations
💡 Best used in combination with: Earnings growth, margin trends, and sector-relative valuation
⚠️ Limitations:
Most effective for: FMCG, manufacturing & production, consumer goods, and non-financial businesses with relatively stable earnings
Should NOT be used for: Financial companies (banks, insurance, securities), companies with highly volatile or negative earnings, and early-stage growth businesses where profits are not yet stable
----------------------------------------------------------------
Chỉ báo Quick P/E Evaluation được thiết kế nhằm giúp nhà đầu tư nhanh chóng đánh giá liệu một cổ phiếu đang được giao dịch ở mức premium hay discount so với định giá lịch sử của nó thông qua chỉ số Price-to-Earnings (P/E). Thay vì chỉ dựa vào P/E thô, công cụ này áp dụng các phương pháp chuẩn hóa thống kê và làm mượt dữ liệu để xây dựng một khung định giá động, thích ứng với hành vi lịch sử của từng cổ phiếu.
⚙️ Các tính năng & thành phần chính:
(1) Làm mượt P/E
Sử dụng Median Filter kết hợp EMA để giảm nhiễu và loại bỏ các biến động cực đoan do lợi nhuận không ổn định gây ra.
(2) Dải định giá động
Tự động xây dựng:
Mean P/E (mốc trung bình 12 tháng)
+1 Độ lệch chuẩn (vùng định giá cao)
-1 Độ lệch chuẩn (vùng định giá thấp)
(3) Góc nhìn đa khung thời gian
Theo dõi:
- P/E 3 tháng (tâm lý ngắn hạn)
- P/E 6 tháng (xu hướng trung hạn)
- P/E 12 tháng (mốc tham chiếu dài hạn)
(4) Bảng định giá tích hợp
Hiển thị tổng quan gồm: định giá hiện tại, các mốc lịch sử và phân loại nhanh: Undervalued / Fair / Overvalued
🧠 Cách sử dụng:
Vùng định giá thấp (P/E < -1SD)
→ Có thể là vùng tích lũy tiềm năng, đặc biệt khi chất lượng lợi nhuận ổn định
Vùng giá trị hợp lý
→ Vùng trung tính, phù hợp để nắm giữ hoặc theo xu hướng
Vùng định giá cao (P/E > +1SD)
→ Vùng cần thận trọng; cân nhắc chốt lời hoặc đánh giá lại kỳ vọng
💡 Nên sử dụng kết hợp với: Tăng trưởng lợi nhuận, xu hướng biên lợi nhuận và định giá tương đối theo ngành
⚠️ Hạn chế:
Phù hợp nhất với: FMCG, sản xuất & chế biến, hàng tiêu dùng và các doanh nghiệp phi tài chính có lợi nhuận tương đối ổn định
Không nên sử dụng cho: Các doanh nghiệp tài chính (ngân hàng, bảo hiểm, chứng khoán), các công ty có lợi nhuận biến động mạnh hoặc âm, và các doanh nghiệp tăng trưởng giai đoạn đầu khi lợi nhuận chưa ổn định
Script de código abierto
Fiel al espíritu de TradingView, el creador de este script lo ha convertido en código abierto, para que los traders puedan revisar y verificar su funcionalidad. ¡Enhorabuena al autor! Aunque puede utilizarlo de forma gratuita, recuerde que cualquier republicación del código está sujeta a nuestras Normas internas.
Mr. Khôi Nguyên; phụ trách sản phẩm tích hợp TradingView
E: nguyen.hoang@dnse.com.vn
Linkedin: linkedin.com/in/khoi-nguyen-hoang-672301139/
E: nguyen.hoang@dnse.com.vn
Linkedin: linkedin.com/in/khoi-nguyen-hoang-672301139/
Exención de responsabilidad
La información y las publicaciones no constituyen, ni deben considerarse como, asesoramiento o recomendaciones financieras, de inversión, de trading u otro tipo, proporcionadas o respaldadas por TradingView. Obtenga más información en Condiciones de uso.
Script de código abierto
Fiel al espíritu de TradingView, el creador de este script lo ha convertido en código abierto, para que los traders puedan revisar y verificar su funcionalidad. ¡Enhorabuena al autor! Aunque puede utilizarlo de forma gratuita, recuerde que cualquier republicación del código está sujeta a nuestras Normas internas.
Mr. Khôi Nguyên; phụ trách sản phẩm tích hợp TradingView
E: nguyen.hoang@dnse.com.vn
Linkedin: linkedin.com/in/khoi-nguyen-hoang-672301139/
E: nguyen.hoang@dnse.com.vn
Linkedin: linkedin.com/in/khoi-nguyen-hoang-672301139/
Exención de responsabilidad
La información y las publicaciones no constituyen, ni deben considerarse como, asesoramiento o recomendaciones financieras, de inversión, de trading u otro tipo, proporcionadas o respaldadas por TradingView. Obtenga más información en Condiciones de uso.