Fibonacci Oranları, finansal piyasalarda yaygın olarak kullanılan bir teknik araçtır. Fibonacci dizisine dayanır; bu, 13. yüzyılda İtalyan matematikçi Leonardo de Pisa (Batı'da tanınan) tarafından Akdeniz'deki seyahatleri (özellikle Cezayir'deki Bugía'da) sonrasında tanıtılan bir sayı serisidir: 0, 1, 1, 2, 3, 5, 8, 13, 21, 34, 55, 89, 144... Burada her sayı, kendisinden önceki iki sayının toplamıdır.
Ralph Nelson Elliott 1938'de yayınlanan dalga teorisinde Fibonacci oranlarıyla ilgili kavramları entegre etmesine rağmen, fiyat geri çekilmeleri ve uzatmaları ilk kez 1940'larda Charles Collins tarafından açıkça kullanılmıştır.
Bu yaklaşımı daha iyi anlamak için içeriği üç kısma ayıracağım: Fibonacci Geri Çekilmeleri, Fibonacci Uzatmaları ve Armonik Hizalamalar.
Fibonacci Oranları
Ticarette, dizi doğrudan kullanılmaz; bunun yerine oranları kullanılır ki bunlar doğada, sanatta ve fiyat modellerinde gözlemlenen doğal oranlara yaklaşır.
Herhangi bir sayının kendisinden sonraki en yüksek sayıya oranı, ilk dört sayıdan sonra 0.618'e yaklaşır. Örneğin, 1/1 = 1.00, 1/2 = 0.50, 2/3 ≈ 0.67, 3/5 = 0.60, 5/8 = 0.625, 8/13 ≈ 0.615, 13/21 ≈ 0.619 vb. (0.50 değerine dikkat edin).
Herhangi bir sayının kendisinden önceki en düşük sayıya oranı yaklaşık 1.618'dir veya 0.618'in tersidir. Örneğin, 13/8 = 1.625, 21/13 ≈ 1.615, 34/21 ≈ 1.619. Sayılar ne kadar büyükse, 0.618 ve 1.618 değerlerine o kadar yaklaşır.
Aralıklı sayıların oranları 2.618'e veya tersine 0.382'ye yaklaşır. Örneğin, 13/34 ≈ 0.382, 34/13 ≈ 2.615.
0.786, 0.618'in kareköküdür.
Fibonacci Oranları Hakkındaki Kişisel Görüşüm
Aşağıda inceleyeceğimiz hiçbir oran sihirli özellikler taşımaz. Gerçekten belirleyici olan, yatırımcıların kolektif psikolojisinin aynası olan fiyat hareketidir. Fibonacci oranları, katılımcıların kararlarını doğrudan etkileyen oransallık ve uyumu göstermede mükemmeldir. Bu yaklaşımın önemi buradadır.
Fibonacci Geri Çekilmeleri Ayarlamaları
Şekil 1'de, yükselen bir trendde Fibonacci geri çekilmelerinin doğru şekilde nasıl çizileceğini görebilirsiniz: Aşağıdan yukarıya, itki minimumundan (1) (alt fitiller veya gölgeler dahil) üst maksimuma (2) (fitilleri veya gölgeleri dikkate alarak). Bu itkiler ne kadar net ve tanımlıysa, piyasa katılımcılarının psikolojisi üzerindeki etkisi o kadar büyük olur. Netlik, araçları, göstergeleri veya fiyat hareketini incelediğimizde daha iyi sonuçların garantisidir.
0.236 seviyesini işlemimde kullanmıyorum, ancak ekleyip deneyebilirsiniz.
Zaman dilimi de dikkate alınması gereken önemli bir faktördür: Örneğin, 5 dakikalık grafiklerde Fibonacci uygulamak, bir mezura ile okyanusu kontrol etmeye çalışmak gibidir.
“Zaman Dilimi Her Şeydir” makalesinde gösterdiğim gibi, düşük zaman dilimleri haberler ve söylentilerin daha fazla etkisi, yüksek frekanslı ticaretin varlığı, daha düşük sermaye ve çıkarlar vb. nedeniyle başarı oranını düşürür.
Çizim yanlışsa, değerler resimdekilerle uyuşmaz ve diyagonal çizgi aşağıya doğru işaret eder.
Şekil 1
Şekil 2'de, düşen bir itkide Fibonacci geri çekilmelerinin doğru çizimini gösteriyorum: Yukarıdan aşağıya, itki maksimumundan (1) (alt fitiller veya gölgeler dahil) minimuma (2) (fitilleri veya gölgeleri dikkate alarak).
Çizim yanlışsa, değerler uyuşmaz ve diyagonal çizgi yukarıya doğru işaret eder.
Şekil 2:
Oranların Psikolojisi
0.382 Oranı
Bu oran, trend lehine erken girişler yapmamak için son derece faydalıdır. Kişisel deneyimime göre, çoğu durumda fiyatın 0.382 seviyesine dokunmasını beklemeliyiz; aksi takdirde tutarlı bir fiyat formasyonu trendin devamını haklı gösterirse.
Bu seviye tipik bir geri çekilme bölgesini işaret eder, bu yüzden güçlü trendlerdeki "duraklamaları" tespit etmek için idealdir. Bu ve inceleyeceğimiz diğer oranlarda olduğu gibi, girişlerin fiyat hareketi ve bağlam tarafından doğrulanması gereklidir.
Şekil 3'te, fiyatın Fibonacci'nin 0.382 seviyesinde mükemmel bir dönüş fırsatı sunduğunu görebilirsiniz. Önceden saygı duyulan bir EMA 50 ve haftalık grafikte bir yutan mumun gövdesinin %50'si gibi güçlü bir nokta, bölgenin sağlamlığını artırır. Fiyat hareketinin doğrulaması, muhtemel dönüşü haber verebilecek hacim artışlarında ve yutan boğa mumunda kendini gösterir.
Şekil 3
Bu seviye için düşen trendlerde örnek vermeyeceğim, çünkü piyasaların doğasındaki örtük alım baskısı, 0.382 seviyesine dayalı satış girişlerini çok dengesiz kılar. Bu nedenle, bu oran özellikle yükselen trendlerde kendini gösterir.
0.50 Oranı
Genellikle bu oranın Fibonacci sayı dizisine ait olmadığı düşünülür, ancak 0.50, ilerlemede armonik bir başlangıç noktasıdır.
Arz ve talep arasında dengeyi işaret eder; bu yüzden alıcılar ve satıcılar arasındaki mücadele bölgesini sınırlamanın yanı sıra, fiyatı çekme eğiliminde olan psikolojik bir mıknatıs olarak işlev görür.
Şekil 4'te seviyenin doğru kullanımını görebilirsiniz: 0.50 oranı, bir SMA 50'nin varlığı ve fiyat hareketi unsurları gibi bir tavan testi ile mükemmel hizalanır; bu, son derece sağlam bir direnç sunar. Bir ada boşluğu modeli, kısa girişi doğrulamak için mükemmel bir dönüş sinyalidir.
Şekil 4
Şekil 5'te, 50 seviyesinin büyük bir boşlukla hizalanmasını görebilirsiniz; bu, sağlam bir destek olarak işlev görür. Ayrıca, seviyenin haftalık grafikte bir yutan boğa mumun gövdesinin %50'si ile çakıştığını ekleyeceğim; bu, büyük bir güvenlik sağlar. Fiyat hareketi, büyük bir yutan boğa mum ile girişi doğrular.
Şekil 5
0.618 Oranı (Altın Oran)
0.618 oranı, kitle psikolojisinde evrensel bir "denge noktası"dır; birçok yatırımcının bir sıçrama beklediği yer, çünkü derin ama tükenmemiş bir düzeltmeyi temsil eder.
Çalışmalar ve testler (örneğin Robert Prechter'ın Elliott Dalga Prensibi'ndeki gibi), S&P 500 veya Dow Jones gibi endekslerde önemli düzeltmelerin %70'ine kadarında %61.8'in ortaya çıktığını gösterir; oysa davranışsal ekonomistler gibi eleştirmenler, "başarısının" katı nedensellikten ziyade onaylama önyargısından kaynaklandığını savunur.
Şekil 6'da, altın oran (0.618)'ın yüksek hacimli emir bölgesi (hacim profili) ile çakıştığını görebilirsiniz. Fiyat hareketindeki belirgin zayıflık ve MACD gibi osilatör göstergelerde grafik olarak temsil edilen (düşüş diverjansı), artı bir hacim zirvesi, bölgede muhtemel bir ret hakkında ipuçları verebilir.
Şekil 6
Şekil 7'de boğa bir örnek görüyoruz; burada 0.618 seviyesi, bir birikim tarafından oluşturulan güçlü bir destek ile hizalanır. Bu bölgenin büyük hacimli emirleri (hacim profili) olduğunu fark edin. Bu destek ayrıca haftalık grafikte bir EMA 20 tarafından da destekleniyordu. Fiyat hareketi, birkaç ret mumu sonrası girişi doğrular.
Şekil 7
0.786 Oranı
Bu, Fibonacci geri çekilmelerimdeki favori oranım ve sadece yükselen trendlerde dönüş aramak için kullanıyorum. Trenddeki zayıflığı işaret eder, ancak yüksek olasılıklı reaksiyon bölgesi olarak severim; çünkü bu kadar derin bir düzeltmede satış gücü zayıf olma eğilimindedir, oysa büyük katılımcılar veya kurumlar ucuza alım fırsatı olarak görebilir.
Bu oranı sadece çift diplerde uyguluyorum, Şekil 8 ve 9'da görebileceğiniz gibi.
Şekil 8
Şekil 9
Şekil 8'de 0.786 seviyesi, aylık grafikte bir yutan mumun %50'si ve günlük grafikte belirgin büyük bir boşluk ile çakışır. Ayrıca, hacim ve büyük bir yutan mum modeli girişi çok iyi doğrulamış olurdu.
Şekil 9, 0.786 seviyesi ile günlük grafikte güçlü bir desteğin hizalanmasını gösterir. Aynı bölgede haftalık grafikte bir EMA 20 çakışır. Fiyat hareketinin doğrulaması, bir sıkışma ve boğa volatilite patlamasında kendini gösterir.
İlginç Veriler
1- Leonardo de Pisa (veya Leonardo Pisano), yaklaşık 1170'te İtalya'nın Pisa şehrinde doğdu ve Kuzey Afrika'da çalışan bir ticari memur olan Guglielmo Bonacci'nin oğluydu.
Fibonacci takma adı, Latince'de "Bonacci'nin oğlu" anlamına gelen "filius Bonacci"den gelir. Eserlerinde kendisi "Bonacci'nin oğlu, pisano Leonardo" olarak imzalar, ancak "Fibonacci" terimi yüzyıllar sonra kısaltılıp popülerleşti.
2- Fibonacci sayı dizisi aslında eski Hint metinlerine dayanır (örneğin MÖ 2. yüzyılda Pingala'nın şiir metriği için kullandığı).
3- Leonardo de Pisa, diziyi Batı Avrupa'da Liber Abaci (1202) kitabı aracılığıyla popülerleştirdi; burada tavşan popülasyonu büyümesi gibi pratik sorunları çözmek için kullandı (ünlü örnek: bir tavşan çifti, 1, 1, 2, 3, 5, 8... sayılarını üreten bir doğum dizisi yaratır).
Sonuçlar
Fibonacci oranları değerli bir tamamlayıcıdır, ancak kutsal kâse değildir. Stratejilerimde son derece faydalı buluyorum ve belirli bağlamlarda rahatça entegre ediyorum, ancak tüm sistemler onları gerektirmez. Örneğin, çift diplerde ana destekleri tanımlamak veya fiyatın aşırı uzadığı veya sert geri çekildiği durumlarda olası dönüş bölgelerini sınırlamak için el altında bir Fibonacci bulundurmayı severim.
Yatırımcılara mistik sayısal hizalamaları kovalamamak ve incelenen her araç, yöntem veya modelde mantıklı bir yaklaşım benimsemek için tavsiye ederim.
Son Not
Eğer analiz kayıtlarımı incelemek isterseniz, İspanyolca profilimi arayabilirsiniz; orada piyasa girişlerini şeffaf bir şekilde, iyi tanımlanmış olarak paylaşıyorum. Bu makaleyi beğendiyseniz iyi enerjilerinizi gönderin ve Tanrı hepinizi kutsasın.
Ralph Nelson Elliott 1938'de yayınlanan dalga teorisinde Fibonacci oranlarıyla ilgili kavramları entegre etmesine rağmen, fiyat geri çekilmeleri ve uzatmaları ilk kez 1940'larda Charles Collins tarafından açıkça kullanılmıştır.
Bu yaklaşımı daha iyi anlamak için içeriği üç kısma ayıracağım: Fibonacci Geri Çekilmeleri, Fibonacci Uzatmaları ve Armonik Hizalamalar.
Fibonacci Oranları
Ticarette, dizi doğrudan kullanılmaz; bunun yerine oranları kullanılır ki bunlar doğada, sanatta ve fiyat modellerinde gözlemlenen doğal oranlara yaklaşır.
Herhangi bir sayının kendisinden sonraki en yüksek sayıya oranı, ilk dört sayıdan sonra 0.618'e yaklaşır. Örneğin, 1/1 = 1.00, 1/2 = 0.50, 2/3 ≈ 0.67, 3/5 = 0.60, 5/8 = 0.625, 8/13 ≈ 0.615, 13/21 ≈ 0.619 vb. (0.50 değerine dikkat edin).
Herhangi bir sayının kendisinden önceki en düşük sayıya oranı yaklaşık 1.618'dir veya 0.618'in tersidir. Örneğin, 13/8 = 1.625, 21/13 ≈ 1.615, 34/21 ≈ 1.619. Sayılar ne kadar büyükse, 0.618 ve 1.618 değerlerine o kadar yaklaşır.
Aralıklı sayıların oranları 2.618'e veya tersine 0.382'ye yaklaşır. Örneğin, 13/34 ≈ 0.382, 34/13 ≈ 2.615.
0.786, 0.618'in kareköküdür.
Fibonacci Oranları Hakkındaki Kişisel Görüşüm
Aşağıda inceleyeceğimiz hiçbir oran sihirli özellikler taşımaz. Gerçekten belirleyici olan, yatırımcıların kolektif psikolojisinin aynası olan fiyat hareketidir. Fibonacci oranları, katılımcıların kararlarını doğrudan etkileyen oransallık ve uyumu göstermede mükemmeldir. Bu yaklaşımın önemi buradadır.
Fibonacci Geri Çekilmeleri Ayarlamaları
Şekil 1'de, yükselen bir trendde Fibonacci geri çekilmelerinin doğru şekilde nasıl çizileceğini görebilirsiniz: Aşağıdan yukarıya, itki minimumundan (1) (alt fitiller veya gölgeler dahil) üst maksimuma (2) (fitilleri veya gölgeleri dikkate alarak). Bu itkiler ne kadar net ve tanımlıysa, piyasa katılımcılarının psikolojisi üzerindeki etkisi o kadar büyük olur. Netlik, araçları, göstergeleri veya fiyat hareketini incelediğimizde daha iyi sonuçların garantisidir.
0.236 seviyesini işlemimde kullanmıyorum, ancak ekleyip deneyebilirsiniz.
Zaman dilimi de dikkate alınması gereken önemli bir faktördür: Örneğin, 5 dakikalık grafiklerde Fibonacci uygulamak, bir mezura ile okyanusu kontrol etmeye çalışmak gibidir.
“Zaman Dilimi Her Şeydir” makalesinde gösterdiğim gibi, düşük zaman dilimleri haberler ve söylentilerin daha fazla etkisi, yüksek frekanslı ticaretin varlığı, daha düşük sermaye ve çıkarlar vb. nedeniyle başarı oranını düşürür.
Çizim yanlışsa, değerler resimdekilerle uyuşmaz ve diyagonal çizgi aşağıya doğru işaret eder.
Şekil 1
Şekil 2'de, düşen bir itkide Fibonacci geri çekilmelerinin doğru çizimini gösteriyorum: Yukarıdan aşağıya, itki maksimumundan (1) (alt fitiller veya gölgeler dahil) minimuma (2) (fitilleri veya gölgeleri dikkate alarak).
Çizim yanlışsa, değerler uyuşmaz ve diyagonal çizgi yukarıya doğru işaret eder.
Şekil 2:
Oranların Psikolojisi
0.382 Oranı
Bu oran, trend lehine erken girişler yapmamak için son derece faydalıdır. Kişisel deneyimime göre, çoğu durumda fiyatın 0.382 seviyesine dokunmasını beklemeliyiz; aksi takdirde tutarlı bir fiyat formasyonu trendin devamını haklı gösterirse.
Bu seviye tipik bir geri çekilme bölgesini işaret eder, bu yüzden güçlü trendlerdeki "duraklamaları" tespit etmek için idealdir. Bu ve inceleyeceğimiz diğer oranlarda olduğu gibi, girişlerin fiyat hareketi ve bağlam tarafından doğrulanması gereklidir.
Şekil 3'te, fiyatın Fibonacci'nin 0.382 seviyesinde mükemmel bir dönüş fırsatı sunduğunu görebilirsiniz. Önceden saygı duyulan bir EMA 50 ve haftalık grafikte bir yutan mumun gövdesinin %50'si gibi güçlü bir nokta, bölgenin sağlamlığını artırır. Fiyat hareketinin doğrulaması, muhtemel dönüşü haber verebilecek hacim artışlarında ve yutan boğa mumunda kendini gösterir.
Şekil 3
Bu seviye için düşen trendlerde örnek vermeyeceğim, çünkü piyasaların doğasındaki örtük alım baskısı, 0.382 seviyesine dayalı satış girişlerini çok dengesiz kılar. Bu nedenle, bu oran özellikle yükselen trendlerde kendini gösterir.
0.50 Oranı
Genellikle bu oranın Fibonacci sayı dizisine ait olmadığı düşünülür, ancak 0.50, ilerlemede armonik bir başlangıç noktasıdır.
Arz ve talep arasında dengeyi işaret eder; bu yüzden alıcılar ve satıcılar arasındaki mücadele bölgesini sınırlamanın yanı sıra, fiyatı çekme eğiliminde olan psikolojik bir mıknatıs olarak işlev görür.
Şekil 4'te seviyenin doğru kullanımını görebilirsiniz: 0.50 oranı, bir SMA 50'nin varlığı ve fiyat hareketi unsurları gibi bir tavan testi ile mükemmel hizalanır; bu, son derece sağlam bir direnç sunar. Bir ada boşluğu modeli, kısa girişi doğrulamak için mükemmel bir dönüş sinyalidir.
Şekil 4
Şekil 5'te, 50 seviyesinin büyük bir boşlukla hizalanmasını görebilirsiniz; bu, sağlam bir destek olarak işlev görür. Ayrıca, seviyenin haftalık grafikte bir yutan boğa mumun gövdesinin %50'si ile çakıştığını ekleyeceğim; bu, büyük bir güvenlik sağlar. Fiyat hareketi, büyük bir yutan boğa mum ile girişi doğrular.
Şekil 5
0.618 Oranı (Altın Oran)
0.618 oranı, kitle psikolojisinde evrensel bir "denge noktası"dır; birçok yatırımcının bir sıçrama beklediği yer, çünkü derin ama tükenmemiş bir düzeltmeyi temsil eder.
Çalışmalar ve testler (örneğin Robert Prechter'ın Elliott Dalga Prensibi'ndeki gibi), S&P 500 veya Dow Jones gibi endekslerde önemli düzeltmelerin %70'ine kadarında %61.8'in ortaya çıktığını gösterir; oysa davranışsal ekonomistler gibi eleştirmenler, "başarısının" katı nedensellikten ziyade onaylama önyargısından kaynaklandığını savunur.
Şekil 6'da, altın oran (0.618)'ın yüksek hacimli emir bölgesi (hacim profili) ile çakıştığını görebilirsiniz. Fiyat hareketindeki belirgin zayıflık ve MACD gibi osilatör göstergelerde grafik olarak temsil edilen (düşüş diverjansı), artı bir hacim zirvesi, bölgede muhtemel bir ret hakkında ipuçları verebilir.
Şekil 6
Şekil 7'de boğa bir örnek görüyoruz; burada 0.618 seviyesi, bir birikim tarafından oluşturulan güçlü bir destek ile hizalanır. Bu bölgenin büyük hacimli emirleri (hacim profili) olduğunu fark edin. Bu destek ayrıca haftalık grafikte bir EMA 20 tarafından da destekleniyordu. Fiyat hareketi, birkaç ret mumu sonrası girişi doğrular.
Şekil 7
0.786 Oranı
Bu, Fibonacci geri çekilmelerimdeki favori oranım ve sadece yükselen trendlerde dönüş aramak için kullanıyorum. Trenddeki zayıflığı işaret eder, ancak yüksek olasılıklı reaksiyon bölgesi olarak severim; çünkü bu kadar derin bir düzeltmede satış gücü zayıf olma eğilimindedir, oysa büyük katılımcılar veya kurumlar ucuza alım fırsatı olarak görebilir.
Bu oranı sadece çift diplerde uyguluyorum, Şekil 8 ve 9'da görebileceğiniz gibi.
Şekil 8
Şekil 9
Şekil 8'de 0.786 seviyesi, aylık grafikte bir yutan mumun %50'si ve günlük grafikte belirgin büyük bir boşluk ile çakışır. Ayrıca, hacim ve büyük bir yutan mum modeli girişi çok iyi doğrulamış olurdu.
Şekil 9, 0.786 seviyesi ile günlük grafikte güçlü bir desteğin hizalanmasını gösterir. Aynı bölgede haftalık grafikte bir EMA 20 çakışır. Fiyat hareketinin doğrulaması, bir sıkışma ve boğa volatilite patlamasında kendini gösterir.
İlginç Veriler
1- Leonardo de Pisa (veya Leonardo Pisano), yaklaşık 1170'te İtalya'nın Pisa şehrinde doğdu ve Kuzey Afrika'da çalışan bir ticari memur olan Guglielmo Bonacci'nin oğluydu.
Fibonacci takma adı, Latince'de "Bonacci'nin oğlu" anlamına gelen "filius Bonacci"den gelir. Eserlerinde kendisi "Bonacci'nin oğlu, pisano Leonardo" olarak imzalar, ancak "Fibonacci" terimi yüzyıllar sonra kısaltılıp popülerleşti.
2- Fibonacci sayı dizisi aslında eski Hint metinlerine dayanır (örneğin MÖ 2. yüzyılda Pingala'nın şiir metriği için kullandığı).
3- Leonardo de Pisa, diziyi Batı Avrupa'da Liber Abaci (1202) kitabı aracılığıyla popülerleştirdi; burada tavşan popülasyonu büyümesi gibi pratik sorunları çözmek için kullandı (ünlü örnek: bir tavşan çifti, 1, 1, 2, 3, 5, 8... sayılarını üreten bir doğum dizisi yaratır).
Sonuçlar
Fibonacci oranları değerli bir tamamlayıcıdır, ancak kutsal kâse değildir. Stratejilerimde son derece faydalı buluyorum ve belirli bağlamlarda rahatça entegre ediyorum, ancak tüm sistemler onları gerektirmez. Örneğin, çift diplerde ana destekleri tanımlamak veya fiyatın aşırı uzadığı veya sert geri çekildiği durumlarda olası dönüş bölgelerini sınırlamak için el altında bir Fibonacci bulundurmayı severim.
Yatırımcılara mistik sayısal hizalamaları kovalamamak ve incelenen her araç, yöntem veya modelde mantıklı bir yaklaşım benimsemek için tavsiye ederim.
Son Not
Eğer analiz kayıtlarımı incelemek isterseniz, İspanyolca profilimi arayabilirsiniz; orada piyasa girişlerini şeffaf bir şekilde, iyi tanımlanmış olarak paylaşıyorum. Bu makaleyi beğendiyseniz iyi enerjilerinizi gönderin ve Tanrı hepinizi kutsasın.
คำจำกัดสิทธิ์ความรับผิดชอบ
ข้อมูลและบทความไม่ได้มีวัตถุประสงค์เพื่อก่อให้เกิดกิจกรรมทางการเงิน, การลงทุน, การซื้อขาย, ข้อเสนอแนะ หรือคำแนะนำประเภทอื่น ๆ ที่ให้หรือรับรองโดย TradingView อ่านเพิ่มเติมใน ข้อกำหนดการใช้งาน
คำจำกัดสิทธิ์ความรับผิดชอบ
ข้อมูลและบทความไม่ได้มีวัตถุประสงค์เพื่อก่อให้เกิดกิจกรรมทางการเงิน, การลงทุน, การซื้อขาย, ข้อเสนอแนะ หรือคำแนะนำประเภทอื่น ๆ ที่ให้หรือรับรองโดย TradingView อ่านเพิ่มเติมใน ข้อกำหนดการใช้งาน