1. Терминология
Институциональный поток ордеров (OF) - дословно переводится как институциональный поток ордеров (или просто "поток
ордеров"). Инструмент, используемый крупными участниками для доставки цен в определенные ценовые области с помощью
последовательно исполняемых ордеров.
Sell to Buy (STB) / Buy to Sell (BTS) - торговые модели, выраженные в форме последнего нисходящего или восходящего движения,
что снимает ликвидность и приводит к сдвигу структуры рынка.
Market Maker Buy / Sell Models (MMBM / MMSM) - это графические модели процесса покупки и продажи крупными участниками и
(или) их алгоритмами с помощью движения Order Flow.
Smart Money Reversal (SMR) - это модель входа с высокими математическими ожиданиями. Это разворотное образование в
контексте логики моделей MMxM.
2. Order Flow. Определение
Институциональный поток ордеров (OF) - дословно переводится как институциональный поток ордеров (или просто "поток
ордеров"). Инструмент, используемый крупными участниками для доставки цен в определенные ценовые области с помощью
последовательно исполняемых ордеров.
Основное отличие Order Flow от классической структуры заключается в том, что задачей Order Flow является доставка цены из
точки А в точку B, в основном из старшего таймфрейма, путем последовательных манипуляций с ликвидностью и
неэффективностью. Структура, в свою очередь, является лишь базовой концепцией формирования максимумов и минимумов на
графике.
Важно помнить, что ликвидность является первоисточником всех рыночных движений, именно благодаря ликвидности
формируется структура цены, а не наоборот.
Анализ графика путем построения классической структуры не всегда будет выглядеть так, как мы рассматриваем на схемах.
Очень часто вы увидите ложные взломы структуры (fake bos), которые могут запутать вас и привести к неправильной
идентификации структурного движения. Order Flow помогает решить эту проблему.
Для обнаружения и построения потока Order Flow используются следующие инструменты:
Ликвидность (BSL/SSL) и неэффективность (FVG) являются основными инструментами построения Order Flow, благодаря которым
мы можем понять, откуда и куда будет алгоритмически доставлена цена.
Market Structure Shift - идентификатор изменения направления Order Flow или его дальнейшего продолжения. Именно
формирование "шифта" будет говорить нам об окончании потока ордеров.
STB/BTS Move (расширенная версия Order Block) - это торговые модели, которые выражаются в зонах манипуляций с
ликвидностью во время потока ордеров (Order Flow).
Пример order flow
3. Идентификация Order Flow
Где и как правильно рассматривать движение Order Flow? Как понять, где начинается поток ордеров и где он
закончится?
Как мы знаем, задача Order Flow состоит в том, чтобы доставить цену в определенные ценовые регионы. Это
означает, что Order Flow не появляется просто так. Любой поток ордеров должен иметь начало и логический конец
(цели) на старшем таймфрейме (перспективе). Сам Order Flow будет формироваться на младшем таймфрейме
(перспективе).
Чтобы правильно идентифицировать OF и работать внутри него, необходимо сначала понять, куда идет цена в контексте
старшего таймфрейма (перспективы).
Ключевые вопросы, на которые мы должны ответить, прежде чем искать и работать с Order Flow:
1. Какую ликвидность снизила цена и к какой она будет стремиться в дальнейшем?
2. Где сейчас цена? Она в "POI"? Есть ли неэффективность наряду с текущей ценой?
Ответы на эти вопросы помогут нам с "золотым правилом" движения рынков:
"Цена всегда варьируется от ликвидности к ликвидности, ребалансируя ценовые неэффективности".
Если цена снимает ликвидность со стороны покупок (BSL), то, скорее всего, она будет стремиться к снятию ликвидности со
стороны продаж (SSL) или ребалансировать длинные FVG, если таковые имеются.
Соответственно, после того, как цена снимет ликвидность на стороне продаж (SSL), она будет стремиться снять ликвидность на
стороне покупок (BSL) или перебалансировать шорты FVG.
Эти процессы происходят бесконечно и строят структуру рынка. Благодаря этому мы можем строить свои предположения о
дальнейшем движении цены.
Схематический пример логики "золотого правила" во время восходящего движения (при нисходящем - зеркально):
Схематический пример идентификации Order Flow
В приведенном выше примере мы видим, как на более старом таймфрейме (H4) цена сняла внешнюю ликвидность
на стороне покупки (BSL).
Поэтому мы можем предположить, что цена с большей вероятностью захочет развернуться и пойти за внутренней
ликвидностью (SSL) или перебалансировать FVG, если таковой имеется.
Это нисходящее движение от BSL к SSL на младшем таймфрейме (m15) будет нисходящим Order Flow, который
имеет четкое начало и конечную цель.
Важно: цена не всегда будет выглядеть так, как указано в схематических примерах, иногда ситуация будет
отличаться и не будет работать так, как ожидается - это нормально. Чтобы понять направление рынка и его текущий
Order Flow, важно накопить опыт и провести много времени по графикам.
Давайте рассмотрим несколько примеров на реальном графике.
BTCUSDT
Среднесрочная перспектива (H4)
Цена делает коррекцию, снимая внутренний SSL, тестируя POI в форме Rejection Block (Wick). Мы можем
предположить, что цена будет двигаться по BSL. Отмеченное восходящее движение будет представлять собой
восходящий поток ордеров, который начался в зоне Rejection Block и имел четкую цель в виде BSL. Однако мы
рассмотрим его уже на меньшем таймфрейме.
Краткосрочная перспектива (m15)
На меньшем таймфрейме мы можем увидеть доставку цены через Order Flow. Обратите внимание, как цена
работает с ликвидностью снизу, где после снятия ликвидности создаются восходящие импульсы, обновляя
структуру. При этом ни одна из зон манипуляции не будет взломана до тех пор, пока цена не будет доставлена в
цель. Как только доставка будет завершена, следует прекратить рассмотрение Order Flow, так как существует
высокая вероятность разворота.
Пример формирования разворота при снятии ликвидности и зарождении Order Flow на валютной паре EURUSD
Среднесрочная перспектива (H1)
Краткосрочная перспектива (m5)
Как видно из приведенного выше примера, при снятии ликвидности на старшем таймфрейме (H1) цена формирует
разворот на младшем (m5) через Shift.
При этом настоящий взлом структуры (BOS) происходит ниже. Именно Market Structure Shift будет использоваться
при формировании большинства разворотов и зарождении новых потоков ордеров.
После формирования Shift можно наблюдать, как цена продолжает двигаться в нисходящем направлении, снимая
ликвидность со стороны покупок (BSL) и обновляя минимумы, тем самым формируя нисходящий Order Flow.
4. STB / BTS. Работа по Order Flow
Sell to Buy (STB) / Buy to Sell (BTS) - торговые модели, выраженные в форме последнего нисходящего или
восходящего движения, что снимает ликвидность и приводит к сдвигу структуры рынка.
Sell to Buy (STB) - цена снимает ликвидность со стороны продажи (SSL), что приводит к обновлению (Shift)
ближайшего свинга (максимум).
Buy to Sell (BTS) - цена снимает ликвидность со стороны покупок (BSL), что приводит к обновлению (Shift)
ближайшего свинга (минимум).
В дальнейшем цена будет часто тестировать данные зоны в потоке ордеров (Order Flow)
При захвате определенного пула ликвидности происходит процесс обмена ордерами, в котором задача крупного
участника состоит в том, чтобы набрать свою позицию, поглощая все лимитные обратные заявки с помощью
рыночных ордеров. Таким образом, формируется Order Block.
Логика формирования движений STB/BTS идентична. По сути, можно сказать, что STB/BTS является Order Block, но
логика выделения данных зон немного иная. Инструмент используется только в контексте Order Flow.
Графический пример stb
Графический пример bts
Вход в позицию можно выполнить на тесте из всей зоны или с уровня 0.5, чтобы увеличить соотношение
Risk/Reward (RR). Стоп-лосс выставляется за минимальное или максимальное движение STB/BTS.
Институциональный поток ордеров (OF) - дословно переводится как институциональный поток ордеров (или просто "поток
ордеров"). Инструмент, используемый крупными участниками для доставки цен в определенные ценовые области с помощью
последовательно исполняемых ордеров.
Sell to Buy (STB) / Buy to Sell (BTS) - торговые модели, выраженные в форме последнего нисходящего или восходящего движения,
что снимает ликвидность и приводит к сдвигу структуры рынка.
Market Maker Buy / Sell Models (MMBM / MMSM) - это графические модели процесса покупки и продажи крупными участниками и
(или) их алгоритмами с помощью движения Order Flow.
Smart Money Reversal (SMR) - это модель входа с высокими математическими ожиданиями. Это разворотное образование в
контексте логики моделей MMxM.
2. Order Flow. Определение
Институциональный поток ордеров (OF) - дословно переводится как институциональный поток ордеров (или просто "поток
ордеров"). Инструмент, используемый крупными участниками для доставки цен в определенные ценовые области с помощью
последовательно исполняемых ордеров.
Основное отличие Order Flow от классической структуры заключается в том, что задачей Order Flow является доставка цены из
точки А в точку B, в основном из старшего таймфрейма, путем последовательных манипуляций с ликвидностью и
неэффективностью. Структура, в свою очередь, является лишь базовой концепцией формирования максимумов и минимумов на
графике.
Важно помнить, что ликвидность является первоисточником всех рыночных движений, именно благодаря ликвидности
формируется структура цены, а не наоборот.
Анализ графика путем построения классической структуры не всегда будет выглядеть так, как мы рассматриваем на схемах.
Очень часто вы увидите ложные взломы структуры (fake bos), которые могут запутать вас и привести к неправильной
идентификации структурного движения. Order Flow помогает решить эту проблему.
Для обнаружения и построения потока Order Flow используются следующие инструменты:
Ликвидность (BSL/SSL) и неэффективность (FVG) являются основными инструментами построения Order Flow, благодаря которым
мы можем понять, откуда и куда будет алгоритмически доставлена цена.
Market Structure Shift - идентификатор изменения направления Order Flow или его дальнейшего продолжения. Именно
формирование "шифта" будет говорить нам об окончании потока ордеров.
STB/BTS Move (расширенная версия Order Block) - это торговые модели, которые выражаются в зонах манипуляций с
ликвидностью во время потока ордеров (Order Flow).
Пример order flow
3. Идентификация Order Flow
Где и как правильно рассматривать движение Order Flow? Как понять, где начинается поток ордеров и где он
закончится?
Как мы знаем, задача Order Flow состоит в том, чтобы доставить цену в определенные ценовые регионы. Это
означает, что Order Flow не появляется просто так. Любой поток ордеров должен иметь начало и логический конец
(цели) на старшем таймфрейме (перспективе). Сам Order Flow будет формироваться на младшем таймфрейме
(перспективе).
Чтобы правильно идентифицировать OF и работать внутри него, необходимо сначала понять, куда идет цена в контексте
старшего таймфрейма (перспективы).
Ключевые вопросы, на которые мы должны ответить, прежде чем искать и работать с Order Flow:
1. Какую ликвидность снизила цена и к какой она будет стремиться в дальнейшем?
2. Где сейчас цена? Она в "POI"? Есть ли неэффективность наряду с текущей ценой?
Ответы на эти вопросы помогут нам с "золотым правилом" движения рынков:
"Цена всегда варьируется от ликвидности к ликвидности, ребалансируя ценовые неэффективности".
Если цена снимает ликвидность со стороны покупок (BSL), то, скорее всего, она будет стремиться к снятию ликвидности со
стороны продаж (SSL) или ребалансировать длинные FVG, если таковые имеются.
Соответственно, после того, как цена снимет ликвидность на стороне продаж (SSL), она будет стремиться снять ликвидность на
стороне покупок (BSL) или перебалансировать шорты FVG.
Эти процессы происходят бесконечно и строят структуру рынка. Благодаря этому мы можем строить свои предположения о
дальнейшем движении цены.
Схематический пример логики "золотого правила" во время восходящего движения (при нисходящем - зеркально):
Схематический пример идентификации Order Flow
В приведенном выше примере мы видим, как на более старом таймфрейме (H4) цена сняла внешнюю ликвидность
на стороне покупки (BSL).
Поэтому мы можем предположить, что цена с большей вероятностью захочет развернуться и пойти за внутренней
ликвидностью (SSL) или перебалансировать FVG, если таковой имеется.
Это нисходящее движение от BSL к SSL на младшем таймфрейме (m15) будет нисходящим Order Flow, который
имеет четкое начало и конечную цель.
Важно: цена не всегда будет выглядеть так, как указано в схематических примерах, иногда ситуация будет
отличаться и не будет работать так, как ожидается - это нормально. Чтобы понять направление рынка и его текущий
Order Flow, важно накопить опыт и провести много времени по графикам.
Давайте рассмотрим несколько примеров на реальном графике.
BTCUSDT
Среднесрочная перспектива (H4)
Цена делает коррекцию, снимая внутренний SSL, тестируя POI в форме Rejection Block (Wick). Мы можем
предположить, что цена будет двигаться по BSL. Отмеченное восходящее движение будет представлять собой
восходящий поток ордеров, который начался в зоне Rejection Block и имел четкую цель в виде BSL. Однако мы
рассмотрим его уже на меньшем таймфрейме.
Краткосрочная перспектива (m15)
На меньшем таймфрейме мы можем увидеть доставку цены через Order Flow. Обратите внимание, как цена
работает с ликвидностью снизу, где после снятия ликвидности создаются восходящие импульсы, обновляя
структуру. При этом ни одна из зон манипуляции не будет взломана до тех пор, пока цена не будет доставлена в
цель. Как только доставка будет завершена, следует прекратить рассмотрение Order Flow, так как существует
высокая вероятность разворота.
Пример формирования разворота при снятии ликвидности и зарождении Order Flow на валютной паре EURUSD
Среднесрочная перспектива (H1)
Краткосрочная перспектива (m5)
Как видно из приведенного выше примера, при снятии ликвидности на старшем таймфрейме (H1) цена формирует
разворот на младшем (m5) через Shift.
При этом настоящий взлом структуры (BOS) происходит ниже. Именно Market Structure Shift будет использоваться
при формировании большинства разворотов и зарождении новых потоков ордеров.
После формирования Shift можно наблюдать, как цена продолжает двигаться в нисходящем направлении, снимая
ликвидность со стороны покупок (BSL) и обновляя минимумы, тем самым формируя нисходящий Order Flow.
4. STB / BTS. Работа по Order Flow
Sell to Buy (STB) / Buy to Sell (BTS) - торговые модели, выраженные в форме последнего нисходящего или
восходящего движения, что снимает ликвидность и приводит к сдвигу структуры рынка.
Sell to Buy (STB) - цена снимает ликвидность со стороны продажи (SSL), что приводит к обновлению (Shift)
ближайшего свинга (максимум).
Buy to Sell (BTS) - цена снимает ликвидность со стороны покупок (BSL), что приводит к обновлению (Shift)
ближайшего свинга (минимум).
В дальнейшем цена будет часто тестировать данные зоны в потоке ордеров (Order Flow)
При захвате определенного пула ликвидности происходит процесс обмена ордерами, в котором задача крупного
участника состоит в том, чтобы набрать свою позицию, поглощая все лимитные обратные заявки с помощью
рыночных ордеров. Таким образом, формируется Order Block.
Логика формирования движений STB/BTS идентична. По сути, можно сказать, что STB/BTS является Order Block, но
логика выделения данных зон немного иная. Инструмент используется только в контексте Order Flow.
Графический пример stb
Графический пример bts
Вход в позицию можно выполнить на тесте из всей зоны или с уровня 0.5, чтобы увеличить соотношение
Risk/Reward (RR). Стоп-лосс выставляется за минимальное или максимальное движение STB/BTS.
Заметка
ВыводыЛиквидность является первоисточником всех рыночных движений, именно благодаря ликвидности формируется структура цены,
а не наоборот.
Order Flow - это прогрессивная версия структурного движения цены, которая формируется по логике накопления и
распределения позиций крупными участниками и (или) их алгоритмами, работая с ликвидностью. Рыночная структура — это
базовая концепция формирования максимумов и минимумов на графике.
Задача Order Flow заключается в том, чтобы доставить цену в определенные ценовые зоны, а Order Flow не появляется просто так.
Любой поток ордеров должен иметь начало (точка A) и логический конец (точка B) на старшем таймфрейме (перспективе).
Идентификация OF и работа внутри него могут помочь логика "золотого правила" и теория моделей MMxM.
Открытие позиций во время движения Order Flow происходит в основном через такие модели входа, как Sell to Buy (STB) / Buy to
Sell (BTS). Однако вы можете использовать другие изученные модели, такие как QM.
Эту теорию можно использовать на любом таймфрейме и на любом рынке, но мы рекомендуем придерживаться связи старших и
младших таймфреймов.
Free education:
✅Как правильно строить контекст через ликвидность и неэффективности
✅Синхронизация таймфреймов
✅Entry models
✅Trading instruments
✅Trading journal
✅Psychology
Все это и даже больше - вы найдете у меня в tg
✅Как правильно строить контекст через ликвидность и неэффективности
✅Синхронизация таймфреймов
✅Entry models
✅Trading instruments
✅Trading journal
✅Psychology
Все это и даже больше - вы найдете у меня в tg
Отказ от ответственности
Информация и публикации не предназначены для предоставления и не являются финансовыми, инвестиционными, торговыми или другими видами советов или рекомендаций, предоставленных или одобренных TradingView. Подробнее читайте в Условиях использования.
Free education:
✅Как правильно строить контекст через ликвидность и неэффективности
✅Синхронизация таймфреймов
✅Entry models
✅Trading instruments
✅Trading journal
✅Psychology
Все это и даже больше - вы найдете у меня в tg
✅Как правильно строить контекст через ликвидность и неэффективности
✅Синхронизация таймфреймов
✅Entry models
✅Trading instruments
✅Trading journal
✅Psychology
Все это и даже больше - вы найдете у меня в tg
Отказ от ответственности
Информация и публикации не предназначены для предоставления и не являются финансовыми, инвестиционными, торговыми или другими видами советов или рекомендаций, предоставленных или одобренных TradingView. Подробнее читайте в Условиях использования.