Cześć,
Na interwale miesięcznym obraz Text S.A. pozostaje jednoznacznie słaby w ujęciu długoterminowym. Kurs spadł z historycznego maksimum w okolicach 157,6 zł do rejonu 35,5 zł, czyli o ponad 77%. Odbicie rozpoczęte z marcowych minimów doprowadziło następnie do wzrostu w okolice 54,8 zł, co oznaczało ruch o około 54%, ale w szerszej perspektywie był to jedynie częściowy retracement wcześniejszej przeceny. Kluczowe jest to, że rynek nie był w stanie utrzymać tego odbicia. Po dojściu w okolice 52-55 zł pojawiła się bardzo silna podaż, a kolejna świeca miesięczna zanegowała wcześniejszy ruch wzrostowy. To istotnie pogarsza techniczny wydźwięk odbicia, ponieważ pokazuje, że w rejonie 50-55 zł sprzedający pozostają aktywni. Obecnie kurs 41,12 zł ponownie znajduje się blisko dolnej części wielomiesięcznej struktury cenowej, a nie w obszarze, który można byłoby interpretować jako potwierdzone odwrócenie trendu.
Interwał miesięczny - spadek i wzrost
Na wykresie dziennym najbliższy układ wsparć i oporów jest bardzo czytelny. Cena znajduje się pomiędzy wsparciem około 40,92 zł a pierwszym oporem w rejonie 42,44 zł. To obecnie najwęższy przedział, w którym rynek próbuje się ustabilizować po gwałtownym spadku. Wyjście powyżej 42,44 zł poprawiłoby krótkoterminowy obraz, ale samo w sobie nie oznaczałoby jeszcze zmiany trendu. Kolejne istotne bariery znajdują się przy 44,38 zł, następnie w strefie 47,88-48,72 zł, a wyżej przy 51,15-52,75 zł. Dopiero odzyskanie tej ostatniej strefy istotnie zmieniłoby strukturę techniczną, ponieważ oznaczałoby powrót ponad obszar, z którego rozpoczęła się ostatnia fala silnej wyprzedaży. Od dołu utrata 40,92 zł zwiększa ryzyko ruchu do 39,24 zł, a następnie do kluczowej strefy popytowej 35,5-36,94 zł.
Interwał dzienny - wsparcia i opory
Profil wolumenu potwierdza, że okolice obecnej ceny są ważne. Największa koncentracja obrotu znajduje się w rejonie około 41-42 zł, co oznacza, że rynek zaakceptował te poziomy jako obszar intensywnej wymiany akcji. Taki węzeł wolumenowy często działa jak punkt równowagi: cena może przez pewien czas oscylować wokół niego, dopóki nie pojawi się wyraźna przewaga jednej ze stron. Drugim bardzo mocnym obszarem akceptacji jest strefa około 35,5-37 zł, co wzmacnia jej znaczenie jako potencjalnego wsparcia. Wyżej widać kolejne większe skupiska wolumenu w rejonie 49-50 zł oraz 51-53 zł. Oznacza to, że ewentualne odbicie w tych kierunkach może napotkać podaż ze strony inwestorów, którzy kupowali wcześniej po wyższych cenach i mogą wykorzystać wzrost do redukcji pozycji. Z punktu widzenia profilu wolumenu obecny kurs znajduje się więc w ważnym punkcie równowagi, ale nie ma jeszcze sygnału trwałego przejęcia kontroli przez kupujących.
Interwał dzienny - profil wolumenu
Na interwale tygodniowym układ średnich EMA nadal działa na niekorzyść strony popytowej. Kurs znajduje się poniżej wszystkich widocznych średnich, a krótsze średnie po ostatniej przecenie wyraźnie skierowały się w dół. Dłuższe EMA również znajdują się ponad ceną i pełnią rolę dynamicznych oporów. Jest to klasyczny układ charakterystyczny dla trendu spadkowego lub przynajmniej dla rynku, który nie potwierdził jeszcze zmiany trendu. Warto przy tym zwrócić uwagę, że wcześniejsze odbicie do około 52-53 zł zakończyło się właśnie w rejonie jednej z ważniejszych średnich, po czym nastąpiło gwałtowne cofnięcie. Dopóki cena pozostaje pod pakietem średnich, wzrosty należy technicznie traktować przede wszystkim jako próbę odbicia w ramach słabszego trendu, a nie jako potwierdzony nowy trend wzrostowy.
Interwał tygodniowy - średnie EMA
Oscylatory na wykresie dziennym pokazują natomiast pierwsze oznaki poprawy krótkoterminowego momentum, ale nie dają jeszcze mocnego sygnału odwrócenia. MACD po bardzo silnym zejściu poniżej zera zaczął zawracać w górę, a histogram przeszedł na wartości dodatnie. To wskazuje, że tempo spadków wyraźnie osłabło i że w krótkim terminie pojawiła się przewaga momentum wzrostowego. Jednocześnie obie linie MACD pozostają nadal głęboko poniżej poziomu zero, dlatego jest to obecnie bardziej sygnał odbicia po silnym wyprzedaniu niż potwierdzenie nowego trendu wzrostowego. Podobny obraz daje RSI. Wskaźnik odbił od strefy wyprzedania, ale pozostaje poniżej neutralnego poziomu 50, co oznacza, że momentum nadal jest słabe. Rynek przestał być ekstremalnie wyprzedany, ale nie przeszedł jeszcze do fazy przewagi kupujących.
Interwał dzienny - oscylatory
Całościowo wykres Text S.A. pokazuje obecnie próbę budowy równowagi w rejonie 40-42 zł po bardzo silnym impulsie spadkowym. Pozytywnym elementem jest zatrzymanie przeceny, poprawa MACD i RSI oraz obecność dużego węzła wolumenowego przy bieżącej cenie. Jednocześnie trudno mówić o technicznym odwróceniu trendu, ponieważ kurs pozostaje pod wszystkimi istotnymi średnimi tygodniowymi i pod szeregiem oporów rozpoczynających się już przy 42,44 zł. Najbardziej konstruktywnym scenariuszem byłoby trwałe wybicie ponad 42,44 zł, następnie 44,38 zł i powrót ponad 47,88-48,72 zł. Dopiero odzyskanie 51-53 zł dawałoby mocniejsze podstawy do mówienia o zmianie struktury średnioterminowej. Z kolei zejście poniżej 40,92-39,24 zł ponownie zwiększyłoby prawdopodobieństwo testu głównej strefy popytowej 35,5-36,94 zł. Na dziś technicznie jest to więc przede wszystkim faza stabilizacji po silnym spadku, z pierwszymi oznakami poprawy momentum, ale bez potwierdzonego sygnału zakończenia trendu spadkowego.
Analiza nie jest rekomendacją tylko moją subiektywną opinią.
Na interwale miesięcznym obraz Text S.A. pozostaje jednoznacznie słaby w ujęciu długoterminowym. Kurs spadł z historycznego maksimum w okolicach 157,6 zł do rejonu 35,5 zł, czyli o ponad 77%. Odbicie rozpoczęte z marcowych minimów doprowadziło następnie do wzrostu w okolice 54,8 zł, co oznaczało ruch o około 54%, ale w szerszej perspektywie był to jedynie częściowy retracement wcześniejszej przeceny. Kluczowe jest to, że rynek nie był w stanie utrzymać tego odbicia. Po dojściu w okolice 52-55 zł pojawiła się bardzo silna podaż, a kolejna świeca miesięczna zanegowała wcześniejszy ruch wzrostowy. To istotnie pogarsza techniczny wydźwięk odbicia, ponieważ pokazuje, że w rejonie 50-55 zł sprzedający pozostają aktywni. Obecnie kurs 41,12 zł ponownie znajduje się blisko dolnej części wielomiesięcznej struktury cenowej, a nie w obszarze, który można byłoby interpretować jako potwierdzone odwrócenie trendu.
Interwał miesięczny - spadek i wzrost
Na wykresie dziennym najbliższy układ wsparć i oporów jest bardzo czytelny. Cena znajduje się pomiędzy wsparciem około 40,92 zł a pierwszym oporem w rejonie 42,44 zł. To obecnie najwęższy przedział, w którym rynek próbuje się ustabilizować po gwałtownym spadku. Wyjście powyżej 42,44 zł poprawiłoby krótkoterminowy obraz, ale samo w sobie nie oznaczałoby jeszcze zmiany trendu. Kolejne istotne bariery znajdują się przy 44,38 zł, następnie w strefie 47,88-48,72 zł, a wyżej przy 51,15-52,75 zł. Dopiero odzyskanie tej ostatniej strefy istotnie zmieniłoby strukturę techniczną, ponieważ oznaczałoby powrót ponad obszar, z którego rozpoczęła się ostatnia fala silnej wyprzedaży. Od dołu utrata 40,92 zł zwiększa ryzyko ruchu do 39,24 zł, a następnie do kluczowej strefy popytowej 35,5-36,94 zł.
Interwał dzienny - wsparcia i opory
Profil wolumenu potwierdza, że okolice obecnej ceny są ważne. Największa koncentracja obrotu znajduje się w rejonie około 41-42 zł, co oznacza, że rynek zaakceptował te poziomy jako obszar intensywnej wymiany akcji. Taki węzeł wolumenowy często działa jak punkt równowagi: cena może przez pewien czas oscylować wokół niego, dopóki nie pojawi się wyraźna przewaga jednej ze stron. Drugim bardzo mocnym obszarem akceptacji jest strefa około 35,5-37 zł, co wzmacnia jej znaczenie jako potencjalnego wsparcia. Wyżej widać kolejne większe skupiska wolumenu w rejonie 49-50 zł oraz 51-53 zł. Oznacza to, że ewentualne odbicie w tych kierunkach może napotkać podaż ze strony inwestorów, którzy kupowali wcześniej po wyższych cenach i mogą wykorzystać wzrost do redukcji pozycji. Z punktu widzenia profilu wolumenu obecny kurs znajduje się więc w ważnym punkcie równowagi, ale nie ma jeszcze sygnału trwałego przejęcia kontroli przez kupujących.
Interwał dzienny - profil wolumenu
Na interwale tygodniowym układ średnich EMA nadal działa na niekorzyść strony popytowej. Kurs znajduje się poniżej wszystkich widocznych średnich, a krótsze średnie po ostatniej przecenie wyraźnie skierowały się w dół. Dłuższe EMA również znajdują się ponad ceną i pełnią rolę dynamicznych oporów. Jest to klasyczny układ charakterystyczny dla trendu spadkowego lub przynajmniej dla rynku, który nie potwierdził jeszcze zmiany trendu. Warto przy tym zwrócić uwagę, że wcześniejsze odbicie do około 52-53 zł zakończyło się właśnie w rejonie jednej z ważniejszych średnich, po czym nastąpiło gwałtowne cofnięcie. Dopóki cena pozostaje pod pakietem średnich, wzrosty należy technicznie traktować przede wszystkim jako próbę odbicia w ramach słabszego trendu, a nie jako potwierdzony nowy trend wzrostowy.
Interwał tygodniowy - średnie EMA
Oscylatory na wykresie dziennym pokazują natomiast pierwsze oznaki poprawy krótkoterminowego momentum, ale nie dają jeszcze mocnego sygnału odwrócenia. MACD po bardzo silnym zejściu poniżej zera zaczął zawracać w górę, a histogram przeszedł na wartości dodatnie. To wskazuje, że tempo spadków wyraźnie osłabło i że w krótkim terminie pojawiła się przewaga momentum wzrostowego. Jednocześnie obie linie MACD pozostają nadal głęboko poniżej poziomu zero, dlatego jest to obecnie bardziej sygnał odbicia po silnym wyprzedaniu niż potwierdzenie nowego trendu wzrostowego. Podobny obraz daje RSI. Wskaźnik odbił od strefy wyprzedania, ale pozostaje poniżej neutralnego poziomu 50, co oznacza, że momentum nadal jest słabe. Rynek przestał być ekstremalnie wyprzedany, ale nie przeszedł jeszcze do fazy przewagi kupujących.
Interwał dzienny - oscylatory
Całościowo wykres Text S.A. pokazuje obecnie próbę budowy równowagi w rejonie 40-42 zł po bardzo silnym impulsie spadkowym. Pozytywnym elementem jest zatrzymanie przeceny, poprawa MACD i RSI oraz obecność dużego węzła wolumenowego przy bieżącej cenie. Jednocześnie trudno mówić o technicznym odwróceniu trendu, ponieważ kurs pozostaje pod wszystkimi istotnymi średnimi tygodniowymi i pod szeregiem oporów rozpoczynających się już przy 42,44 zł. Najbardziej konstruktywnym scenariuszem byłoby trwałe wybicie ponad 42,44 zł, następnie 44,38 zł i powrót ponad 47,88-48,72 zł. Dopiero odzyskanie 51-53 zł dawałoby mocniejsze podstawy do mówienia o zmianie struktury średnioterminowej. Z kolei zejście poniżej 40,92-39,24 zł ponownie zwiększyłoby prawdopodobieństwo testu głównej strefy popytowej 35,5-36,94 zł. Na dziś technicznie jest to więc przede wszystkim faza stabilizacji po silnym spadku, z pierwszymi oznakami poprawy momentum, ale bez potwierdzonego sygnału zakończenia trendu spadkowego.
Analiza nie jest rekomendacją tylko moją subiektywną opinią.
Znajdziecie mnie również na Twitterze
twitter.com/SkotarekG
Jeżeli chcesz mnie wesprzeć moją działalność możesz postawić kawę: buycoffee.to/skotarekg
Analizy nie są rekomendacją kupna / sprzedaży tylko moją subiektywną opinią.
twitter.com/SkotarekG
Jeżeli chcesz mnie wesprzeć moją działalność możesz postawić kawę: buycoffee.to/skotarekg
Analizy nie są rekomendacją kupna / sprzedaży tylko moją subiektywną opinią.
כתב ויתור
המידע והפרסומים אינם מיועדים להיות, ואינם מהווים, ייעוץ או המלצה פיננסית, השקעתית, מסחרית או מכל סוג אחר המסופקת או מאושרת על ידי TradingView. קרא עוד ב־תנאי השימוש.
Znajdziecie mnie również na Twitterze
twitter.com/SkotarekG
Jeżeli chcesz mnie wesprzeć moją działalność możesz postawić kawę: buycoffee.to/skotarekg
Analizy nie są rekomendacją kupna / sprzedaży tylko moją subiektywną opinią.
twitter.com/SkotarekG
Jeżeli chcesz mnie wesprzeć moją działalność możesz postawić kawę: buycoffee.to/skotarekg
Analizy nie są rekomendacją kupna / sprzedaży tylko moją subiektywną opinią.
כתב ויתור
המידע והפרסומים אינם מיועדים להיות, ואינם מהווים, ייעוץ או המלצה פיננסית, השקעתית, מסחרית או מכל סוג אחר המסופקת או מאושרת על ידי TradingView. קרא עוד ב־תנאי השימוש.