H1 — การปฏิเสธจาก Major Supply มุ่งสู่สภาพคล่องด้านล่าง
XAUUSD ซื้อขายอยู่บริเวณ 4,378 หลังจากฟื้นตัวจากโครงสร้าง H1 ด้านล่าง ราคาได้กลับขึ้นมาทดสอบ Major Supply Zone 4,385–4,405 อีกครั้ง โดยเส้นแนวโน้มขาลงหลักยังคงมีความสำคัญต่อการเคลื่อนไหวของราคา
ทองคำทำจุดสูงสุดในรอบหนึ่งสัปดาห์เมื่อวันศุกร์ เนื่องจากราคาน้ำมันดิบที่ผ่อนคลายลงช่วยลดแรงกดดันด้านเงินเฟ้อที่ตลาดเผชิญในช่วงต้นสัปดาห์ ราคาทองคำ Spot เพิ่มขึ้นประมาณ 1.2% ขณะที่ราคาพลังงานที่ลดลงช่วยให้อัตราผลตอบแทนพันธบัตร Treasury ปรับตัวลงจากระดับสูงสุดล่าสุด
อย่างไรก็ตาม ภาพรวมเศรษฐกิจมหภาคยังคงมีลักษณะ Restrictive โดย Fed ได้ปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยมาอยู่ที่ 3.75%–4.00% และยังคงคาดการณ์การใช้นโยบายการเงินที่เข้มงวดเพิ่มเติม ขณะที่ตลาดประเมินความเป็นไปได้ประมาณ 55% สำหรับการขึ้นดอกเบี้ยครั้งถัดไปในเดือนตุลาคม
ดอลลาร์สหรัฐยังคงเคลื่อนไหวใกล้ระดับสูงสุดในรอบเจ็ดสัปดาห์ และอัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐอายุ 10 ปีเพิ่งซื้อขายเหนือระดับ 5% ซึ่งยังคงเป็นปัจจัยจำกัดการฟื้นตัวของราคาทองคำ
Technical View
โครงสร้างการฟื้นตัวของทองคำบน H1 ดีขึ้นหลังจากเกิด MSS และการดีดตัวจาก Demand Zone ด้านล่าง ปัจจุบันราคาเข้าสู่พื้นที่ตัดสินใจสำคัญอีกครั้ง
โซน 4,385–4,405 สอดคล้องกับเส้นแนวโน้มขาลงก่อนหน้าและโครงสร้าง Swing ล่าสุด ทำให้การไล่เปิด Long บริเวณราคาปัจจุบันมีความน่าสนใจลดลง
หากราคาเกิดการปฏิเสธหรือไม่สามารถยืนเหนือโซนดังกล่าวได้ อาจกระตุ้นให้เกิดการปรับตัวลงไปยัง Demand Zone 4,335–4,350
หากโซนนี้ไม่สามารถรองรับราคาได้ เป้าหมายด้านล่างถัดไปจะอยู่ที่ 4,270–4,290 และหากแรงขายขยายตัวต่อเนื่อง ราคาอาจเคลื่อนลงไปทดสอบ Major Demand / SSL 4,235–4,250
Key Zones
Current Price: 4,378.385
Major Supply / Sell Zone: 4,385–4,405
Demand Zone: 4,335–4,350
Downside Demand: 4,270–4,290
Major Demand / SSL: 4,235–4,250
Bearish Invalidation: การยอมรับราคาเหนือ 4,410–4,420 บน H1 อย่างต่อเนื่อง
Trading Plan
Sell Priority
โซนที่ให้ความสำคัญสำหรับการพิจารณา Sell คือ 4,385–4,405
ควรรอให้เกิดสัญญาณยืนยัน เช่น:
Bearish Rejection
Liquidity Sweep
Failed Acceptance
Lower-High Confirmation
เป้าหมาย:
TP1: 4,335–4,350
TP2: 4,270–4,290
TP3: 4,235–4,250
Invalidation: เหนือ 4,420
Sell View
ควรหลีกเลี่ยงการเปิด Sell อย่างรุนแรงใต้ราคาปัจจุบันหลังจากที่ทองคำฟื้นตัวขึ้นมา ควรปล่อยให้ราคาทดสอบโซน 4,385–4,405 ก่อน
หากผู้ขายสามารถป้องกันโซนดังกล่าวได้ อัตราส่วน Risk-to-Reward (R:R) จะมีความน่าสนใจมากขึ้น โดยมีเป้าหมายกลับลงไปยัง Demand Zone
หากราคา Breakout และสามารถยืนเหนือ 4,420 บน H1 ได้อย่างชัดเจน สถานการณ์ขาลงจะอ่อนแอลง และจำเป็นต้องประเมินโครงสร้างตลาดใหม่อีกครั้ง
Important Note
ราคาน้ำมันที่ลดลงช่วยสนับสนุนการฟื้นตัวในระยะสั้น แต่การดำเนินนโยบายการเงินที่เข้มงวดของ Fed ดอลลาร์สหรัฐที่แข็งค่า และอัตราผลตอบแทนพันธบัตรที่อยู่ในระดับสูง ยังคงเป็นแรงกดดันต่อทองคำ
ตลาดยังคงมีลักษณะ Two-Sided Environment และอาจเกิด Liquidity Sweep ที่รุนแรงบริเวณ Resistance ได้ ดังนั้นควรให้ความสำคัญกับการยืนยันของราคาแทนการเปิดสถานะตามอารมณ์ตลาด
Final View
ทองคำฟื้นตัวได้อย่างแข็งแกร่ง แต่ขณะนี้กำลังทดสอบ Supply Zone บน H1 ไม่ใช่ Demand Zone ที่ชัดเจน
สถานการณ์หลักคือการกลับขึ้นไปทดสอบและถูกปฏิเสธบริเวณ 4,385–4,405 ก่อนปรับตัวลงสู่ 4,335–4,350 และอาจขยายตัวลงไปยัง 4,270–4,290 หากแรงขายเพิ่มขึ้น
Major Supply Zone บน H1 จะหยุดการฟื้นตัวของทองคำ ก่อนที่ราคาจะกลับลงไปสู่สภาพคล่องด้านล่างหรือไม่? 
ลดลง
H1 Bearish Retest จาก Major Supply ZoneXAUUSD ซื้อขายอยู่บริเวณ 4,366 หลังจากการฟื้นตัวล่าสุดหยุดชะงักใต้ 4,390–4,410 Major Supply Zone โครงสร้าง H1 ปรับตัวดีขึ้นจาก MSS และ BOS ล่าสุด แต่ราคายังคงเคลื่อนไหวใต้เส้นแนวโน้มขาลงหลักและกลุ่มแนวต้านสำคัญ
ปัจจัยพื้นฐานยังคงเป็นความท้าทายสำหรับทองคำ เมื่อวันที่ 16 กันยายน Fed ปรับขึ้นกรอบเป้าหมายอัตราดอกเบี้ย Federal Funds อีก 25 bp สู่ระดับ 3.75%–4.00% และระบุว่าเงินเฟ้อยังคงอยู่ในระดับสูง เมื่อวันจันทร์ ราคาทองคำอ่อนตัวลงสู่บริเวณ 4,370 ดอลลาร์ ขณะที่อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐอายุ 2 ปีเคลื่อนไหวใกล้ 4.76% ขณะที่ตลาดยังคงประเมินแนวทางนโยบายการเงินที่เข้มงวดของ Fed
Neel Kashkari ประธาน Fed สาขามินนิอาโปลิส ยังกล่าวว่าเงินเฟ้อยังคงสูงเกินไป และสนับสนุนการขึ้นอัตราดอกเบี้ยครั้งล่าสุด ซึ่งช่วยเสริมความคาดหวังว่านโยบายการเงินอาจยังคงอยู่ในระดับ Restrictive
Technical View
กราฟ H1 แสดงให้เห็นการฟื้นตัวที่แข็งแกร่งจากบริเวณ 4,260 ตามด้วย MSS และ BOS หลังจากผู้ซื้อกลับมาควบคุมตลาดในระยะสั้น
อย่างไรก็ตาม การปรับตัวขึ้นได้มาถึงอุปสรรคทางโครงสร้างที่สำคัญมากขึ้น โดย 4,390–4,410 Major Supply Zone ทับซ้อนกับเส้นแนวโน้มขาลงและสภาพคล่องจาก Swing ก่อนหน้า
ขณะนี้ราคากำลัง Pullback เข้าหา 4,335–4,355 Demand Zone โซนนี้อาจก่อให้เกิดการฟื้นตัวระยะสั้นอีกครั้ง แต่จากมุมมองของ Mason การรีบาวด์ดังกล่าวจะน่าสนใจมากกว่าในฐานะการทดสอบกลับไปยัง Major Supply มากกว่าการไล่เปิด Long
หากผู้ขายสามารถป้องกันโซนด้านบนได้ เป้าหมายขาลงถัดไปที่สำคัญจะอยู่บริเวณ 4,280–4,300
ด้านล่างนั้น 4,235–4,250 Key Support / Demand Zone ยังคงเป็นพื้นที่สภาพคล่องหลักที่สำคัญ
Key Zones
Current Price: 4,365.750
Major Supply / Sell Zone: 4,390–4,410
H1 Demand: 4,335–4,355
Next Downside Target: 4,280–4,300
Key Support / Demand: 4,235–4,250
Trading Plan
Sell Priority: 4,390–4,410
Condition: รอให้ราคากลับมาทดสอบ Major Supply และแสดงสัญญาณ Bearish Rejection, Liquidity Sweep, การก่อตัวของ Lower-High หรือการยืนยัน Bearish MSS
TP1: 4,335–4,355
TP2: 4,280–4,300
TP3: 4,235–4,250
Invalidation: ราคายอมรับและยืนเหนือ 4,410–4,420 บน H1 อย่างต่อเนื่อง
Sell View
Setup ที่สะอาดกว่าคือไม่ไล่เปิด Short บริเวณราคาปัจจุบัน ตราบใดที่ H1 Demand ยังคงอยู่ใกล้ด้านล่างของราคา
การรีบาวด์จาก 4,335–4,355 ขึ้นไปยัง 4,390–4,410 จะเป็นจุดที่เหมาะสมกว่าในการประเมินความแข็งแกร่งของผู้ขาย
สถานการณ์ขาลงจะมีความน่าสนใจหลังจากได้รับการยืนยันจาก Supply Zone ด้านบนเท่านั้น
Important Note
ราคาน้ำมันปรับตัวลดลงเล็กน้อยในช่วงต้นสัปดาห์ เนื่องจากกระแสการส่งออกของซาอุดีอาระเบียฟื้นตัว ซึ่งอาจช่วยลดแรงกดดันด้านเงินเฟ้อได้ชั่วคราว อย่างไรก็ตาม อัตราผลตอบแทนพันธบัตรสหรัฐระยะสั้นที่อยู่ในระดับสูงและจุดยืนแบบ Restrictive ของ Fed ยังคงเป็นปัจจัยกดดันสำคัญต่อทองคำ
Final View
ทองคำฟื้นตัวได้อย่างแข็งแกร่ง แต่ขณะนี้กราฟ H1 กำลังเข้าใกล้พื้นที่ตัดสินใจทางเทคนิคที่สำคัญ
สถานการณ์หลักคือ การกลับมาทดสอบโซน 4,390–4,410 และเกิด Bearish Rejection ที่ได้รับการยืนยัน โดยมีเป้าหมายแรกที่ 4,335–4,355 และเป้าหมายถัดไปที่ 4,280–4,300 หากโมเมนตัมขาลงเพิ่มขึ้น
ผู้ขายจะสามารถป้องกัน Major Supply Zone และผลักดันราคาทองคำกลับไปยังพื้นที่สภาพคล่องด้านล่างได้หรือไม่? ลดลง 
H1 Reclaim Recovery จาก Dynamic ResistanceXAUUSD กำลังซื้อขายอยู่บริเวณ 4,332 หลังจากเกิดแรงขายอีกครั้งลงมายังโครงสร้าง H1 ด้านล่าง ขณะนี้ราคากำลังทดสอบ 4,330–4,350 Demand / Reclaim Zone ขณะที่โครงสร้างโดยรวมยังคงถูกจำกัดด้วย Dynamic Resistance ที่ลาดลง
สภาพแวดล้อมด้าน Macro ยังคงเป็นความท้าทายสำหรับทองคำ โดย CPI สหรัฐฯ เดือนสิงหาคม เพิ่มขึ้น 0.4% MoM และ 3.4% YoY ซึ่งช่วยเพิ่มความคาดหวังต่อการขึ้นดอกเบี้ยของ Fed ในสัปดาห์นี้ โดยตลาดกำลัง Price-in โอกาสประมาณ 86% สำหรับการขึ้นดอกเบี้ย ขณะเดียวกัน Brent พุ่งขึ้นเหนือ $107 จากปัญหาด้าน Supply ในตะวันออกกลางที่กลับมาอีกครั้ง ส่งผลให้แรงกดดันด้านเงินเฟ้อเพิ่มขึ้น การประชุม FOMC จะมีขึ้นในวันที่ 15–16 กันยายน ทำให้สัปดาห์นี้มีโอกาสเกิดความผันผวนสูงสำหรับทองคำ
Technical View
โครงสร้าง H1 ยังคงเป็น Bearish โดยรวมภายใต้ Descending Resistance Trendline แต่ราคามาถึงโซน Reaction สำคัญในระยะสั้นแล้ว
ขณะนี้กำลังทดสอบ 4,330–4,350 Demand / Reclaim Zone หาก Buyers สามารถป้องกันโซนนี้และสร้าง Bullish MSS, Strong Rejection หรือ Reclaim Confirmation ได้ ก็มีโอกาสพัฒนาเป็น Corrective Recovery
เป้าหมายขาขึ้นแรกอยู่บริเวณ 4,380–4,400 ซึ่งเป็นบริเวณที่โครงสร้าง Resistance ที่ลาดลงเริ่มมีความสำคัญ
เหนือขึ้นไป เป้าหมาย Recovery ที่แข็งแกร่งกว่าคือ 4,430–4,445 ซึ่งเป็นบริเวณที่ OB / Supply Structure บนกราฟสอดคล้องกับ Dynamic Resistance
ส่วน 4,475–4,490 Major Supply ยังคงเป็นแนวต้านใน Higher Timeframe และไม่ควรมองว่าเป็นเป้าหมายที่จะไปถึงได้แน่นอน หากยังไม่มี Structural Breakout ที่ได้รับการยืนยัน
Key Zones
Current Price: 4,331.700
Demand / Reclaim Zone: 4,330–4,350
Recovery Resistance: 4,380–4,400
OB / Key Resistance: 4,430–4,445
Major Supply: 4,475–4,490
Major Demand / Bullish OB: 4,285–4,305
Major Liquidity / Swing Low: 4,283.319
Trading Plan
Buy Priority: 4,330–4,350
Condition: รอ Bullish Rejection, Liquidity Sweep + Reclaim, MSS หรือการยืนยัน Higher Low ที่ชัดเจนจาก Demand Zone ปัจจุบัน
TP1: 4,380–4,400
TP2: 4,430–4,445
Invalidation: หากเกิด H1 Acceptance อย่างต่อเนื่องต่ำกว่า 4,330 จะทำให้ Immediate Recovery Setup อ่อนแอลง
Buy/Sell View
แนวคิดที่ต้องการให้น้ำหนักคือ Confirmed Recovery Trade ไม่ใช่การ Blind Buy
ราคายังคงอยู่ใต้ Dynamic Resistance และสภาพ Macro ยังคงสนับสนุนแนวโน้มของอัตราดอกเบี้ยที่สูงขึ้น ดังนั้น Buyers จำเป็นต้องแสดงให้เห็นถึงการควบคุมตลาดก่อน
หาก Reclaim Zone ไม่สามารถยืนได้ โฟกัสจะเปลี่ยนไปยัง 4,285–4,305 Major Demand / Bullish OB ซึ่งเป็นโซน Reaction สำคัญถัดไป แทนที่จะไล่เปิด Shorts เข้าใส่ Support โดยตรง
Final View
ทองคำกำลังเข้าสู่สัปดาห์ FOMC ภายใต้แรงกดดันจาก Macro ที่แข็งแกร่ง ทั้งเงินเฟ้อสูง, Yields ที่อยู่ในระดับสูง และราคาน้ำมันที่พุ่งขึ้น ขณะที่ H1 กำลังทดสอบ Demand Zone ที่สำคัญ
Scenario หลักคือ Bullish Reaction จาก 4,330–4,350 โดยมีเป้าหมายแรกที่ 4,380–4,400 และ 4,430–4,445 หาก Momentum ของ Recovery แข็งแกร่งขึ้น
Buyers จะสามารถป้องกัน H1 Reclaim Zone ก่อนที่ Fed จะกระตุ้นการเคลื่อนไหวครั้งใหญ่ครั้งต่อไปของทองคำได้หรือไม่? ลดลง 
H2 Bullish Recovery จาก Major Demand
XAUUSD กำลังซื้อขายอยู่บริเวณ 4,349 หลังจากเกิดความผันผวนอีกครั้งบริเวณโครงสร้าง H2 ด้านล่าง ราคายังคงอยู่ภายใน descending channel ที่กว้างกว่า แต่ตำแหน่งปัจจุบันอยู่ใกล้กับกลุ่ม Demand สำคัญ ซึ่งเป็นบริเวณที่ Recovery Setup อาจเริ่มก่อตัวขึ้น
ปัจจัยพื้นฐานยังคงเป็นความท้าทายสำหรับทองคำ โดย U.S. August CPI เพิ่มขึ้น 0.4% MoM และ 3.4% YoY ขณะที่ Core CPI เพิ่มขึ้น 0.3% MoM และ 2.4% YoY ขณะนี้ตลาดประเมินความน่าจะเป็นประมาณ 85% ที่ Fed จะขึ้นดอกเบี้ยในสัปดาห์หน้า ซึ่งยังคงสร้างแรงกดดันต่อทองคำที่ไม่มีผลตอบแทนจากดอกเบี้ย อย่างไรก็ตาม ผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ อายุ 10 ปีปรับตัวลงกลับมาบริเวณ 4.93% หลังจากเกือบแตะ 5% ซึ่งช่วยลดแรงกดดันต่อทองคำได้เล็กน้อยในระยะสั้น
Technical View
โครงสร้างโดยรวมยังคงอยู่ต่ำกว่าแนวต้านของ descending channel ดังนั้น Recovery ยังไม่ได้รับการยืนยัน
ขณะนี้ราคายังคงยืนอยู่บริเวณ 4,335–4,360 Demand / Reclaim Zone พื้นที่นี้อาจช่วยรองรับการดีดตัวระยะสั้นได้ แต่โซน bullish ที่น่าสนใจและมีตำแหน่งที่ชัดเจนกว่ายังคงอยู่ด้านล่างที่ 4,275–4,300 Major Demand / Bullish OB
หากเกิด Liquidity Sweep ลงมายัง Major Demand ตามด้วยการ Reclaim ที่แข็งแรง, bullish MSS หรือการยืนยัน Higher Low จะช่วยสนับสนุนเส้นทาง Recovery ที่แสดงไว้บนกราฟ
แนวต้านแรกด้านบนอยู่ที่ 4,385–4,405 Resistance / Bearish OB หากราคาสามารถ Acceptance เหนือโซนนี้ได้ จะช่วยเสริมความแข็งแกร่งให้ Recovery และเปิดทางไปสู่โซน 4,475–4,490 Major Resistance / Supply
Key Zones
Current Price: 4,349.420
Demand / Reclaim Zone: 4,335–4,360
Buy Priority: 4,275–4,300
Resistance / Bearish OB: 4,385–4,405
Major Resistance / Supply: 4,475–4,490
Trading Plan
Buy Priority: 4,275–4,300
Condition: รอ Liquidity Sweep เข้าสู่ Major Demand ตามด้วย Bullish Rejection, Reclaim, MSS หรือการยืนยัน Higher Low ที่ชัดเจน
TP1: 4,335–4,360
TP2: 4,385–4,405
TP3: 4,475–4,490
Invalidation: มี Acceptance อย่างต่อเนื่องต่ำกว่า 4,275
Buy/Sell View
Setup ที่ต้องการให้น้ำหนักมากที่สุดคือ รอ Pullback ที่ลึกลงมาสู่ Major Demand แทนการไล่ซื้อ Bounce ในปัจจุบัน
Shorts ก็มีความน่าสนใจลดลงบริเวณ 4,300 เนื่องจากราคาจะเข้าสู่ Bullish OB สำคัญแล้ว ทางเลือกที่ชัดเจนกว่าคือรอให้ Demand แสดงปฏิกิริยา และดูว่า Buyers สามารถดูดซับแรงขายที่เหลืออยู่ได้หรือไม่
Important Note
เงินเฟ้อยังคงเป็นความเสี่ยงด้าน Macro ที่สำคัญที่สุด เมื่อทั้ง CPI และ PPI ยังคงแข็งแกร่ง ความคาดหวังต่อการใช้นโยบายการเงินที่เข้มงวดของ Fed ยังคงอยู่ในระดับสูง ขณะที่ราคาน้ำมันเหนือ $100 ยังคงเพิ่มความกังวลด้านเงินเฟ้อ หาก Treasury Yields กลับมาปรับตัวสูงขึ้นอีกครั้ง อาจสร้างแรงกดดันต่อทองคำอีกครั้ง
Final View
ทองคำยังคงอ่อนแอในเชิงโครงสร้าง แต่ 4,275–4,300 คือโซน H2 สำคัญที่ Risk/Reward เริ่มเปลี่ยนไปในทิศทางที่สนับสนุน Recovery Setup มากขึ้น
Scenario หลักของผมคือ Liquidity Sweep เข้าสู่ Major Demand ตามด้วย bullish confirmation โดยมีเป้าหมายแรกที่ 4,385–4,405 และมีโอกาสไปถึง 4,475–4,490 หาก Recovery แข็งแกร่งขึ้น
ทองคำจะ Sweep Major Demand ก่อนเริ่มต้น H2 Recovery รอบถัดไปหรือไม่? เพิ่มขึ้น 
H2 Bullish Reclaim มุ่งหน้าสู่ Major Supply
XAUUSD กำลังซื้อขายอยู่บริเวณ 4,413 หลังจากฟื้นตัวจากโซน 4,350 ล่าสุด และกำลังเคลื่อนไหวในกรอบแคบระหว่างเส้น Resistance Trendline ที่ลาดลงและแนวรับระยะสั้นที่กำลังยกตัวขึ้น ขณะนี้ราคากำลังเข้าใกล้โซน Resistance แรก ทำให้การ Reclaim ครั้งถัดไปมีความสำคัญอย่างมาก
ราคาทองคำปรับตัวขึ้นมากกว่า 1% ในวันพุธ เนื่องจากดอลลาร์สหรัฐยังคงอ่อนค่า ขณะที่ความตึงเครียดในตะวันออกกลางที่ทวีความรุนแรงขึ้นผลักดันให้ Brent ทะลุ $100 อย่างไรก็ตาม อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ อายุ 10 ปีปรับตัวขึ้นเข้าใกล้ 4.84% และตลาดกำลัง Price In โอกาสประมาณ 60% ที่ Fed จะขึ้นดอกเบี้ย ในสัปดาห์หน้า ทำให้ภาพรวม Macro ยังคงอ่อนไหวอย่างมากต่อข้อมูลเงินเฟ้อ
Catalyst ถัดไปคือ U.S. PPI วันนี้ 10 กันยายน เวลา 8:30 a.m. ET ตามด้วย CPI วันที่ 11 กันยายน เวลา 8:30 a.m. ET ข้อมูลทั้งสองชุดอาจเปลี่ยนแปลงความคาดหวังเกี่ยวกับนโยบายของ Fed อย่างมีนัยสำคัญ และอาจสร้างความผันผวนอย่างรุนแรงให้กับ XAUUSD
Technical View
โครงสร้างภาพรวมยังคงอยู่ต่ำกว่าเส้น Resistance ที่ลาดลง แต่ Price Action ระยะสั้นเริ่มแสดงสัญญาณการฟื้นตัว
โซนตัดสินใจทันทีคือ 4,415–4,445 Resistance หากราคาสามารถ Reclaim โซนนี้ได้อย่างชัดเจนและ Retest สำเร็จ จะช่วยเสริมความแข็งแกร่งให้กับ Bullish Structure และสนับสนุนการเคลื่อนไหวต่อไปยัง Supply ถัดไป
Upside Objective แรกอยู่บริเวณ 4,490–4,515 Supply Zone
หาก Buyers สามารถรักษา Momentum เหนือโซนดังกล่าวได้ เป้าหมายที่ใหญ่ขึ้นจะอยู่ที่ 4,600–4,635 Major Resistance / Supply Zone
ด้านล่างของราคาปัจจุบัน 4,285–4,310 Demand Zone / Strong Support ยังคงเป็นแนวรับเชิงโครงสร้างที่สำคัญบนกราฟ
Key Zones
Current Price: 4,412.820
Resistance / Reclaim: 4,415–4,445
Supply Zone: 4,490–4,515
Major Resistance / Supply: 4,600–4,635
Major Demand / Strong Support: 4,285–4,310
Trading Plan
Buy Priority: ยืนยันการ Reclaim 4,415–4,445
Condition: รอให้ราคาทะลุ Resistance และยืนยันโซนดังกล่าวเป็น Support ผ่าน Retest, Bullish Rejection หรือการสร้าง Higher-Low
TP1: 4,490–4,515
TP2: 4,600–4,635
Invalidation: หากไม่สามารถยืนเหนือ Resistance Structure ที่ Reclaim กลับมาได้ จะทำให้ Bullish Continuation ในระยะสั้นอ่อนแอลง
Important Note
PPI และ CPI คือความเสี่ยงหลักในระยะสั้น ด้วยราคาน้ำมันที่อยู่เหนือ $100 และ Treasury Yields ที่ยังอยู่ในระดับสูง ตัวเลขเงินเฟ้อที่ร้อนแรงกว่าคาดอาจทำให้ความคาดหวังต่อการขึ้นดอกเบี้ยของ Fed เพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็ว และกดดันราคาทองคำ
หลีกเลี่ยงการไล่ราคาตาม Breakout ในช่วง Reaction แรกของข้อมูล การยืนยันหลัง Liquidity Sweep ยังคงมีความสำคัญมากกว่าแท่งแรกที่เกิดขึ้น
Buy View
Scenario ที่ต้องการคือ ไม่ควร Buy โดยตรงใต้ Resistance
Breakout ที่ได้รับการยืนยันเหนือ 4,415–4,445 ตามด้วย Controlled Retest จะเป็น Bullish Setup ที่สะอาดกว่า หาก Buyers สามารถสร้าง Acceptance เหนือโซนนี้ได้ 4,490–4,515 จะกลายเป็นเป้าหมาย Liquidity ถัดไป
Final View
Gold กำลังพยายามเปลี่ยนจาก Consolidation ไปสู่ Recovery Phase ที่แข็งแกร่งขึ้น แต่ 4,415–4,445 ยังคงเป็น Key Gate ที่สำคัญ
Scenario หลักคือ Bullish Reclaim และ Retest ของ Resistance ตามด้วย Expansion ไปยัง 4,490–4,515 และอาจขยายต่อไปถึง 4,600–4,635
Gold จะสามารถ Reclaim 4,445 ก่อนที่ PPI และ CPI จะเป็นตัวกระตุ้นการ Expansion ครั้งใหญ่ครั้งถัดไปได้หรือไม่? เพิ่มขึ้น 
H1 Bullish Reclaim มุ่งสู่ Upper Liquidity
XAUUSD กำลังซื้อขายอยู่บริเวณ 4,430 หลังจากฟื้นตัวจากโซน 4,360–4,375 Major Demand + POI และสามารถ Reclaim โครงสร้างแนวต้านระยะสั้นกลับมาได้ Price Action บน H1 ล่าสุดเริ่มเปลี่ยนจาก bearish delivery เข้าสู่ช่วง recovery แม้ว่าตลาดยังคงเผชิญกับโซน Supply สำคัญที่อยู่ด้านบน
ภาพรวม Macro ยังคงมีปัจจัยผสมกัน รายงาน Payroll ของสหรัฐฯ ที่แข็งแกร่งในวันศุกร์ทำให้ความคาดหวังต่อการปรับขึ้นดอกเบี้ยของ Fed ในเดือนกันยายนเพิ่มขึ้นมาอยู่ที่ประมาณ 60% แต่ดอลลาร์สหรัฐฯ ยังคงอ่อนตัว เนื่องจากตลาดกำลังรอข้อมูลเงินเฟ้อชุดใหม่ ขณะเดียวกัน ราคาน้ำมัน Brent ปรับตัวขึ้นเหนือ $97 จากความตึงเครียดในตะวันออกกลางที่เพิ่มขึ้น ส่งผลให้ความเสี่ยงด้านเงินเฟ้อยังคงอยู่ในระดับสูงและเพิ่มความผันผวนให้กับทองคำ
ตัวเลขเศรษฐกิจสหรัฐฯ ที่สำคัญถัดไปคือ PPI วันที่ 10 กันยายน และ CPI วันที่ 11 กันยายน โดยทั้งสองรายงานจะประกาศเวลา 8:30 น. ET ข้อมูลเหล่านี้อาจส่งผลอย่างมีนัยสำคัญต่อการคาดการณ์นโยบายของ Fed ก่อนการประชุมเดือนกันยายน
Technical View
กราฟ H1 แสดงให้เห็นถึงการฟื้นตัวที่ชัดเจน หลังจากราคาตอบสนองจาก 4,355–4,375 Major Demand + POI และสร้าง Higher Low
ขณะนี้ราคากลับขึ้นมาเหนือโซน 4,400–4,420 Key Reclaim / Resistance แล้ว การยืนเหนือโครงสร้างที่ Reclaim กลับมาได้จะช่วยสนับสนุนโอกาสในการขยายตัวขึ้นต่อ
เป้าหมายขาขึ้นสำคัญแรกอยู่ที่ 4,470–4,490 Supply / Resistance และเหนือโซนนี้ Buy-Side Liquidity บริเวณ 4,510 จะกลายเป็นเป้าหมายถัดไป
ภาพรวม Bullish Recovery ยังคงเป็นบวกตราบใดที่ Major Demand ยังคงทำหน้าที่รองรับราคาได้
Key Zones
Current Price: 4.429,700
Key Reclaim / Support: 4,400–4,420
Major Demand + POI: 4,355–4,375
Supply / Resistance: 4,470–4,490
Buy-Side Liquidity: บริเวณ 4,510
Bullish OB / Major Demand: 4,285–4,305
Trading Plan
Buy Priority: 4,400–4,420
Condition: รอ H1 Pullback กลับเข้าสู่โครงสร้างที่ Reclaim แล้ว จากนั้นรอ Bullish Rejection, Liquidity-Sweep Reclaim หรือการยืนยัน Higher Low
TP1: 4,445–4,450
TP2: 4,470–4,490
TP3: บริเวณ 4,510 BSL
Important Note
ราคาปัจจุบันอยู่เหนือ Reclaim Zone แล้ว ดังนั้นการไล่ซื้อ Recovery ในระดับปัจจุบันจะทำให้ตำแหน่งเข้าเทรดมีความได้เปรียบน้อยลง
หากราคาปรับฐานลึกลงมายัง 4,355–4,375 โครงสร้าง Recovery ยังคงสามารถรักษาไว้ได้ หาก Buyer สามารถป้องกัน Major Demand + POI ได้สำเร็จ แต่หาก H1 Acceptance ใต้โซน Demand นี้เกิดขึ้นอย่างต่อเนื่อง จะทำให้ Bullish Thesis ระยะสั้นอ่อนแอลง
PPI และ CPI ในสัปดาห์นี้อาจทำให้เกิด Liquidity Sweeps ที่รุนแรง ก่อนที่ตลาดจะเลือกทิศทางที่ชัดเจนสำหรับการเคลื่อนไหวครั้งถัดไป
Buy View
Setup ที่ต้องการมากที่สุดคือการ Retest แบบควบคุมที่ 4,400–4,420 ตามด้วยการตอบสนองของ Buyer ที่ได้รับการยืนยัน
หากโซนนี้ยังคงรับราคาได้ เส้นทางไปยัง 4,470–4,490 ยังคงเปิดอยู่ และหากเกิด Acceptance เหนือ Supply จะเปิดโอกาสให้ราคามุ่งหน้าไปยัง Buy-Side Liquidity บริเวณ 4,510
Final View
Gold กำลังแสดงโครงสร้าง H1 Recovery ที่ดีขึ้น หลังจากสามารถป้องกัน Major Demand และ Reclaim แนวต้านระยะสั้นกลับมาได้
สถานการณ์หลักคือ Retest 4,400–4,420 ตามด้วย Bullish Continuation โดยมีเป้าหมายแรกที่ 4,470–4,490 และเป้าหมายถัดไปคือ 4,510 Buy-Side Liquidity
Buyer จะสามารถป้องกัน Reclaim Zone ได้หรือไม่ ก่อนที่ข้อมูลเงินเฟ้อจะกระตุ้นการขยายตัวครั้งถัดไป? เพิ่มขึ้น 
ลดลง
ลดลง
เพิ่มขึ้น
ลดลง 
ลดลง
ลดลง
เพิ่มขึ้น 
ลดลง 
เพิ่มขึ้น 
ลดลง 
ลดลง 
ลดลง
ลดลง 
