XAU/USD – 45-Minuten-Chart 1. Marktstruktur
Gold befindet sich im **übergeordneten kurzfristigen Aufwärtstrend**. Seit dem Bereich um **4.350–4.400** wurden mehrere **Higher Highs und Higher Lows** ausgebildet.
Der Anstieg führte den Kurs bis in den Bereich von **4.680–4.690**, wo deutlich Verkaufsdruck auftrat.
Anschließend kam es zu einem **bearishen Market Structure Break (MSB)** im Bereich von etwa **4.620–4.630**. Dadurch befindet sich Gold aktuell in einer Korrekturphase.
### 2. Aktuelle Situation
Der aktuelle Kurs liegt bei ungefähr **4.616,63**.
Der Kurs fällt vom Bereich **4.670–4.680** zurück und nähert sich damit der im Chart markierten **Entry-/Demand-Zone bei etwa 4.585–4.600**.
Diese Zone ist für das Setup besonders interessant, weil dort eine mögliche Reaktion der Käufer erwartet wird.
**Wichtig:** Nicht blind kaufen, nur weil der Kurs die Zone erreicht. Professioneller wäre es, auf eine Bestätigung zu warten, z. B.:
* Bullishe Rejection
* Liquidity Sweep
* Starke bullishe Impulskerze
* Bullisher Market Structure Shift auf kleinerem Timeframe
### 3. Mögliche Long-Zone
**Entry-Zone: ca. 4.585–4.600**
Diese Zone bietet gegenüber einem Einstieg bei 4.620–4.650 ein deutlich besseres Chance-Risiko-Verhältnis.
Der ideale Ablauf wäre:
**Liquidity Sweep → Reaktion aus der Zone → bullish MSS → Long Entry**
### 4. Zielbereich
Das eingezeichnete Ziel liegt bei ungefähr:
**4.680–4.685**
Dieser Bereich ist technisch relevant, da er gleichzeitig:
* dem vorherigen Swing High entspricht,
* nahe am bearishen Order Block liegt,
* und eine mögliche Liquiditätszone darstellt.
Damit ist das Ziel aus technischer Sicht nachvollziehbar.
### 5. Widerstand
Die wichtigste Widerstandszone befindet sich bei:
**4.670–4.690**
Hier liegt der eingezeichnete **Bearish Order Block (Be-OB)**.
Sollte Gold diesen Bereich mit einem starken 45-Minuten-Close **über 4.690** durchbrechen und darüber halten, würde sich das bullishe Szenario deutlich verstärken.
### 6. Bullishes Szenario
Das bevorzugte Szenario wäre:
**4.600 → bullishe Bestätigung → 4.640 → 4.670 → 4.680–4.685**
Dabei sollte der Kurs zunächst die Entry-Zone testen und anschließend eine klare bullishe Struktur ausbilden.
### 7. Bearishes Szenario
Sollte Gold die Zone **4.585–4.600** nicht halten und darunter eine klare bearish Struktur entwickeln, wäre das Long-Setup zunächst **invalidiert**.
In diesem Fall sollte man keinen Long erzwingen, sondern auf eine neue Struktur warten.
### 8. Trading-Fazit
**Aktuelle Einschätzung: Moderat bullish – aber nur bei Bestätigung.**
Der Chart zeigt eher ein **Buy-the-Dip-Setup** als einen sofortigen Market-Long.
| Bereich | Bedeutung |
| -------------------------------- | ------------------------------------- |
| **4.680–4.690** | Hauptwiderstand / Bearish OB / Target |
| **4.640–4.650** | Zwischenwiderstand |
| **4.585–4.600** | Potenzielle Long-/Demand-Zone |
| **Unterhalb der Entry-Struktur** | Long-Setup gefährdet/invalidiert |
### 🎯 Professionelle Zusammenfassung
**Long-Idee:** 4.585–4.600
**Target:** 4.680–4.685
**Trend:** Übergeordnet bullish, kurzfristig korrigierend
**Bestätigung:** Bullishe Reaktion + MSS abwarten
**Hauptwiderstand:** 4.670–4.690
**Fazit:** Der interessanteste Bereich liegt **tiefer bei 4.585–4.600**. Wenn dort Käufer sichtbar zurückkommen und die kurzfristige Struktur wieder bullish dreht, besitzt das Setup ein attraktives Chance-Risiko-Verhältnis in Richtung **4.680+**. Ohne Bestätigung besteht jedoch das Risiko einer weiteren Abwärtsbewegung.
Long
Long
ADOBE im strategischen Reversal. Rücksetzer prüfen!Liebe Trader und Investoren,
sehr geehrte Damen und Herren,
herzlich Willkommen zu einem kompakten Update zur ADOBE Inc. (ADBE.US_24 CFD) von Pepperstone. Ich analysiere den Kontrakt, der 24/5 handelbar ist, auf Wochenbasis.
ADOBE hat sich seit Ende 2021 abwärts bewegt. Nun wurden sehr wichtige Supportmarken erreicht. Die Kuh ist zwar noch nicht vom Eis, es zeigen sich jedoch erste konstruktive Konturen.
Charttechnische Einordnung Wochenchart (Chart oben)
Die Aktie läuft in einem großen Abwärtstrendkanal. Die Unterkante des Kanals verläuft bei 162,13 USD (TSW-1) und wurde nicht getestet.
Ich bewerte die Adobe in der Unterstützungszone zwischen 213 und 154 USD als attraktiv.
Auf der Oberseite warten die ersten Hürden bei 274,73 und folgend an der Kanalmittellinie bei 362,29 US-Dollar.
Markttechnische Einordnung Wochenchart (Chart unten)
Die Basisindikatoren im Wochenchart zeigen Licht und Schatten. Tatsache ist, dass die Aktie ein Long-Setup ausweist. Mit einem RSI über 50 Punkten und dem soliden MACD sind die ersten Argumente für Schub vorhanden. Hinzu kommt, dass das Jahrestief unter Ausbildung positiver Divergenzen markiert wurde.
Fakt ist jedoch ebenfalls, dass der ADX im Moment abwärts verläuft. Hier fehlt eindeutig die positive Trendintensität bei steigenden Preisen. Es besteht daher ein Restrisiko, dass ADOBE doch noch einmal tiefer in die oben genannte Supportbox eintaucht.
Volumentechnische Einordnung Wochenchart (Chart unten)
ADOBE konnte sich an einem tiefen Volumensupport bei 186,60 USD stabilisieren. Damit sich das Bild aufhellt, muss die Aktie allerdings klar und nachhaltig über die Volumen-Widerstandszone zwischen 325 und 348 US-Dollar ansteigen. Knapp darüber verlaufen die beiden Top-VWAPs, die den angeführten Resist verstärken.
In der Volumenanalyse ist ein Anfang gemacht. Nicht mehr, nicht weniger...
Im Fazit...
...hat die Aktie von ADOBE eine scharfe Korrektur über die letzten rund 5 Jahre absolviert und zuletzt eine starke Unterstützungszone getestet. Das erste beherzte Reversal macht Mut, dass die Aktie mitten im letzten Kapitel einer größeren Bodenbildung steckt.
Achten Sie auf Rücksetzer, die zur Ausbildung eines zweiten Standbeins führen. Stichwort: inverse SKS...
Ich freue mich über Kommentare und Diskussionen zu dieser Analyse.
Bitte achten Sie auf ein solides Positions- und Risikomanagement.
Wenn Ihnen die Idee gefällt, geben Sie uns für diese Analyse bitte einen Boost und folgen Sie uns, um immer auf dem Laufenden zu sein...
Herzliche Grüße,
Thomas Jansen Short 
XAUUSD1H—GOLD AN DER ENTSCHEIDUNGSZONE:4.605SUPPORTvs.4.674WIDERMARKTSTRUKTUR 🚀📊🔥
XAUUSD bleibt im sichtbaren 1H-Chart strukturell bullisch. Der Kurs verzeichnete einen starken Anstieg aus der unteren Bull-FVG-Zone und bildete anschließend höhere Hochs.
Die letzten Kerzen zeigen jedoch einen Rücksetzer vom Bereich 4.650–4.675 in Richtung der sichtbaren Support-Zone bei etwa 4.605–4.621.
Die entscheidende Frage ist nun, ob diese Zone hält und die Käufer erneut die Kontrolle übernehmen.
💧 LIQUIDITÄT & SMART MONEY
Buy-Side-Liquidität: Über den jüngsten Hochs bei etwa 4.650–4.675.
Wichtiges Aufwärtsziel: Der Chart markiert ausdrücklich 4.697.
Sell-Side-Liquidität: Unterhalb der aktuellen Support-Zone; das nächste sichtbare strukturelle Level liegt bei etwa 4.573.
Der Kurs testet derzeit die Support-Zone und zeigt noch keinen bestätigten bärischen Strukturbruch.
📍 WICHTIGE ZONEN
🟢 Support / Nachfrage: ca. 4.605–4.621
🟣 Fibonacci 0,618: 4.631,450
🔴 Widerstand: ca. 4.674–4.697
🟢 Große Bull-FVG: ca. 4.450–4.475
Die Zone 4.605–4.621 ist das wichtigste kurzfristige Level.
🟢 BULLISCHES SZENARIO — PRIMÄR
Das wahrscheinlichere Szenario ist eine bullische Fortsetzung, WENN die Support-Zone 4.605–4.621 hält.
Ein stärkeres Long-Setup wäre:
Support hält → bullische Reaktion/Bestätigung → Rückeroberung von 4.631 → Ausbruch über 4.674 → Bewegung in Richtung 4.697.
🎯 Möglicher Trade-Plan
KAUFBEREICH: 4.605–4.621
Bestätigung: Bullische Reaktion und/oder 1H-Rückeroberung über 4.631,450
TP1: ca. 4.674
TP2: 4.697
Erweitertes Ziel: Erst nach einem bestätigten Ausbruch über 4.697.
Wichtig: Nicht direkt am Widerstand hinterherkaufen. Das bessere Chance-Risiko-Verhältnis liegt bei einer bestätigten Reaktion von der Support-Zone.
🔴 BÄRISCHES SZENARIO
Die bullische Idee wird ungültig, wenn der Kurs eindeutig unterhalb der Support-Zone 4.605 schließt.
Dann liegt das nächste sichtbare Abwärtsziel bei:
🎯 4.573
Ein Bruch unter 4.573 würde die aktuelle bullische Struktur deutlich schwächen. Weitere Ziele sind auf diesem Chart jedoch nicht eindeutig definiert und sollten daher nicht erfunden werden.
🧠 TRADER-FAZIT
BIAS: 🟢 BULLISCH — ABER AUF BESTÄTIGUNG WARTEN
Der Chart favorisiert eine bullische Fortsetzung in Richtung 4.674 und möglicherweise 4.697, solange die Support-Zone 4.605–4.621 hält.
Das sauberste Setup besteht darin, nicht blind zu kaufen. Warte darauf, dass die Käufer die Zone verteidigen und idealerweise 4.631,450 zurückerobern.
🔥 Schlüssel-Level: 4.605
🎯 Hauptziel: 4.697
🚨 Bärischer Trigger: bestätigter Bruch unter 4.605 XAUUSD — Fibonacci-Pullback-Kauf-SetupFundamentalanalyse
Gold steht kurzfristig unter leichtem Druck, da Händler auf die neuesten U.S.-PCE-Inflationsdaten warten.
Der US-Dollar hält sich stabil, während die Fed-Beamten weiterhin wegen der Inflation besorgt sind. Dies sorgt für ungewisse Zinserwartungen und könnte heute zu stärkerer Volatilität führen.
Das Jackson-Hole-Symposium steht später in dieser Woche ebenfalls im Fokus, weshalb ich eine Preisbestätigung bevorzuge, anstatt Bewegungen hinterherzulaufen.
Technische Analyse
XAUUSD korrigiert auf dem H1-Chart nach einer Ablehnung im Widerstandsbereich von 4.685–4.700.
Die übergeordnete bullische Bewegung ist weiterhin sichtbar, aber das kurzfristige Momentum hat nachgelassen. Der Preis hat ein tieferes Hoch gebildet und bewegt sich nun auf die Liquiditätszone bei 4.605–4.615 zu.
Eine kleine Erholung in Richtung der abwärtstrendenden Trendlinie bei etwa 4.645–4.655 könnte zuerst eintreffen. Der sauberere Bereich liegt für mich jedoch weiter unten.
Die Zone von 4.575–4.585 ist wichtig, da sie das Fibonacci-Retracement mit Liquiditätsunterstützung kombiniert. Dieser Bereich liegt nahe dem 0,618-Retracement der größeren bullischen Welle und könnte der nächste Ort sein, an dem die Käufer zurückkehren.
Wichtige Schlüssellevels
4.685–4.700: Starke Ablehnung (Major Rejection)
4.645–4.655: Trendlinien-Widerstand
4.605–4.615: Liquiditätsunterstützung
4.575–4.585: Fibonacci + Liquidität
4.510–4.520: Haupt-Orderblock + Unterstützung
Handelsszenario
Der Hauptplan sieht vor, auf einen tieferen Rücksetzer zu warten.
Wenn der Preis die Zone 4.605–4.615 verliert, werde ich 4.575–4.585 auf eine mögliche bullische Reaktion beobachten.
Eine deutliche Ablehnung und bullische Bestätigung aus dieser Fibonacci-Zone könnte eine Erholung zurück in Richtung 4.645–4.655 und potenziell erneut zum oberen Widerstand eröffnen.
Kaufbedingung
Ich möchte sehen, dass die Zone 4.575–4.585 mit einer klaren bullischen Bestätigung hält, bevor ich nach einer Fortsetzung suche.
Ein nachhaltiger H1-Ausbruch unter diese Zone würde das unmittelbare Kauf-Setup schwächen und könnte die tiefere Unterstützung bei 4.510–4.520 freilegen.
Gesamteinschätzung
Gold befindet sich weiterhin in einer übergeordneten bullischen Struktur, aber die aktuelle H1-Korrektur ist möglicherweise noch nicht abgeschlossen.
Ich bevorzuge hier Geduld. Lassen Sie den Preis zuerst den besseren Fibonacci-Unterstützungsbereich erreichen und folgen Sie dann der Reaktion.
Würden Sie auf 4.575–4.585 warten, bevor Sie nach dem nächsten Kauf Ausschau halten? Long 
Gold bestätigt den Retest der Bull Zone und bereitet den nächsteDer 1H-XAUUSD-Chart zeigt eine saubere Bestätigung des Retests, auf den Trader nach der vorherigen 5-Wellen-Analyse gewartet haben könnten. Nachdem Gold eine impulsive Struktur abgeschlossen hatte, die den Preis vom Week Low bis in die PREMIUM ZONE nahe 4.700 führte, retracete der Kurs zurück und testete die Bull Zone zwischen etwa 4.600 und 4.620 – genau den Bereich, der zuvor Wave (4) während der Rally unterstützt hatte.
Aktuell wird Gold bei 4.618,525 gehandelt und hat sauber von dieser Zone nach oben reagiert, wobei der Chart den RETEST ausdrücklich bestätigt. Eine solche schnelle Reaktion an einem bereits bewährten Support-Level oberhalb der Order Block + Strong SP Zone bei etwa 4.580–4.600 ist ein klassisches Smart-Money-Concepts-Signal und kann häufig den Ausgangspunkt für die nächste impulsive Bewegung darstellen.
Die gesamte Struktur geht auf einen entscheidenden BREAKOUT Mitte August zurück, nachdem am Week Low ein scharfer Liquidity Sweep am 1.618-Extension-Level stattgefunden hatte. Seit diesem Breakout hat der Preis wichtige Retracement-Level und strukturelle Supports respektiert, was die Stärke des zugrunde liegenden bullischen Trends weiter bestätigt.
Nachdem der Retest der Bull Zone nun bestätigt wurde, deutet der prognostizierte Verlauf auf eine erneute Fortsetzung nach oben hin. Das Ziel liegt zunächst bei einem Breakout über die jüngsten Hochs der Premium Zone nahe 4.700 und möglicherweise darüber, während die Käufer versuchen, die impulsive Struktur weiter auszudehnen.
Aus Sicht des Risikomanagements liegt das entscheidende Invalidierungslevel bei einem klaren Bruch unter die Order Block + Strong SP Zone bei 4.580. Eine solche Bewegung würde darauf hindeuten, dass der Retest fehlgeschlagen ist und einen tieferen Rücksetzer ermöglichen könnte.
Aktuell spricht die Struktur deutlich für eine Fortsetzung nach oben. Entscheidend wird sein, ob Gold die jüngsten Hochs sauber durchbrechen kann.
Glaubst du, dass Gold dieses Mal die Premium-Zone-Hochs durchbricht, oder sehen wir erneut eine Rejection nahe 4.700? Long 
Long 
Short 
Short 
Uranium Energy: Trendwende geglückt, wie gehts weiter?Die URan-Aktien, die ich seit JAhren sehr intensiv beobachte und analysiere, laufen gerade alle seit Wochen sehr gut. Uranium Energy ist für den Sektor ein gutes Beispiel. Der RSI hatte vor ein paar Wochen ein Bullish-Cross, und die Aktie ist seit dem Test des 0.618 Fibonacci (grüne Box) 50% nach oben geschossen. Momentan testet die Aktie das 200MA. Sehr wahrscheinlich, dass es nun eine kleine Zwischenkorrektur geben wird, bevor es übergeordnet weiter nach oben läuft.
Laut den Elliott-Wellen befindet sich die Aktie nach der Welle 4 Korrektur nun in der Welle 5 der übergeordneten Welle 3. Kursziel sind die 31,47$.
Der Uran-Sektor ist insgesamt sehr spannend. Geostrategisch für die USA, Kanada und viele weitere Staaten von größter Bedeutung, auch im Hinblick auf den Energiehunger im Zuge der Rechenzentren, die weltweit gebaut werden. Aber auch das Netz für E-Autos wird sehr viel Energie kosten.
Keine Anlageberatung. 
Long
Short 
XAUUSD — Kauf des H1-Trendlinien-RetestsFundamentalanalyse
Gold zieht sich zurück, nachdem es ein neues Dreimonatshoch erreicht hat, da Gewinnmitnahmen und ein festerer US-Dollar die Dynamik vorübergehend verlangsamen. Die Märkte konzentrieren sich nun auf die anstehenden US-PCE-Inflationsdaten und die Rede von Fed-Chef Kevin Warsh in Jackson Hole, die beide die Zinserwartungen neu gestalten und eine höhere Volatilität auslösen könnten.
Technische Analyse
Auf dem H1-Chart handelt XAUUSD nahe 4.640 innerhalb einer breiteren aufsteigenden Struktur, die durch wiederholte BOS-Formationen unterstützt wird. Der Preis hält sich derzeit über der steigenden Trendlinie, wobei die bevorzugte Kaufzone bei 4.620–4.638 liegt. Wenn dieser Bereich mit bullischer Bestätigung hält, könnte Gold die obere FVG um 4.660–4.678 ausgleichen, bevor es das schwache Hoch nahe 4.695–4.700 anpeilt.
Wichtige Schlüssellevel
Aktueller Preis: 4.640,20
Hauptkaufzone: 4.620–4.638
Kurzfristige Unterstützung: 4.600–4.610
Kurzfristiger Widerstand: 4.660–4.678
Liquiditätsbereich: 4.695–4.700
Hauptziel: 4.695–4.700
Invalidierung: unter 4.590
Handelsszenario
Haupt-Kauf-Setup
Einstieg: 4.620–4.638
Stop-Loss: 4.590
Take-Profit 1: 4.660
Take-Profit 2: 4.678
Take-Profit 3: 4.695–4.700
Kaufbedingung
Warten Sie, bis der Preis die Kaufzone erneut testet und eine bullische Bestätigung zeigt. Ein Liquiditäts-Sweep, ein langer unterer Docht, eine bullische Engulfing-Kerze, ein gescheiterter Ausbruch nach unten oder ein H1-Reclaim über 4.638 können erneut einsetzenden Kaufdruck bestätigen. Wenn der Preis unter 4.590 ausbricht und sich dort hält, ist das bullische Setup nicht mehr gültig.
Gesamteinschätzung
Der H1-Bias bleibt bullisch, solange XAUUSD die steigende Trendlinie und die jüngste Ausbruchsstruktur respektiert. Der bevorzugte Plan ist, das Hinterherlaufen bei 4.640 zu vermeiden und auf eine Bestätigung bei 4.620–4.638 zu warten. Eine erfolgreiche Reaktion könnte die obere FVG und schließlich das schwache Hoch nahe 4.700 wieder eröffnen.
Erwarten Sie, dass Gold die H1-Kaufzone hält, bevor es das schwache Hoch abräumt (sweept)? Long 
Long 
MGC - GC 26.08.2026 – Nah am Boden der Nacht, PCE um 14:30Was gestern/über Nacht passiert ist
Der Dienstag selbst blieb der ruhigste Tag seit einem Monat (siehe Update oben). Über Nacht kam dann doch nochmal Bewegung rein: Der Kurs rutschte zunächst ab, drehte in der asiatischen Handelssession aber deutlich nach oben und lief bis in die Nähe der 4.730er – getrieben von einem schwächeren Dollar, nachlassender Sorge um die Strasse von Hormuz und einer neuen Eskalation im US-Kanada-Handelsstreit (Kanada hat neue Zölle von 15, 25 und 50 Prozent auf rund 700 US-Produkte angekündigt, wirksam ab 8. September – das untergräbt den Dollar als sicheren Hafen). Dazu kommt kräftige physische Nachfrage aus Indien. Von diesem Schub ist inzwischen aber schon wieder einiges abgegeben: Der Kurs steht aktuell nur noch knapp über dem Übernacht-Tief.
Zur Einordnung bleibt es dabei: seit dem Rekordhoch bei 5.626,7 ist das übergeordnet ein Abwärtstrend. Was hier läuft, ist eine Erholung darin.
Wo wir stehen
Aktuell 4.690,4 – nur 9,4 Punkte über dem Übernacht-Tief bei 4.681,0, aber 40,5 Punkte unter dem Übernacht-Hoch bei 4.730,9. Die Übernacht-Spanne liegt bei 44,7 Punkten, 447 Dollar je Kontrakt – deutlich enger als die 84,5 Punkte der Vornacht, aber der Kurs klebt diesmal fast am unteren Rand statt in der Mitte zu stehen. Bemerkenswert: Sowohl das Übernacht-Hoch (4.730,9) als auch das Übernacht-Tief (4.686,2) fallen exakt mit jeweils einem eigenständigen 15-Minuten-Level zusammen – die Nacht hat sich praktisch an der bestehenden Struktur entlang bewegt.
Die Zahlen, auf die es ankommt
In Reichweite:
4.783,5 Level aus der 4-Stunden-Ebene (die Wand, bislang genau einmal verteidigt – am 24.08., seither nicht erneut angelaufen)
4.755,0 Level aus der 15-Minuten-, 30-Minuten- & 1-Stunden-Ebene (knapp unter dem gestrigen Übernacht-Hoch, gestern nicht überboten)
4.730,9 Übernacht-Hoch, zugleich Level aus der 15-Minuten-Ebene
4.690,4 aktuell
4.686,2 Übernacht-Tief, zugleich Level aus der 15-Minuten-Ebene
4.658,7 Level aus der 15-Minuten-, 30-Minuten- & 1-Stunden-Ebene
4.627,3 Level aus der 4-Stunden-Ebene
Weiter weg, aber Teil des Bildes:
4.914,0 Level aus der Tagesebene
5.626,7 Rekordhoch
4.565,2 Level aus der 15-Minuten-Ebene
4.506,1 Level aus der 15-Minuten-, 30-Minuten-, 1-Stunden- & 4-Stunden-Ebene
4.376,5 grosse Konfluenzzone aus 15-Minuten-, 30-Minuten-, 1-Stunden- & 4-Stunden-Ebene, Ursprung der Erholung vom 19.8.
Die auffälligste Struktur des Tages
Der Kurs steht heute so dicht am Boden seiner eigenen Nachtspanne wie seit Tagen nicht mehr – nur 4,2 Punkte trennen ihn vom Übernacht-Tief, das zugleich ein eigenständiges Level ist. Ein Level, das genau dort liegt, wo ohnehin schon Schluss sein sollte, ist ein doppelter Boden: Hält er nicht, ist das direkt zweifach bestätigt. Direkt darunter, zwischen 4.658,7 und 4.627,3, liegt der nächste Auffangbereich – knapp 30 Punkte weiter unten. Oben bleibt die Struktur unverändert seit Montag: 4.755,0 als erste Bremse, danach die Wand bei 4.783,5, die bislang jeden Versuch abgewiesen hat.
Wenn es nach oben geht
Kleiner Auslöser: Bruch über das Übernacht-Hoch 4.730,9 – nur der erste Schritt.
Echter Test: zwei Schlusskurse im 2-Minuten-Chart über 4.783,5 (4H-Level, bislang ungeschlagen).
Danach wird's dünn bis 4.914,0.
Ungültig: Rückfall unter das Übernacht-Tief 4.686,2 mit zwei Schlusskursen im 2-Minuten-Chart. Das ist heute ein enger Abstand vom aktuellen Kurs aus gesehen – kein Zufall, sondern Folge davon, wie nah wir gerade an dieser Marke stehen, kein Grund, ihn künstlich zu verbreitern.
Wenn es nach unten geht
Kleiner Auslöser: Bruch unter das Übernacht-Tief 4.686,2 – nur der erste Schritt, direkt unter dem aktuellen Kurs.
Bestätigung: zwei Schlusskurse im 2-Minuten-Chart unter 4.627,3 (4H-Level).
Ziel: 4.565,2, bei Fortsetzung weiter Richtung 4.506,1. Bei einem bestätigten Bruch auch dieser Marke rückt die grosse Konfluenz 4.376,5 in den Blick – der Ursprung der gesamten Erholung seit dem 19.8., ein Bruch dort wäre das grosse Warnsignal.
Ungültig: Rückkehr über das Übernacht-Hoch 4.730,9 mit zwei Schlusskursen im 2-Minuten-Chart.
Was heute stört
Um 14:30 Uhr MESZ (8:30 Uhr ET) kommen gleich drei Daten auf einmal: die PCE-Kernrate für Juli (Erwartung: unverändert 3,2 % im Jahresvergleich, 0,2 % im Monatsvergleich), die zweite Schätzung zum BIP-Wachstum Q2 und die Auftragseingänge langlebiger Güter. Schwächer als erwartet würde die Zinserwartung dämpfen und Gold stützen, stärker das Gegenteil. Termin mit fester Uhrzeit: offene Positionen davor ganz schliessen oder halbieren, beim Rest den Stopp auf den Einstieg ziehen – ein Stopp schützt nur, solange der Kurs durch ihn hindurchläuft.
Daneben weiterhin Schlagzeilenrisiko ohne feste Uhrzeit: Die Iran-Sanktionen laufen weiter, dazu jetzt akut der eskalierte US-Kanada-Handelsstreit mit den neuen kanadischen Zöllen ab dem 8. September. Hier gilt die andere Regel: Positionsgrösse von vornherein kleiner halten statt kurz vorher zu reagieren, weil kein fester Zeitpunkt bekannt ist, auf den man sich einstellen könnte.
Vorausschau: Freitag hält mit Jackson Hole und der ersten grossen Rede von Fed-Chef Kevin Warsh als Fed-Vorsitzendem den nächsten grossen Termin bereit.
Dumme Sprüche für Gescheite
Der Chart hat heute Vormittag schon zweimal versucht, sich für eine Richtung zu entscheiden – und beide Male wieder aufgegeben. Um 14:30 Uhr bekommt er eine Zahl vorgesetzt, zu der er sich verhalten muss. Bis dahin ist Abwarten kein Zeichen von Schwäche, sondern die einzige vernünftige Position.
Zu den Linien im Chart
20er-EMA blau, 50er gelb, 200er lila. Der VWAP mit seinen Bändern läuft dünn in Orange und Rosa mit. Tageshoch ist rot markiert, Tagestief grün. Die waagerechten Linien kommen aus dem Support- und Widerstandsindikator über mehrere Zeitebenen. Die farbigen Blöcke im Hintergrund zeigen die Handelssessions London und New York – reine Orientierung, kein Signal.
Zum Schluss
Das ist mein Plan, kein Signal und keine Empfehlung. Wie sich das heute geschlagen hat, lest ihr morgen als Update direkt unter diesem Post – ein neuer Post dafür wird's nicht mehr geben. MNQ - NQ 26.08.2026 – Erster Plan vor dem PCE-TagVorweg in eigener Sache
Das ist der erste veröffentlichte Plan für den MNQ in dieser Reihe – entsprechend gibt es heute keine Auswertung zum Vortag, die kommt ab morgen als Kommentar unter diesem Post.
Was gestern passiert ist
Der Nasdaq Composite hat gestern 0,8 Prozent verloren und damit deutlich schlechter abgeschnitten als Dow und S&P 500. Grund war ein Ausverkauf bei Chip-Aktien: Micron -5,8 Prozent, SanDisk und Seagate je -6,5 Prozent, Broadcom -2,6 Prozent. Geld ist aus riskanteren Werten raus und in defensive Sektoren rein (Konsumgüter +1,7 Prozent, Finanzen +1,3 Prozent). Dazu kamen geopolitische Spannungen im Nahen Osten wegen neuer US-Sanktionen gegen den Iran, die zusätzlich auf die Stimmung drückten. Die Anleiherenditen sind leicht gefallen.
Wo wir stehen
Aktueller Kurs liegt bei rund 29.210, damit knapp unter dem gestrigen Schluss und der heutigen Eröffnung bei 29.288,75 – etwa 80 Punkte darunter, umgerechnet rund 160 Dollar je Kontrakt. Die Übernacht-Spanne reicht von 29.095,5 (Tief) bis 29.310,0 (Hoch), der Kurs notiert also in der unteren Hälfte davon, näher am Übernacht-Tief als am -Hoch. Für einen Muster-Zähler ist es noch zu früh – dafür braucht es laut Übergabedokument mindestens drei eigene MNQ-Beobachtungen. Das US-Eröffnungsfenster als Ort der Tagesentscheidung (bei MES bislang 8 von 8 Tagen bestätigt) wird von heute an mitgezählt, aber erst nach ein paar Tagen als offizieller Zähler ausgewiesen.
Die Zahlen, auf die es ankommt
In Reichweite
29689,75 Fortsetzungsziel nach oben, 15Min & 30Min & 1Hour
29313,50 echter Test oben (Übernacht-Hoch-Zone), 15Min
29288,75 gestriger Schluss / heutige Eröffnung
29241,25 kleiner Auslöser oben, 15Min & 30Min & 1Hour
29096,00 kleiner Auslöser unten (Übernacht-Tief-Zone), 15Min & 30Min
28946,75 echter Test unten, 15Min & 30Min & 1Hour
28227,75 Fortsetzungsziel nach unten, 4Hours & 1D
Weiter weg, aber Teil des Bildes
30975,50 Rekordhoch, 4Hours & 1D
30599,75 Level aus 4-Stunden-Ebene
30343,00 Level aus 30-Minuten-, 1-Stunden- & 4-Stunden-Ebene
27201,50 Tief, 1Hour & 4Hours & 1D
Wenn es nach oben geht
Erster Widerstand ist 29.241,25 – kommen zwei Schlusskurse im 2-Minuten-Chart darüber zustande, ist das der kleine Auslöser. Kurz dahinter, bei 29.313,50, liegt der echte Test: das ist praktisch die Übernacht-Hoch-Zone. Erst zwei Schlusskurse über 29.313,50 machen den Weg zum Fortsetzungsziel bei 29.689,75 frei. Ungültig wird das Szenario, wenn der Kurs nach einem Ausbruch über 29.241,25 wieder zwei Schlusskurse darunter zurückfällt – dann war es ein Fehlausbruch, keine Fortsetzung. Darüber hinaus läge als nächste Marke nur noch das Rekordhoch bei 30.975,50.
Wenn es nach unten geht
Erster Trigger unten ist 29.096,00, direkt in der Übernacht-Tief-Zone – zwei Schlusskurse im 2-Minuten-Chart darunter bestätigen. Der echte Test folgt bei 28.946,75; erst ein bestätigter Bruch dort öffnet den Weg zum Fortsetzungsziel bei 28.227,75. Ungültig wird das Szenario, wenn der Kurs nach einem Bruch von 29.096,00 wieder zwei Schlusskurse darüber zurückerobert. Darunter liegt als nächste Marke das Tief bei 27.201,50.
Was heute stört
Um 14:30 Uhr kommt ein ganzes Paket auf einmal: PCE-Preisindex und Kern-PCE (die von der Fed bevorzugte Inflationskennzahl), dazu die zweite Schätzung zum BIP-Wachstum fürs zweite Quartal und die Auftragseingänge langlebiger Güter. Das ist eine Stunde vor US-Eröffnung (15:30 Uhr) – potenziell viel Bewegung, bevor der eigentliche Handelstag überhaupt richtig losgeht. Wer eine Position offen hat, wenn die Zahlen kommen: entweder ganz schließen oder halbieren, beim Rest den Stopp auf den Einstieg ziehen. Ein Stopp schützt nur, solange der Kurs sauber durch ihn hindurchläuft – bei einer Datenlücke ist das nicht garantiert.
Und jetzt ehrlich
Erster MNQ-Post, entsprechend baue ich noch keine Muster-Aussagen ein, die es noch nicht gibt. Und mit PCE, BIP und Auftragseingängen gleichzeitig um 14:30 Uhr ist heute kein Tag, an dem ich auf saubere technische Reaktionen wetten würde – die Zahlen können jedes Level hier für ein paar Minuten bedeutungslos machen. Keine Wahrscheinlichkeitsaussage von mir, nur die ehrliche Einordnung: heute ist Datenlage vor Chart-Mechanik.
Für die Neuen
Was ist PCE eigentlich? Der Personal Consumption Expenditures Price Index misst, wie stark die Preise für das steigen, was Amerikaner tatsächlich kaufen. Die Fed schaut sich bevorzugt diese Zahl an, nicht den bekannteren Verbraucherpreisindex (CPI) – weil PCE breiter erfasst, was Leute wirklich konsumieren, statt einen festen Warenkorb abzufragen. Kommt die Kernrate (ohne Energie und Lebensmittel, die stark schwanken) kühler als erwartet, wird oft als Signal gelesen, dass die Fed bei Zinssenkungen lockerer bleiben kann. Kommt sie heisser, ist das Gegenteil der Fall. Wichtig für euch als Einsteiger: das ist eine Einordnung, keine Handelsanweisung. Die Marktreaktion auf eine einzelne Datenzahl ist notorisch schwer vorherzusagen, gerade wenn wie heute mehrere Zahlen gleichzeitig kommen.
Dumme Sprüche für Gescheite
Der Markt hat heute mehr Zahlen zu verdauen als ein Erstsemester in der Klausurenwoche – und reagiert wahrscheinlich genauso überlegt.
Zu den Linien im Chart
Im veröffentlichten 15-Minuten-Chart: die drei EMAs (20 blau, 50 gelb, 200 lila), der Tages-VWAP mit Bändern (dünn orange und rosa), Tageshoch/-tief (rot/grün) sowie die horizontalen Linien des Support & Resistance MTF-Indikators mit ihren Zeitebenen-Kürzeln direkt an der Linie. Die eingefärbten Flächen markieren die New-York-Session.
Zum Schluss
Kein Vortag, kein Rückblick – nur der erste Blick nach vorn. Morgen dann die erste Auswertung, ehrlich inklusive der Stellen, an denen es nicht aufgegangen ist. MYM - YM 26.08.2026 – Erster Plan, Pullback vom RekordhochVorweg in eigener Sache
Das hier ist der erste Forecast für den MYM in dieser Reihe. Kein Vortag zum Draufschauen, kein Muster-Zähler mit Historie – der fängt heute bei null an. Alles Weitere läuft ab morgen wie gewohnt, Review unter diesem Post als Kommentar.
Was gestern passiert ist
Der Dow hat gestern (25.8.) mit +0,22% geschlossen, S&P 500 +0,28%, Nasdaq +0,48% – breite, aber nicht spektakuläre Erholung. Getragen wurde das von weiter fallenden Anleiherenditen, einer Rally bei Halbleitern (Marvell +5,5%, AMD +4,6%) und Biotech (Moderna +10,5% nach guten Studiendaten). Dazu kamen gegen Handelsende Meldungen über mögliche Waffenstillstandsgespräche zwischen den USA und dem Iran, was die Stimmung zusätzlich stützte – auch am Ölpreis sichtbar, der um über 3% nachgab. Gegenläufig: Das Verbrauchervertrauen fiel auf ein Sieben-Monats-Tief (89,4), Sorgen um Arbeitsmarkt und Inflation. Nvidia war vor den heutigen Zahlen volatil, weil Anleger Sorgen wegen steigender Serverkosten und Margendruck einpreisen.
Wo wir stehen
Aktueller Kurs rund 53654. Übernacht-Spanne war eng: Hoch 53692, Tief 53595 – nur 97 Punkte (48,50 Dollar) Range. Eröffnet hat der Tag bei 53643, kaum verändert zum gestrigen Schluss von 53634.
Der größere Rahmen: Der MYM kommt von einem Rekordhoch bei 54885 und hat seither rund 1231 Punkte (615,50 Dollar) abgegeben – ein Pullback, keine Trendwende. Auf 4-Stunden-Basis liegt der Kurs klar über dem 200er-EMA (lila), der deutlich tiefer verläuft. Der 20er (blau) und der 50er (gelb) haben sich dagegen genau in die Zone eingenistet, in der der Kurs gerade steht – Trend intakt, aber gerade eine Entscheidungszone, keine klare Richtung von den Durchschnitten her.
Muster-Zähler: US-Eröffnungsfenster (15:30 Uhr) als Ort der Tagesentscheidung – für MYM ab heute mitgezählt, aktuell 0 von 0, da erster Tag. Noch kein Ergebnis, nur der Start der Zählung.
Die Zahlen, auf die es ankommt
In Reichweite:
53809 kleiner Auslöser oben, 30Min
53781 echter Test oben, 15Min & 30Min & 1Hour
53692 Übernacht-Hoch
53654 aktuell
53595 Übernacht-Tief, 15Min & 30Min
53441 Fortsetzungsziel unten, 15Min & 30Min
53209 nächste Marke bei Fortsetzung, 15Min & 30Min & 1Hour
Weiter weg, aber Teil des Bildes:
54885 Rekordhoch, 1Hour & 4Hours
54336 Level aus 30-Minuten-, 1-Stunden- & 4-Stunden-Ebene
52812 Level aus 15-Minuten-, 30-Minuten-, 1-Stunden- & 4-Stunden-Ebene
Die Wand über uns
Direkt über der 53781er-Marke sitzt im 5-Minuten-Chart ein Orderblock: rund 23.698 Kontrakte, davon 5% noch unangetastet, gebildet aus einer Konfluenz von 10- und 5-Minuten-Zeitebene, etwa zwischen 53780 und 53810. Nicht eingezeichnet im veröffentlichten Chart, stammt aus eigener Auswertung. Heißt: Da oben liegt nicht nur eine Linie, sondern tatsächlich Volumen, das bisher kaum angefasst wurde.
Wenn es nach oben geht
Erster Auslöser ist die 53692 – die Übernacht-Hoch-Marke. Zwei Schlusskurse im 2-Minuten-Chart darüber, dann ist der Weg zur 53781 frei, wo die größere Konfluenz plus der Orderblock von oben liegen. Das ist der eigentliche Test. Erst mit zwei Schlusskursen im 2-Minuten-Chart über 53781 wird die 53809 zum realistischen Tagesziel. Ungültig wird das Szenario, wenn der Kurs nach einem Ausbruch über 53692 wieder mit zwei Schlusskursen im 2-Minuten-Chart darunter zurückfällt. Darüber hinaus (54336, 54885) liegt zwar echte Struktur, aber das ist für eine einzelne Session unrealistisch weit weg – falls der Kurs trotzdem durchläuft, lieber mit nachgezogenem Stopp entlang 9er/20er-EMA arbeiten als ein festes Ziel danebensetzen.
Wenn es nach unten geht
Erster Auslöser ist die 53595 – das Übernacht-Tief. Zwei Schlusskurse im 2-Minuten-Chart darunter öffnen den Weg zur 53441, dem ersten Fortsetzungsziel. Hält der Kurs dort nicht, ist die 53209 die nächste echte Marke, deutlich stärkere Konfluenz aus drei Zeitebenen. Ungültig wird das Szenario, wenn der Kurs nach einem Bruch von 53595 mit zwei Schlusskursen im 2-Minuten-Chart wieder darüber zurückkommt.
Was heute stört
Um 14:30 Uhr kommen gleich drei marktbewegende US-Daten auf einmal: BIP, Persönliche Einkommen/Ausgaben (inklusive PCE-Deflator, das bevorzugte Inflationsmass der Fed) und Auftragseingänge langlebiger Güter. Das ist der Termin des Tages – potenziell mehr Bewegung als jedes Level in der Liste oben. Dazu heute Abend nach US-Börsenschluss die Nvidia-Zahlen (nicht direkt MYM-relevant, aber ein Stimmungsfaktor für den Gesamtmarkt) sowie im Tagesverlauf eine Jackson-Hole-Rede von Fed-Chef Kevin Warsh.
Regel für offene Positionen vor 14:30 Uhr: ganz schließen oder halbieren, beim Rest den Stopp auf den Einstieg ziehen.
Und jetzt ehrlich
Bei einem ersten Post fehlt mir noch das Gefühl dafür, wie der MYM sich speziell im US-Eröffnungsfenster verhält – ob das Muster von MES eins zu eins greift, weiß ich schlicht noch nicht. Deshalb bewusst Neutral und zwei gleichwertige Szenarien statt einer Wette auf Bauchgefühl.
Für die Neuen
Der MYM ist der Micro E-mini Dow – der kleine Bruder des grossen Dow-Futures (YM). Ein Punkt ist hier nur 0,50 Dollar wert, beim grossen Kontrakt wären es 5 Dollar, also das Zehnfache. Das heisst: Bei gleicher Punktbewegung ist das Risiko beim Micro-Kontrakt ein Zehntel dessen, was beim vollen Kontrakt auf dem Spiel steht. Genau deshalb ist das hier der Einstiegs-Kontrakt für alle vier Instrumente in dieser Reihe – kleine Beträge, gleiche Mechanik wie beim „großen" Handel.
Dumme Sprüche für Gescheite
Ein Muster-Zähler, der bei null steht, ist kein Bluff und keine Enttäuschung – er ist einfach ehrlich. Alles andere kommt noch, oder auch nicht.
Zu den Linien im Chart
Im veröffentlichten 15-Minuten-Chart: EMAs in 20 (blau), 50 (gelb) und 200 (lila), VWAP mit Bändern (Multiplikator 2, dünn orange und rosa), Tageshoch rot, Tagestief grün, der Support & Resistance MTF-Indikator (Flux Charts) mit den Zeitebenen-Tags aus der Liste oben, sowie eingefärbte Sessions (LuxAlgo), unter anderem „New York". Was in den Screenshots zusätzlich zu sehen war – ZLSMA, ein zweiter türkiser EMA, Orderblock- und Volumenprofil-Anzeigen – stammt aus meiner eigenen Analyse und wird nicht mitveröffentlicht.
Zum Schluss
Erster Tag, zwei gleichwertige Wege, ein wichtiger Datenblock um 14:30 Uhr. Morgen dann mit Review unter diesem Post als Kommentar, wie es tatsächlich gelaufen ist.
MES - ES 27.08.2026 – Der Stillstand ist vorbeiWas gestern passiert ist
Der Mittwoch hat die zwei ruhigen Tage davor beendet: bestätigter Bruch über 7686,50, Lauf durch den Orderblock bis in die Nähe des echten Tests bei 7714,00, Rückzug zum Settlement bei 7690,75 – der erste echte Netto-Gewinn seit Tagen. Details dazu im Review von heute Morgen.
Wo wir stehen
Aktuell rund 7682 – unter dem heutigen Übernacht-Hoch (7694,00), rund 11,25 Punkte über dem Übernacht-Tief (7670,75). Die Nacht war mit 23,25 Punkten (116,25 Dollar je Kontrakt) etwas breiter als die beiden Nächte davor. Der Kurs sitzt nach dem gestrigen Ausbruch und der anschließenden Erholungspause knapp unter seinem 20er- und 50er-EMA. Muster-Zähler US-Eröffnungsfenster bleibt bei 9 von 9 – schon der dritte Tag in Folge, der sich nicht sauber einer Uhrzeit zuordnen lässt (siehe Review), ein Punkt, den ich im Auge behalte.
Die Zahlen, auf die es ankommt
In Reichweite
7714,00 echter Test oben, 15Min & 30Min & 1Hour
7696,00 kleiner Auslöser oben, 15Min
7694,00 Übernacht-Hoch
7682,00 aktuell
7670,75 kleiner Auslöser unten, Übernacht-Tief, 15Min
7657,75 echter Test unten, 15Min & 30Min & 1Hour
7648,75 nächste Marke bei Fortsetzung, 4Hours & 1D
Weiter weg, aber Teil des Bildes
7838,50 Rekordhoch, 30Min & 1Hour & 4Hours
7764,75 Level aus 15-Minuten-, 30-Minuten- & Stundenebene
7323,25 Level aus Stunden-, 4-Stunden- & Tagesebene
Der Orderblock hat sich verändert
Aus dem kleinen frischen Orderblock von gestern (2.666 Kontrakte, 62 Prozent unangetastet, zwischen 7692 und 7700) ist durch den gestrigen Lauf ein deutlich grösserer geworden: rund 43.400 Kontrakte zwischen etwa 7692 und 7712, davon noch 53 Prozent unangetastet (nicht eingezeichnet, aus eigener Auswertung). Er liegt jetzt genau zwischen dem aktuellen Kurs und dem echten Test bei 7714,00 und kann bei einem erneuten Anlauf wieder bremsen.
Wenn es nach oben geht
Bruch über 7696,00 (fast identisch mit dem heutigen Übernacht-Hoch bei 7694,00), bestätigt durch zwei Schlusskurse im 2-Minuten-Chart darüber. Dahinter liegt der jetzt grössere Orderblock, dann der echte Test bei 7714,00 – gestern schon einmal in Reichweite. Danach wird 7746,00 zur nächsten Marke.
Ungültig: Rückfall unter 7670,75.
Wenn es nach unten geht
Bruch unter 7670,75, bestätigt. Nächste Marke bleibt 7657,75 – die Marke mit den zwei überstandenen Tests. Ein dritter echter Test stünde dort laut Muster eigentlich zur Disposition. Fällt sie, geht's weiter Richtung 7648,75.
Ungültig: Rückkehr über 7696,00.
Was heute ansteht
Um 14:30 Uhr deutscher Zeit kommen der PCE-Preisindex und die zweite Schätzung zum US-BIP fürs zweite Quartal – beides Termine mit fester Uhrzeit. Bei offenen Positionen davor: ganz schliessen oder halbieren, beim Rest Stopp auf den Einstieg. Morgen dann die Rede von Fed-Chef Kevin Warsh beim Jackson-Hole-Symposium.
Für die Neuen
Ein Orderblock ist kein Level mit fester Zahl, sondern eine Zone, in der vorher viele Kontrakte gehandelt wurden – wird sie erneut angelaufen, bremst sie oft, ist aber irgendwann "verbraucht", wenn genug davon durchgehandelt wurde. Deshalb ändert sich seine Grösse und der Anteil "unangetastet" von Tag zu Tag, wie gestern gut zu sehen war.
Dumme Sprüche für Gescheite
Zwei Tage Stillstand, dann macht der Kurs an einem Vormittag den ganzen Umweg wett – Geduld zahlt sich aus, meistens einfach nicht am Tag, an dem man sie gerade braucht.
Zu den Linien im Chart
Der 20er-EMA läuft blau, der 50er gelb, der 200er lila. Der VWAP mit seinen Bändern ist dünn in Orange und Rosa gehalten. Tageshoch rot, Tagestief grün markiert. Die waagerechten Marken zeigen Level aus einem Indikator, der Unterstützung und Widerstand über mehrere Zeitebenen zusammenträgt. Die eingefärbten Fenster kennzeichnen die Handelssessions.
Zum Schluss
Das ist mein Plan, kein Signal und keine Kaufempfehlung. Die Auswertung dazu häng ich morgen als Update unter diesen Post. XAUUSD — 4.603 ist die Linie XAUUSD — 4.603 ist die Linie
Gold beginnt endlich abzukühlen nach dem starken bullischen Anstieg, und dies ist der erste Moment, in dem sich das Diagramm so anfühlt, als würden die Käufer richtig getestet.
Der Preis bewegte sich in einem sauberen bullischen Kanal, druckte immer wieder BOS, während die Käufer die Struktur verteidigten. Aber nach dem Vorstoß in die obere Seite verlor Gold diesen sanften Rhythmus, brach aus dem Kanal aus und druckte ein ChoCH. Dieser Wechsel ist wichtig, weil er mir sagt, dass der Markt nicht mehr frei steigt. Käufer sind immer noch präsent, aber sie kontrollieren nicht mehr jeden Rückzug wie zuvor.
Für neue Händler ist dies die Schlüsselidee: Nach einer starken Rallye ist ein Rückzug nicht automatisch eine vollständige Umkehrung. Aber wenn der Preis den Kanal bricht und beginnt, unterhalb der vorherigen Unterstützung zu halten, müssen wir beobachten, ob diese Unterstützung zum Widerstand wird. Dort könnten Verkäufer beginnen, nachzuladen.
Meine Hauptansicht ist bärisch für eine kurzfristige Korrektur, während Gold unterhalb des Bereichs von 4.660 - 4.680 bleibt. Die lokale Schwäche in der Goldpreisgestaltung passt auch zur Idee, dass der Markt nach einer ausgedehnten Bewegung Gewinne mitnimmt. Wenn der Preis unter 4.603,035 bricht, erwarte ich, dass Gold die Verkäufer-Nachladezone um 4.564,475 anvisiert.
Diese Zone könnte eine Reaktion hervorrufen, aber wenn Käufer sie nicht verteidigen können, könnte der Preis in Richtung des unteren FVG-Bereichs nahe 4.490 - 4.510 weitergehen. Diese bärische Korrekturidee wird nur schwach, wenn Gold 4.680 zurückerobert und wieder über dem gebrochenen Kanal hält.
Wichtige Preiszonen, die beobachtet werden sollten
Aktueller Reaktionsbereich: 4.640 - 4.660
Hauptangebot / gebrochene Kanalzone: 4.660 - 4.680
Bärische Bestätigungszone: sauberer Bruch unter 4.603,035
Erstes Abwärtsziel: 4.564,475
Hauptabwärts-FVG-Ziel: 4.490 - 4.510
Unterstützung bei Ausweitung des Verkaufs: 4.450 - 4.470
Oberer Widerstand bei Erholung der Käufer: 4.680 - 4.700
Ungültigkeit: saubere Rückeroberung und Halten über 4.680
Sehen Sie diesen Kanalbruch als Beginn einer tieferen Korrektur, oder haben die Käufer noch genug Kraft, um 4.603 zu verteidigen? Short 
Deere & Company (DE) - Bull-Put-Spread - 25.08.2026Dieser Artikel dokumentiert einen Trade, den ich selbst eröffnet habe. Ich nutze TradingView als Logbuch meiner Entscheidungen — die Zahlen stehen hier, damit sie sich später nachprüfen lassen, nicht zum Nachhandeln.
Am 24. August 2026 hat der Cash Secured Put (CSP) Options Entry Screener auf NYSE:DE ein Einstiegssignal markiert — vier Tage nach dem Quartalsbericht, mit `P90` im HV-Perzentil und einem Expected Move von `±11.1% (71.99)`. Daraus wurde kein Cash Secured Put, sondern ein Bull-Put-Spread 585/580 — der lange Schenkel kostet Prämie und deckelt den Verlust bei 500 USD je Spread.
DER TRADE
Strike Short Put 585 / Long Put 580
Expiry 18. September 2026 (24 Tage)
Prämie 71 USD je Spread
Gebundenes Kapital 429 USD
Rendite 16,6 % über die Haltedauer, 252 % annualisiert
Delta 0,158 im Short-Leg, netto 0,022
Breakeven 584,29 (7,4 % unter dem Kurs)
DAS SIGNAL
Ausgelöst hat ein steigender ADX über der -DI-Linie bei führendem +DI: am Signaltag ADX `20.16`, +DI `28.89`, -DI `20.81` — ein Trend, der eben erst wieder Richtung aufnimmt, bei einem Kurs rund 15 % über der EMA 200 (`566.54`). Die Performance-Box zeigt -2,84 %: Am Tag nach dem Signal fiel die Aktie von 648,64 auf 630,24. Das Signal ist einen Tag alt.
DER STRIKE
Die oberste Strike-Linie trägt das Label `585 (-10%, ~17.6% ITM)` und trifft exakt einen handelbaren Strike. Das Delta von 0,158 ist aus den 31,7 % impliziter Vola gerechnet, keine Broker-Angabe; die 17,6 % des Screeners stammen aus der historischen Vola — der Abstand ist normal. Die Linie `570 (-12%, ~12.2% ITM)` brächte als Cash Secured Put nur 6,8 % annualisiert, der 595er scheidet mit Delta 0,210 trotz höchster Prämie aus.
Zwei Vorbehalte. Der Verfall liegt mit 24 Tagen unter dem bevorzugten Fenster von 30 bis 45 Tagen. Und die 585er-Zeile war beim Ablesen widersprüchlich: Geld 2,20 bei Brief 7,50, während der 580er mit 3,10 ein höheres Bid trug. Die Zahlen oben stehen deshalb auf dem tatsächlichen Fill von 0,71, nicht auf der Kette — deren Mid hätte 1,05 versprochen, also knapp die Hälfte zu viel.
WOFÜR DIE PRÄMIE BEZAHLT
`P90` heißt: Die Aktie schwankt stärker als an 90 % der Tage des vergangenen Jahres — genau das lockt den Verkäufer an. Die implizite Vola des 585er liegt aber bei 31,7 %, die annualisierte historische bei 36,8 %. Die Differenz ist negativ: Der Markt verlangt für die kommenden 24 Tage weniger, als die Aktie zuletzt geliefert hat. Der Grund steht im Kalender — das Perzentil stammt vom Kurssprung um den Quartalsbericht, die implizite Vola ist danach schon zusammengefallen und liegt über 52 Wochen im 47. Perzentil. Verkauft wird hier keine teure Vola, sondern Zeitwert an einem Titel, der real stark bewegt.
Der Expected Move über den 30-Tage-Horizont des Screeners beträgt 71,99 USD. Vom Signalkurs liegt der 585er 0,88 Standardabweichungen entfernt, vom aktuellen Kurs von 630,87 nur noch 0,64 — der Rückgang hat den Puffer um eine Viertel Standardabweichung verkürzt.
RISIKEN
Der Bericht zum dritten Quartal kam am 20. August und liegt vor dem Signal; den Jahresabschluss legt Deere seit Jahren Ende November vor. Vor dem Verfall steht kein Earnings-Termin an. Das Assignment ist nicht das Hauptrisiko: Der Verlust ist auf 429 USD begrenzt, ein Aktienbezug wird vom Long Put geschlossen. Das größere Problem ist die Ausführung — die Spreads lagen bei 37 % des Mid im 580er und über 100 % im 585er.
DER SCREENER
Der Cash Secured Put (CSP) Options Entry Screener , hat zwei Dinge geliefert: den Zeitpunkt, an dem Trendrichtung und Volatilität zusammenfielen, und den Strike 585 als Kandidaten statt einer Kette mit dutzenden Zeilen. Was er nicht kann, zeigt dieser Artikel: Implizite Vola, Prämie und Kette kamen vom Broker — und erst dort wurde sichtbar, dass die implizite Vola unter der historischen liegt, das hohe Perzentil also nicht bedeutet, was ein Verkäufer sich davon erhofft. Der Screener zeigt, wo man hinschauen sollte. Ob es sich lohnt, entscheidet die Kette. 
Short
