OPEN-SOURCE SCRIPT
Macro Anchored VWAP Engine
The Anchored VWAP Engine is a mathematical model that tracks the true institutional average price paid for an asset, starting from a specific, user-defined historical event. Unlike standard indicators that rely purely on time, this engine merges price, volume, and volatility into a single structural anchor.1. How the Engine Works Under the HoodThe engine operates on a cumulative looping mechanism that activates the exact moment a chosen historical date occurs on the chart.The Accumulation Trigger: The code ignores all data before your chosen date (e.g., March 23, 2020). When that bar arrives, it starts an open-ended running calculation.The Volume-Weighting Core: For every subsequent candle, it multiplies the typical price \((\frac{\text{High} + \text{Low} + \text{Close}}{3})\) by that candle's trading volume.The Running Totals: It adds this result to a rolling sum of cumulative price-volume and divides it by the total rolling sum of volume.2. The Statistical Dislocation MathThe unique power of the engine lies in its ability to compute true volume-weighted variance. It runs a parallel calculation tracking the square of the price multiplied by volume to extract a clean Standard Deviation (SD) channel.text [Active Market Price] <─── High-Sigma Exhaustion Zone (+3 SD)
▲
│ (Parabolic Distance)
▼
[+2 SD Extreme Band] <─── Institutional Liquidity Wall
▲
│ (Typical Market Range: 95% of all distributions)
▼
[ANCHOR DATE] ──> [BASE AVWAP LINE] <─── True Institutional Equilibrium (The Mean)
Use code with caution.The Baseline Line: This is the absolute center of gravity. It represents the collective average break-even price of all institutional market participants who entered since the anchor point.The 2-Sigma Channel (\(\pm \)2 SD): This defines the outer boundary of normal market distribution. Statistically, price will trade inside this channel 95% of the time.The 3-Sigma Boundary (\(\pm \)3 SD): This represents a severe mathematical anomaly. When price stretches up to touch this band during a parabolic run, it means the asset is unsustainably overextended relative to its volume foundation.3. Core Advantages Over Traditional IndicatorsCompletely Non-Repainting: The levels lock into historical certainty as the chart moves forward.Immune to Time Dilution: Moving averages fade in relevance as time passes. Anchored VWAP grows structurally stronger as more volume accumulates over years.Identifies True Value: It shows you exactly where institutions will defend their positions during a major correction, rather than guessing based on visual line-drawing.
▲
│ (Parabolic Distance)
▼
[+2 SD Extreme Band] <─── Institutional Liquidity Wall
▲
│ (Typical Market Range: 95% of all distributions)
▼
[ANCHOR DATE] ──> [BASE AVWAP LINE] <─── True Institutional Equilibrium (The Mean)
Use code with caution.The Baseline Line: This is the absolute center of gravity. It represents the collective average break-even price of all institutional market participants who entered since the anchor point.The 2-Sigma Channel (\(\pm \)2 SD): This defines the outer boundary of normal market distribution. Statistically, price will trade inside this channel 95% of the time.The 3-Sigma Boundary (\(\pm \)3 SD): This represents a severe mathematical anomaly. When price stretches up to touch this band during a parabolic run, it means the asset is unsustainably overextended relative to its volume foundation.3. Core Advantages Over Traditional IndicatorsCompletely Non-Repainting: The levels lock into historical certainty as the chart moves forward.Immune to Time Dilution: Moving averages fade in relevance as time passes. Anchored VWAP grows structurally stronger as more volume accumulates over years.Identifies True Value: It shows you exactly where institutions will defend their positions during a major correction, rather than guessing based on visual line-drawing.
Mã nguồn mở
Theo đúng tinh thần TradingView, tác giả của tập lệnh này đã công bố nó dưới dạng mã nguồn mở, để các nhà giao dịch có thể xem xét và xác minh chức năng. Chúc mừng tác giả! Mặc dù bạn có thể sử dụng miễn phí, hãy nhớ rằng việc công bố lại mã phải tuân theo Nội quy.
Thông báo miễn trừ trách nhiệm
Thông tin và các ấn phẩm này không nhằm mục đích, và không cấu thành, lời khuyên hoặc khuyến nghị về tài chính, đầu tư, giao dịch hay các loại khác do TradingView cung cấp hoặc xác nhận. Đọc thêm tại Điều khoản Sử dụng.
Mã nguồn mở
Theo đúng tinh thần TradingView, tác giả của tập lệnh này đã công bố nó dưới dạng mã nguồn mở, để các nhà giao dịch có thể xem xét và xác minh chức năng. Chúc mừng tác giả! Mặc dù bạn có thể sử dụng miễn phí, hãy nhớ rằng việc công bố lại mã phải tuân theo Nội quy.
Thông báo miễn trừ trách nhiệm
Thông tin và các ấn phẩm này không nhằm mục đích, và không cấu thành, lời khuyên hoặc khuyến nghị về tài chính, đầu tư, giao dịch hay các loại khác do TradingView cung cấp hoặc xác nhận. Đọc thêm tại Điều khoản Sử dụng.