SOL mit möglichen M-Pattern zurück unter 100 USD?Hallo liebe TradingView-Community,
SOL steht auf dem Daily Chart an einer durchaus interessanten Entscheidung. Nachdem Solana Ende August die 100 USD-Zone erobert hatte, zeigt der Kurs seit mehreren Tagen anhaltende Schwäche. Aktuell notiert SOL bei 99,79 USD mit einem leichten Tagesplus von +1,14% – doch die übergeordnete Struktur verdient Aufmerksamkeit.
Aus der aktuellen Kursentwicklung könnte sich eine Art M-Pattern ausbilden. Beide Hochs liegen im Bereich um 108–110 USD, während die Neckline exakt auf der vorherigen Widerstandszone bei 96–98 USD verläuft. Jener Zone, die nach dem Ausbruch nun als Support dienen sollte. Diese Konstellation macht den Bereich zur alles entscheidenden Marke.
Bricht dieser Bereich, wäre der 50er EMA (91,15 USD) die erste Anlaufzone, wo durchaus mit einem Bounce gerechnet werden kann. Zusätzlich verstärkt durch den 200er EMA (91,51 USD), der praktisch deckungsgleich verläuft. Anschließend sollte man genau beobachten, ob sich das M-Pattern an der Widerstandszone bestätigt: Kommt es dort zu einer Rejection und setzt SOL den Kurs weiter nach unten fort, wäre das Pattern vollständig aktiviert mit weiterem Abwärtspotenzial in Richtung 85 USD.
Solange SOL sich jedoch oberhalb dieses Widerstands-/Supportbereichs hält, bleibt die Chance intakt, dass hier lediglich eine gesunde Konsolidierung stattfindet, die den nächsten Aufwärtsmove vorbereitet. In diesem Fall wäre ein erneuter Anlauf an die 119,60er Widerstandszone das nächste Ziel.
Die Indikatoren spiegeln die aktuelle Schwächephase wider.
Der MACD (Daily) hat bearish gekreuzt und das Histogramm ist ins Negative gedreht – das kurzfristige Momentum gehört den Verkäufern.
Der RSI notiert bei 54,95 und hat sich damit von den überkauften Werten der Ausbruchsphase deutlich zurückgezogen, hält sich aber noch oberhalb der neutralen Mittellinie. Kein Alarmsignal, aber auch keine Stärke.
Viel Erfolg beim Traden – euer Bitbull-Team DAX Chartanalyse & Prognosen für die neue Woche #37Analyse beim Stand des DAX-Index (Kassa) von 26.048 Punkten
Bitte beachten Sie, dass die dargestellten Szenarien aus meiner persönlichen Einschätzung und Erfahrung entstehen und eine Zusammenfassung der wahrscheinlichsten Kursspanne für die jeweilige Zeiteinheit darstellen.
DAX Index Prognose für Montag
An seine bemerkenswerte 2025er-Rallye hat der DAX im Januar 2026 mit einem neuen lokalen Hoch angeknüpft. Danach ist der Kurs in eine seitwärts laufende Korrekturphase übergegangen. Diese wurde im März kurzfristig nach unten verlassen, wobei der Kurs das letzte lokale Tief bei 21.863 Punkten setzte. Dort konnte der Markt den Verkaufsdruck abfangen und in eine Erholungsbewegung drehen.
Seit April hat der Kurs eine neue Aufwärtstrendstruktur etabliert. Mit dem Start in den Juli ergab sich eine dynamische Reaktion, die ausreichte, um das Januarhoch herauszunehmen. Nach einem Pullback an das Vorjahreshoch setzte der Markt in einer Ausbruchsbewegung neue Höchstwerte, woraus Ende August das Allzeithoch bei 26.618 Punkten resultierte.
Trotz des neuen Hochs startete die vergangene Woche mit Gewinnmitnahmen, die im weiteren Verlauf das Juli-Hoch unter Druck setzten. Im Ringen um die 25.800er-Marke hat sich zunächst Unterstützung durchgesetzt, sodass der Markt in eine Zwischenerholung drehen konnte. Durch den Schlusskurs über der runden Marke könnte zum Wochenstart am Montag eine Stabilisierungsphase bevorstehen.
Erwartete Tagesspanne: 25.950 bis 26.270
Nächste Widerstände: 26.471 = Vorwochenhoch | 26.618 = Allzeithoch
Wichtige Unterstützungen: 25.900 | 25.727 = Vorwochentief | 25.507
DAX Index Prognose für Dienstag
Abhängig vom Wochenstart könnte der DAX durch den jüngsten Korrekturimpuls noch weitere Verluste in Richtung des 25.500er-Bereichs anstreben. Ein erneuter Ausflug unter das Juli-Hoch könnte am Dienstag das Signal für diese Bewegung liefern. Sollte der Markt hingegen weniger Dynamik aufweisen, wäre eine Schiebephase im 26.300er-Bereich zu erwarten.
Erwartete Tagesspanne: 25.770 bis 26.010 alternativ 26.140 bis 26.360
DAX Prognose für diese Woche
Ergänzend zum Stundenchart erreichte der DAX-Index neue Rekordwerte, übt nach ausbleibenden Anschlusskäufen aber Druck auf die nahen Unterstützungen aus. Im Idealfall könnte sich der Kurs über dem Januarhoch stabilisieren und die Aussicht auf einen nächsten Bewegungszweig nach oben aufrechterhalten.
Erwartete Wochenspanne: 25.560 bis 26.390
Die DAX Prognose für nächste Woche:
Abhängig von der Entwicklung in der vorangegangenen Woche könnte sich mit Unterstützung des Januarhochs noch eine Seitwärtsphase bilden. Hier wäre bei einem Anlauf über den GD 20 eine Wochenspanne zwischen
25.860
und
26.530
zu erwarten.
Beste Grüße und gute Trades,
Christian Möhrer
Kagels-Trading 
Long
EUR/USD Chartanalyse & Prognosen für die neue Woche #37Analyse bei einem letzten Kurs von 1,1614
Die folgenden Szenarien basieren auf meiner Einschätzung und skizzieren die wahrscheinlichste Kursspanne.
EUR/USD Prognose für Montag
Im Januar ist der Euro in eine Korrekturphase übergegangen, die zunächst Druck auf den 1,14er-Bereich ausgeübt hat. Nachdem die folgende Erholung an der 1,18er-Marke auf Widerstand getroffen ist, wurde erneuter Verkaufsdruck zuletzt im Juli über der 1,13er-Marke abgefangen. Dort drehte der Kurs wieder nach oben und pendelt momentan im 1,16er-Bereich.
In seinem Ausbruch über die 1,1650er-Marke ist der Kursverlauf im 1,17er-Bereich ermüdet. Dies führte zunächst zu einer moderaten Abwärtsdrift. Stärkerer Druck auf den Euro wurde in der vergangenen Woche jedoch am Januartief abgefangen. In der zweiten Wochenhälfte hat sich eine moderate Erholung durchgesetzt und am Ende wurde die 1,16er-Marke gehalten. Für den Wochenstart am Montag dürften Impulse aus Übersee aufgrund des US-Feiertags ausbleiben, sodass die Tendenz mit Blick auf das Vorwochenhoch andauern könnte.
Mögliche Tagesspanne: 1,1590 bis 1,1650
Nächste Widerstände: 1,1641 = Vorwochenhoch | 1,1742 | 1,1830
Wichtige Unterstützungen: 1,1575 | 1,1566 = Vorwochentief | 1,1410
EUR/USD Prognose für Dienstag
Abhängig vom Wochenstart könnte sich am Dienstag zeigen, ob die jüngste Tendenz für Anschlussdynamik ausreicht und Notierungen über 1,1650 angesteuert werden. Alternativ könnte sich eine seitwärts laufende Stabilisierungszone bilden.
Mögliche Tagesspanne: 1,1630 bis 1,1690 alternativ 1,1580 bis 1,1650
EUR/USD Prognose für diese Woche
Ergänzend zum Stundenchart könnte sich eine Rückkehr über den GD 200 bei rund 1,1630 als Startsignal für eine Fortsetzung der Erholungsbewegung aus dem August entpuppen. Zunächst bliebe jedoch abzuwarten, ob die Unterstützung am Januartief hält. Bei einem Bruch wären Ziele im 1,1450er-Bereich aktiv.
Mögliche Wochenspanne: 1,1570 bis 1,1730
EUR/USD Prognose für nächste Woche
Abhängig von der Entwicklung in der vorangegangenen Woche könnte sich ein Ausbruch über den 200-Tage-Durchschnitt bis über das Februartief fortsetzen. Dann wäre ein Test der Zone bei 1,18 zu erwarten. Sollte die 1,1550er-Marke hingegen nachgeben, dürfte ein Test des 1,1450er-Bereichs folgen.
Mögliche Wochenspanne: 1,1630 bis 1,1810 alternativ 1,1450 bis 1,1640
Beste Grüße und gute Trades,
Christian Möhrer
Kagels-Trading 11.09.2026 - Gold, Silber, Bitcoin, WTI Öl - GBE MarktcheckHerzlich willkommen zum GBE-Marktcheck!
Ich bin Raphael Dreyer, Experte für Charttechnik bei GBE brokers. In diesem Video analysiere ich für dich die aktuell wichtigsten und interessantesten Märkte aus charttechnischer Sicht.
Wie präsentieren sich Bitcoin, Gold, Silber und WTI-Öl aktuell? In dieser Analyse werfen wir einen Blick auf die vier wichtigsten Märkte aus den Bereichen Kryptowährungen, Edelmetalle und Energie. Dabei beleuchten wir die entscheidenden charttechnischen Marken und analysieren mögliche Kursentwicklungen für die kommenden Handelstage.
Der GBE-Marktcheck liefert dir regelmäßig kompakte Marktanalysen, klare technische Einordnungen und relevante Handelslevels – kurz, verständlich und praxisnah.
Ich wünsche dir einen erfolgreichen Handelstag und freue mich, wenn du auch beim nächsten GBE-Marktcheck wieder dabei bist.
Risikohinweis:
CFD sind komplexe Instrumente und beinhalten wegen der Hebelwirkung ein hohes Risiko, schnell Geld zu verlieren. 77 % der Kleinanlegerkonten verlieren Geld beim CFD-Handel mit diesem Anbieter. Sie sollten überlegen, ob Sie verstehen, wie CFD funktionieren und ob Sie es sich leisten können, das hohe Risiko einzugehen, Ihr Geld zu verlieren.
Goldpreis deutet Stabilisierungsphase anAnalyse bei einem Goldpreis (XAU/USD) von $4.430
Die folgenden Szenarien basieren auf meiner Einschätzung und skizzieren die wahrscheinlichste Kursspanne.
Goldpreis Prognose für Montag
Nach dem Allzeithoch im Januar bei $5.598 ist die Dynamik stark eingebrochen und volatile Korrekturimpulse bestimmten den Markt. Einer Serie fallender Hochs folgte im Juni bei $3.942 das letzte Tief, über dem sich eine Stabilisierungsphase ergab. Die neue Erholungstendenz scheitert zunächst jedoch am Ausbruch über das Vorjahreshoch, wo die Preisentwicklung auf ein Überangebot trifft.
Die Ausbruchsstimmung, die den Kursverlauf im August prägte, hat zuletzt einen Dämpfer erhalten. Lag das Augenmerk zunächst auf einer moderaten Korrekturphase, gab der Kurs in der vergangenen Woche noch einmal deutlich nach und übte Druck auf den $4.300er‑Bereich aus. Dort kam genügend Nachfrage für eine Gegenbewegung in den Markt, sodass die $4.400er-Marke am Ende gehalten wurde. Zum Start in die neue Woche bleibt die Signallage ausgewogen. Auch durch den US-Feiertag dürften stärkere Impulse ausbleiben, sodass der Kurs am Montag innerhalb der Freitagsspanne laufen könnte.
Mögliche Tagesspanne: $4.380 bis $4.490
Nächste Widerstände: $4.550 | $4.773 | $4.890
Wichtige Unterstützungen: $4.382 | $4.282 | $4.203
Goldpreis Prognose für Dienstag
Abhängig vom Wochenstart dürfte sich am Dienstag zeigen, ob der Erholungsdrang für eine Rückkehr über das Vorjahreshoch ausreicht oder eine nächste Verlustwelle den Ausblick weiter eintrübt.
Mögliche Tagesspanne: $4.440 bis $4.540 alternativ $4.330 bis $4.430
Goldpreis Prognose für diese Woche
Zur Einordnung der aktuellen Situation werfen wir einen Blick auf den Tageschart. Hier konnte der Kurs die Erholungsdynamik über der 200-Tage-Linie nicht verteidigen. Auch der kürzer laufende Durchschnitt aus 20 Tagen wurde gebrochen und der GD 100 bleibt unter Druck. Zunächst könnte sich über dem GD 50 eine Stabilisierungsphase abzeichnen. Erst der Bruch unter $4.200 würde das Signal für eine stärkere Verlustphase liefern.
Mögliche Wochenspanne: $4.260 bis $4.620
Gold Prognose für nächste Woche
Abhängig von der Entwicklung in der vorangegangenen Woche könnte sich ein Ausbruch aus dem Dreieck abzeichnen. Sollte der Bereich um $4.400 weitere Verluste abfedern und der Kurs erneut über den Durchschnitt aus 200 Tagen ausbrechen, dürfte das April-Hoch das nächste Kursziel bilden. Führt der Korrekturdruck den Preis bereits unter den GD 50, würde das Juni-Tief ins Visier geraten.
Mögliche Wochenspanne: $4.430 bis $4.720 alternativ $4.040 bis $4.390
Beste Grüße und gute Trades,
Christian Möhrer
Kagels-Trading XAUUSD — 4,440 Ist das Bärische Tor XAUUSD — 4,440 Ist das Bärische Tor
Gold versucht sich über 4,400 zu erholen, aber der Chart wirkt weiterhin wie ein Markt, der bergauf läuft, während Verkäufer bei jedem Schritt warten.
Nach dem starken Rückgang aus der oberen Struktur ist der Preis in einen breiten bärischen Kanal gefallen und hat diesen noch nicht vollständig verlassen. Der Bounce vom Wochentief war wichtig, aber er brachte Gold nur zurück in die Mitte der Korrektur, nicht in eine klare bullische Kontrolle. Aktuell liegt der Preis um 4,408, unter der FVG und unter der Trendline-Rejection-Zone, deshalb sehe ich diese Erholung weiterhin als fragil.
Für neuere Trader ist das der wichtigste Punkt: Wenn der Preis stark fällt, wirkt der erste Bounce oft attraktiv. Wenn dieser Bounce aber die darüberliegende Imbalance nicht zurückerobern kann, ist es möglicherweise nur ein Atemzug des Marktes, bevor Verkäufer wieder einsteigen.
Meine Hauptansicht bleibt bärisch, solange Gold unter 4,440 - 4,460 bleibt. Dieser Bereich ist das erste echte Tor. Wenn der Preis in diese FVG steigt und dort abgewiesen wird, würde ich erwarten, dass Verkäufer Gold zuerst in Richtung 4,320 führen und danach in die tiefere Liquiditätszone um 4,299 - 4,282.
Die PPI- und CPI-Daten können starke Volatilität bringen, daher würde ich nicht jeden Spike als echte Umkehr behandeln. Das sauberere bullische Argument entsteht erst, wenn Gold über 4,460 bricht, den bärischen Kanal verlässt und über der Mitigation-Zone hält. Bis dahin bleiben Rallys anfällig.
Wichtige Preiszonen zum Beobachten
Aktuelle Reaktionszone: 4,400 - 4,410
Haupt-FVG / Ablehnungszone: 4,440 - 4,460
Bärische Bestätigungszone: Ablehnung unter 4,440 - 4,460
Erstes Abwärtsziel: 4,320 - 4,300
Haupt-Liquiditätsziel: 4,299.679 - 4,282.969
Premium sell reaction zone: 4,600 - 4,630
Invalidation: klare Rückeroberung und Halt über 4,460
Sehen Sie diesen Move über 4,400 als echte Stärke, oder kehrt Gold nur in die FVG zurück, bevor ein weiterer Sell-Side-Sweep kommt? Short 
XAUUSD – H1 FVG-Retest, Verkaufstendenz fortgesetzt
Marktkontext
Gold notiert bei rund 4.387 USD, nachdem es sich von der jüngsten Liquiditätsabflüssen nahe dem unteren Rand des absteigenden H1-Kanals erholt hat. Die Erholung führte zu einem kurzfristig bullischen Marktsignal, der Preis bleibt jedoch unterhalb des breiteren bärischen Lieferpfads und des wichtigen Angebotsüberschusses.
Die makroökonomischen Bedingungen für Gold bleiben uneinheitlich. Starke US-Arbeitsmarktdaten im August haben die Erwartungen an eine Zinserhöhung der Fed im September auf rund 60 % ansteigen lassen, während Ölpreise nahe 100 USD vor der Veröffentlichung der Erzeuger- und Verbraucherpreisindizes neue Inflationssorgen schüren. Gleichzeitig bieten die eskalierenden Spannungen zwischen den USA und dem Iran sowie die Unruhen in der Straße von Hormus weiterhin Unterstützung für den sicheren Hafen Gold. Dadurch entsteht ein Umfeld, in dem die geopolitische Nachfrage zwar das Abwärtspotenzial begrenzen könnte, die Erwartungen höherer Zinsen jedoch das Aufwärtspotenzial einschränken.
SMC-Einschätzung
Der breitere Orderfluss im 1-Stunden-Bereich bleibt innerhalb des absteigenden Kanals bärisch. Der jüngste SSL-Sweep und der bullische MSS erklären die Korrektur, haben die bärische Struktur in höheren Zeitrahmen jedoch noch nicht widerlegt.
Die H1-Bearish-FVG-Zone zwischen 4.405 und 4.418 US-Dollar stellt die wichtigste Entscheidungszone dar. Ein Rücksetzer in diese Zone würde dem Kurs ermöglichen, ineffiziente Lieferungen auszugleichen, bevor die Verkäufer möglicherweise wieder die Kontrolle übernehmen. Die Premium-Bearish-OB-Zone nahe 4.438 US-Dollar bleibt die obere strukturelle Barriere.
Haupt-Handelsszenario
Bedingung:
Gold fällt in die H1-Bearish-FVG-Zone zwischen 4.405 und 4.418 US-Dollar zurück und bildet eine klare bärische Ablehnung. Ein bärischer MSS oder CHOCH in niedrigeren Zeitrahmen ist vor einem Einstieg erforderlich.
Einstieg: 4.405 $ – 4.418 $ nach bärischer Bestätigung
SL: Über 4.438 $ und der Ablehnungsstruktur (Rejection Structure)
TP1: 4.338 $ – 4.350 $
TP2: 4.303 $ – 4.317 $
TP3: 4.291,943 $
Wichtige Zonen
Aktueller Preis: 4.386,500 $
Haupt-Verkaufszone: 4.405 $ – 4.418 $
Premium Bearish OB (Orderblock): 4.438,013 $
Interne SSL (Sell-Side Liquidity): 4.338 $ – 4.350 $
Hauptziel: 4.303 $ – 4.317 $
Invalidierung: Akzeptanz über 4.438 $
Bestätigung: Bärische Ablehnung mit MSS oder CHOCH
Gold-Ausblick
Die bärische Einschätzung bleibt gültig, solange Gold unter dem bärischen H1-FVG und dem Premium-OB notiert. Der bevorzugte Plan ist es, eine korrigierende Preisbewegung in den Bereich 4.405 $ – 4.418 $ abzuwarten, anstatt dem Kurs nahe der aktuellen Nachfragezone hinterherzulaufen.
Sollten die Verkäufer das FVG verteidigen, könnte Gold zur internen SSL zurückkehren und den Weg in Richtung der „Deep Discount“-Nachfragezone nahe 4.310 $ fortsetzen. Eine Akzeptanz über 4.438 $ würde das unmittelbare bärische Szenario schwächen.
Keine Bestätigung, kein Trade. Short 
H2 Bullisher Reclaim in Richtung Major Supply
XAUUSD notiert bei etwa 4.413, nachdem sich der Preis vom jüngsten Bereich um 4.350 erholt hat und zwischen der absteigenden Widerstandstrendlinie und der steigenden kurzfristigen Unterstützung komprimiert. Der Preis nähert sich nun der ersten Widerstandszone, wodurch der nächste Reclaim besonders wichtig wird.
Gold legte am Mittwoch um mehr als 1 % zu, während der US-Dollar schwach blieb und die zunehmenden Spannungen im Nahen Osten den Brent-Preis über 100 $ trieben. Gleichzeitig stieg die Rendite der 10-jährigen US-Staatsanleihe in Richtung 4,84 %, und die Märkte preisen derzeit eine Wahrscheinlichkeit von etwa 60 % für eine Fed-Zinserhöhung in der kommenden Woche ein. Dadurch bleibt das makroökonomische Umfeld äußerst sensibel gegenüber Inflationsdaten.
Die nächsten Katalysatoren sind der US-PPI heute, am 10. September, um 8:30 Uhr ET, gefolgt vom CPI am 11. September um 8:30 Uhr ET. Beide Veröffentlichungen könnten die Erwartungen an die Fed-Politik deutlich verändern und starke Volatilität bei XAUUSD auslösen.
Technischer Ausblick
Die übergeordnete Struktur befindet sich weiterhin unterhalb der absteigenden Widerstandslinie, doch die kurzfristige Price Action zeigt Anzeichen einer Erholung.
Die unmittelbare Entscheidungszone liegt bei 4.415–4.445 Resistance. Ein sauberer Reclaim und ein erfolgreicher Retest dieser Zone würden die bullishe Struktur stärken und eine Fortsetzung in Richtung des nächsten Supply-Bereichs unterstützen.
Das erste große Aufwärtsziel liegt im Bereich der 4.490–4.515 Supply Zone.
Sollten die Käufer das Momentum oberhalb dieser Zone aufrechterhalten, liegt das größere Ziel bei der 4.600–4.635 Major Resistance / Supply Zone.
Unterhalb des aktuellen Preises bleibt die 4.285–4.310 Demand Zone / Strong Support die wichtigste strukturelle Unterstützung auf dem Chart.
Key Zones
Current Price: 4.412.820
Resistance / Reclaim: 4.415–4.445
Supply Zone: 4.490–4.515
Major Resistance / Supply: 4.600–4.635
Major Demand / Strong Support: 4.285–4.310
Trading Plan
Buy Priority: bestätigter Reclaim von 4.415–4.445
Bedingung: Warten, bis der Preis den Widerstand durchbricht und die Zone anschließend durch einen Retest, eine bullishe Ablehnung oder die Ausbildung eines Higher Low als Support bestätigt.
TP1: 4.490–4.515
TP2: 4.600–4.635
Invalidierung: Ein Scheitern, die zurückeroberte Widerstandsstruktur zu halten, würde das unmittelbare bullishe Fortsetzungsszenario abschwächen.
Wichtiger Hinweis
PPI und CPI stellen die wichtigsten kurzfristigen Risiken dar. Bei einem Ölpreis über 100 $ und erhöhten Treasury-Renditen könnte eine heißer als erwartete Inflation die Erwartungen an eine Fed-Zinserhöhung schnell verstärken und Gold unter Druck setzen.
Vermeide es, während der ersten Reaktion auf die Daten einen Breakout zu verfolgen. Eine Bestätigung nach dem Liquidity Sweep bleibt wichtiger als die erste Candle.
Buy View
Das bevorzugte Szenario besteht nicht darin, direkt unterhalb des Widerstands zu kaufen.
Ein bestätigter Breakout über 4.415–4.445, gefolgt von einem kontrollierten Retest, würde das sauberere bullishe Setup liefern. Wenn die Käufer oberhalb dieser Zone Akzeptanz etablieren, wird 4.490–4.515 zum nächsten Liquiditätsziel.
Finaler Ausblick
Gold versucht, von einer Konsolidierungsphase in eine stärkere Erholungsphase überzugehen, doch 4.415–4.445 bleibt das entscheidende Tor.
Das Hauptszenario ist ein bullisher Reclaim und Retest des Widerstands, gefolgt von einer Expansion in Richtung 4.490–4.515 und potenziell 4.600–4.635.
Kann Gold vor den PPI- und CPI-Daten 4.445 zurückerobern, bevor die nächsten starken Bewegungen ausgelöst werden? Long 
Short 
Short 
Wichtige Unterstützungsmarke für Gold: Rund 4380Wichtige Unterstützungsmarke für Gold: Rund 4380
Gold-Briefing vom 10. September: Erzeugerpreisdaten stehen kurz bevor; Bullen und Bären kämpfen im Bereich von 4380–4400
Die Goldpreise schwanken zwischen 4380 und 4400 US-Dollar. Bullen und Bären warten gespannt auf die bevorstehenden Erzeugerpreisdaten, um die weitere Richtung zu bestimmen.
Wie die Grafik zeigt: Ich halte Szenario 1 für am wahrscheinlichsten.
Nur noch 30 Minuten bis zur Veröffentlichung der US-Erzeugerpreisdaten für August (die oft als Frühindikator für den Verbraucherpreisindex am Freitag gelten). Die Marktlogik ist klar: Zeigt der Erzeugerpreis einen erhöhten Inflationsdruck, steigen die Erwartungen an eine Zinserhöhung, was potenziell Druck auf die Goldpreise ausüben könnte. Umgekehrt könnten moderate Erzeugerpreisdaten den Goldpreisen eine Atempause verschaffen.
Der morgen Abend veröffentlichte Verbraucherpreisindex ist jedoch von größerer Bedeutung.
Ökonomen prognostizieren einen Anstieg des Kern-Verbraucherpreisindex (VPI) um 0,2 % gegenüber dem Vormonat – ein Wert, der als „moderat“ gilt. Die genaue Nachkommastelle ist jedoch entscheidend: Der Anstieg des Kern-VPI muss möglicherweise unter 0,19 % liegen, damit die US-Notenbank (Fed) ihren aktuellen Leitzins beibehält.
Wichtige Kursmarken
Widerstandsniveaus:
4405–4410
4435–4440
4455 (Gleitender Wochendurchschnitt; ein Ausbruch über dieses Niveau ist erforderlich, um die kurzfristige Schwäche zu beenden)
Unterstützungsniveaus:
4380–4385
4350
4310
Technische Analyse:
Sollte sich der Goldpreis über 4400 halten, könnte er kurzfristig das Niveau von 4435 testen.
Fällt er unter 4380, verlagert sich der Fokus auf den Bereich zwischen 4355 und 4350.
Handelsstrategie für heute:
Vor der Datenveröffentlichung: Seitwärtshandel Vermeiden Sie es, einseitigen Trends hinterherzujagen.
Der Goldpreis könnte vor der Veröffentlichung der Erzeugerpreisdaten heute Abend zwischen 4380 und 4410 schwanken.
Um 4380 (ein zuvor getestetes Niveau) besteht Kaufinteresse, während oberhalb von 4410 Verkaufsdruck herrscht.
Wir haben während der asiatischen Sitzung eine Short-Position um 4415 eröffnet und diese bei etwa 4380 vollständig geschlossen; wir halten uns derzeit an der Seitenlinie.
Anleger, die noch nicht positioniert sind, aber einen Markteintritt planen: Warten Sie auf eine Kurskorrektur, um den Trend zu bestätigen.
Stabilisiert sich der Kurs im Bereich von 4385–4390, empfiehlt sich der Aufbau einer kleinen Long-Position mit einem Stop-Loss unter 4375.
Trifft die Erholung im Bereich von 4405–4410 auf Widerstand, können risikofreudige Trader eine kleine Short-Position mit einem Stop-Loss über 4415 eröffnen.
Für konservative Trader: Angesichts der bevorstehenden Veröffentlichung der Erzeuger- und Verbraucherpreisdaten in dieser Woche ist eine abwartende Haltung ratsam. Handeln Sie nach Veröffentlichung der Daten im Trend.
4400 ist die psychologische Marke für heute, während 4380 der entscheidende Wendepunkt ist.
Die Erzeugerdaten geben die Richtung vor, die morgigen Verbraucherpreisdaten liefern das endgültige Ergebnis. Halten Sie vor der Veröffentlichung der Daten eine kleine Position und handeln Sie danach im Trend. Vermeiden Sie unüberlegte Wetten, bevor die Lage klar ist. Long 
Long 
XAUUSD bleibt auf H1 bearish.Der Kurs handelt weiterhin unterhalb der fallenden Trendlinie, und die jüngste Erholung hat die OB- + Liquiditätszone 4.407–4.413 erreicht, ohne bislang einen klaren bullishen Strukturwechsel zu erzeugen.
Vorerst sieht dies eher nach einem Retest innerhalb des bearishen Trends aus.
Wenn die Verkäufer diesen Bereich weiterhin verteidigen, könnte der Kurs zurück in Richtung der OB- + Flip-Zone 4.376–4.383 fallen. Ein Bruch unter diesen Support würde den Weg zur tieferen Support-Zone 4.350–4.356 öffnen.
Für eine stärkere Erholung müsste der Kurs zunächst den aktuellen OB und die fallende Trendlinie überwinden. Darüber wird die Liquidität bei 4.422–4.424 zum nächsten wichtigen Bereich, gefolgt von der Rejection-Zone 4.436–4.442.
Wichtige Levels
4.436–4.442 — Wichtige Rejection-Zone
4.422–4.424 — Liquidität
4.407–4.413 — OB + Liquidität / Hauptwiderstand
4.376–4.383 — OB + Flip
4.350–4.356 — Hauptsupport
Mein Hauptplan
Der Hauptplan bleibt bearish.
Ich bevorzuge es, auf eine weitere Reaktion im Bereich 4.407–4.413 zu warten. Wenn die Verkäufer diese Zone verteidigen und eine bearishe Bestätigung erscheint, könnte Gold zunächst in Richtung 4.376–4.383 drehen.
Ein klarer Bruch unter diesen Bereich könnte die Bewegung bis 4.350–4.356 ausweiten.
Was ich sehen möchte
Ich möchte sehen, dass der Kurs unterhalb der fallenden Trendlinie bleibt und es nicht schafft, sich nachhaltig über 4.413 zu halten.
Ein nachhaltiger H1-Ausbruch über die Trendlinie und 4.424 würde das unmittelbare bearishe Setup abschwächen und könnte eine tiefere Erholung in Richtung 4.436–4.442 ermöglichen.
Abschließende Einschätzung
Das H1-Bild spricht weiterhin für die Verkäufer. Gold erholt sich zwar, doch der Rebound testet aktuell eher Widerstand, als einen neuen Aufwärtstrend zu bestätigen.
Vorerst bevorzuge ich den Verkauf des Rebounds mit Bestätigung, wobei 4.376–4.383 und 4.350–4.356 die wichtigsten Abwärtsbereiche bleiben.
Ich kann auch die Reaktion auf PPI/CPI verfolgen und darauf hinweisen, falls sich der Gold-Bias verändert. Short 
Alphabet (GOOG): Endet bald die mehrmonatige Seitwärtsphase?Ausgangssituation:
Alphabet konnte in dem impulsiven Anstieg von Ende März 2026 bis Mitte Mai 2026 fast +50 % ansteigen und korrigiert seither diesen Impuls in einer größeren Seitwärtsphase. Im Tief korrigierte Alphabet bereits ca. -22 % und befindet sich momentan an einem interessanten Entscheidungsbereich.
Charttechnische Lage:
Die aktuelle Konsolidierungs-/ Seitwärtsphase könnte sich als bullisches Strukturmuster, in Form einer größeren Bullenflagge, herausstellen.
Spannend wird nun, ob Alphabet es schafft sich auf dem aktuellen Niveau bereits zu stabilisieren oder ob wir nochmal tiefere Ziele anlaufen.
Alphabet befindet sich gerade am unteren Ende einer Supportzone bei 328 - 340 $. Kann dieses Niveau gehalten werden und der Kurs schafft es sich dort zu stabilisieren, könnten wir wieder Aufwärtspotenzial haben. Hierzu müssen wir zwingend über der Supportzone schließen und auch wieder den SMA 200 (rote Linie) zurückerobern.
Sollte eine Stabilisierung und Rückeroberung der SMA 200 nicht gelingen, ist das wahrscheinlichere Szenario, dass wir nochmal ein neues Tief sehen werden.
Hierzu muss der Kurs aber zunächst einmal unter das aktuelle Tief bei 315 $ fallen. Sehen wir einen Tagesschlusskurs unter 315 $ erhöht sich die Wahrscheinlichkeit, dass wir den rot markierten Bereich anlaufen könnten. Der Bereich stellt eine Multi-Konfluenz-Zone dar.
Hier befindet sich noch eine offene Kurslücke (Gap), eine Supportzone bei 294 - 304 $, das untere Ende der möglichen Bullenflagge, ein markantes Volumencluster sowie das 78,6 Fibonacci-Retracement.
Fazit:
Aus Chance-Risiko Perspektive, wäre es wünschenswert, wenn wir den rot markierten Bereich noch anlaufen würden. Das wäre nochmal ein Rückgang von ca. 7 - 10 %.
Wie immer gilt, handeln was man sieht und was der Markt einem gibt, nicht was man sich wünscht! XAUUSD — Verkauf beim H1-Fibonacci-RetestFundamentalanalyse
Gold handelt im Bereich von rund 4.400 US-Dollar. Geopolitische Risiken stützen zwar die Nachfrage nach sicheren Häfen, doch das makroökonomische Umfeld bleibt schwierig. Der Ölpreis ist aufgrund zunehmender Spannungen im Nahen Osten über 100 US-Dollar gestiegen, was die Inflationssorgen verstärkt und die Märkte weiterhin auf eine weitere Zinserhöhung der Fed achten lässt. Die Futures preisen derzeit eine Wahrscheinlichkeit von rund 60 % für eine Erhöhung um 25 Basispunkte bei der Sitzung am 15.–16. September ein.
Vor der Fed-Entscheidung werden die PPI-Daten am Donnerstag und die CPI-Daten am Freitag entscheidend sein. Schwächere Inflationsdaten könnten die Erwartungen an eine weitere Straffung reduzieren, während erneut hohe Werte den bearishen Druck durch höhere Zinsen verstärken würden.
Technische Analyse
Im H1-Chart handelt XAUUSD nahe 4.393, nachdem der Preis aus der Demand-Zone bei 4.341 abgeprallt ist. Die übergeordnete Struktur bleibt jedoch unterhalb der fallenden Trendlinie korrektiv bearish.
Der entscheidende Bereich für die kommende Woche liegt bei 4.408–4.426, wo Fibonacci 0,618–0,786, die markierte Verkaufszone und der Widerstand der fallenden Trendlinie zusammenlaufen.
Falls der Preis in diesen Bereich zurückläuft und die Verkäufer ihn verteidigen, könnte der Abwärtsdruck in Richtung 4.382, anschließend 4.366 zurückkehren, wobei 4.330–4.341 das wichtigste Liquiditätsziel darstellt. Eine tiefere Fortsetzung würde die Unterstützungszone bei 4.295–4.310 freilegen.
Wichtige Schlüsselniveaus
4.449–4.465 — Wichtige Angebotszone
4.408–4.426 — Hauptverkaufszone
4.382–4.398 — H1 FVG
4.366 — Kurzfristige Unterstützung
4.330–4.341 — Demand-Zone
4.295–4.310 — Wichtige Unterstützung
Trading-Szenario
Hauptverkaufssetup
Einstieg: 4.408–4.426
Stop Loss: 4.452
Take Profit 1: 4.382
Take Profit 2: 4.366
Take Profit 3: 4.330–4.341
Verkaufsbedingung
Warten Sie auf eine bearishe Bestätigung innerhalb der Verkaufszone: einen Rejection-Docht, eine bearishe Engulfing-Kerze, einen gescheiterten Trendlinienausbruch oder einen H1-Schlusskurs zurück unter 4.408. Ein nachhaltiger Ausbruch über 4.449–4.465 würde die kurzfristige bearishe Idee invalidieren.
Gesamtausblick
Der H1-Bias bleibt bearish, solange der Preis unter der fallenden Trendlinie und dem Widerstandsbereich 4.408–4.426 bleibt. Der bevorzugte Plan besteht darin, Shorts nahe des aktuellen Preises nicht hinterherzulaufen, sondern auf einen Fibonacci-Retest zu warten. Eine bestätigte Ablehnung könnte den Weg zu 4.366 und anschließend 4.330–4.341 wieder öffnen.
Wird Gold zuerst 4.408–4.426 erneut testen, bevor die Verkäufer 4.341 wieder angreifen? Short 
Long 
Long
BSL-Sweep-Setup & Plan für eine bearishe Umkehr | XAUUSD 10/09XAUUSD notiert aktuell bei etwa 4.410, nachdem der Preis von der Liquiditätszone bei 4.340 aus eine Erholung gestartet hat. Im H1 befindet sich der Preis weiterhin unterhalb der Small OB-Zone bei 4.430–4.445, während die wichtigste BSL-Zone bei 4.485–4.505 liegt.
Für heute ist mein bevorzugtes Szenario eine Bewegung nach oben, um zunächst die BSL-Liquidität abzuholen, gefolgt von einer bearishen Umkehr in Richtung der Liquidität bei 4.340.
🔎 H1-Marktstruktur
Das Tief bei 4.340 fungierte bereits als wichtige Liquiditätszone und löste die aktuelle Erholung aus.
Der Preis nähert sich nun der Small OB-Zone bei 4.430–4.445, die als erste wichtige Reaktionszone dient.
Darüber befindet sich die BSL-Zone bei 4.485–4.505, die für eine mögliche Umkehr entscheidend ist.
🧭 Erwartete Richtung für heute
Mein primäres Szenario:
4.430–4.445 → BSL-Sweep bei 4.485–4.505 → bearishe Displacement-Bewegung → 4.360 → Liquidität bei 4.340
Ich erwarte nicht, dass die Liquidität bei 4.340 unmittelbar angegriffen wird, solange die Small OB-Zone die aktuelle Erholung unterstützt.
Das sauberere Szenario wäre zunächst eine Bewegung nach oben, bei der die BSL-Liquidität abgeholt wird, bevor eine stärkere Abwärtsreaktion einsetzt.
🎯 Trade-Plan
Primärer Entry: 4.485–4.500
Stop-Loss: 4.515
TP1: 4.400
TP2: 4.360
TP3: 4.340
Der Entry sollte erst in Betracht gezogen werden, wenn der Preis die BSL-Zone erreicht und anschließend eine klare Rejection sowie ein bestätigtes Displacement auf einem niedrigeren Timeframe zeigt.
⚠️ Invalidation
Wenn eine H1-Kerze eindeutig oberhalb von 4.505 schließt und der Preis sich oberhalb der BSL-Zone stabilisiert, ist das bearishe Umkehrszenario ungültig.
In diesem Fall würde ich das Abwärtsszenario nicht erzwingen, sondern die neue H1-Struktur und die daraus entstehenden Zonen neu bewerten.
🧠 Kerngedanke
Der entscheidende Punkt ist nicht nur, dass sich der Preis in der Nähe eines Widerstands befindet.
Das Setup basiert auf einer klaren Abfolge der Liquidität:
Erholung von 4.340 → Annäherung an die Small OB → Expansion zur BSL → Liquiditäts-Sweep → bearishe Bestätigung → Rücklauf in Richtung 4.340
Solange der Preis nach dem BSL-Sweep unter 4.505 bleibt, ist die Abwärtsbewegung mein bevorzugtes Intraday-Szenario. Long 
Bitcoin-Chartanalyse vom 9. September.Hallo,
hier ist der Bitcoin Guide.
Meine Analyse ist für TradingView optimiert.
Über die „Replay“-Funktion (Wiedergabe) können Sie die Kursbewegungen in Echtzeit nachvollziehen.
Dies ist der 30-Minuten-Chart von Bitcoin.
Da das übergeordnete mittelfristige Muster gebrochen wurde,
könnte es zu erheblicher Volatilität in beide Richtungen kommen.
*Eine neutrale Strategie (Handel in beide Richtungen),
angewandt auf den Bereich „Purple Finger #1“ (lila Markierung Nr. 1) im oberen Teil:
1) Nach Bestätigung einer Berührung des Bereichs „Purple Finger #1“ bei 79.791 $ (Short-Position in Erwägung ziehen):
Einstieg in eine Long-Position auf dem tieferen Niveau, das mit dem hellblauen Finger markiert ist (78.906,4 $).
/ Stop-Loss, falls die lila Unterstützungslinie durchbrochen wird.
2) Wechsel in eine Short-Position bei 81.729,7 $ / Stop-Loss, falls die rote Widerstandslinie durchbrochen wird.
Dies dient gleichzeitig als letzter Bereich für einen erneuten Einstieg in eine Long-Position.
3) Sollte der Kurs sofort fallen, ohne den Bereich „#1“ oben zu berühren,
ist das Niveau „Zone #2“ bei 78,4k $ der letzte Punkt, um auf eine Long-Position zu warten.
Die Stop-Loss-Bedingung (bei Durchbruch der lila Unterstützungslinie) bleibt unverändert.
Sobald die lila Unterstützungslinie durchbrochen wird,
könnte der Kurs auf das unten markierte „Bottom“-Niveau fallen – möglicherweise bis auf 76,9k $ –,
daher ist Vorsicht geboten.
Sollte die hellblaue Unterstützungslinie bei 76,9k $ durchbrochen werden,
wird der mittelfristige bullische Kanal ungültig, was für Long-Positionen ungünstig ist.
Bitte nutzen Sie diese Analyse ausschließlich zu Referenz- und Planungszwecken.
Ich hoffe, Sie handeln sicher, indem Sie an Ihren Prinzipien festhalten und stets Stop-Loss-Orders verwenden.
Vielen Dank. DAX Tagesausblick 10.09. | PPI und EZB-Zinsentscheid im Fokus!Guten Morgen zusammen,
nachdem ich gestern leider nicht dazu gekommen bin, eine Analyse zu veröffentlichen, gibt es heute wieder den vollständigen DAX Tagesausblick. Aufgrund der aktuellen Entwicklungen fällt dieser heute etwas ausführlicher aus, da sich insbesondere geopolitisch und auf der Zinsseite einige wichtige Veränderungen ergeben haben.
Im Fokus stehen heute vor allem der Ölpreis, die angespannte Situation im Nahen Osten, der EZB-Zinsentscheid inklusive Monetary Statement und Pressekonferenz sowie die US-PPI-Daten. Gleichzeitig richten sich die Blicke bereits auf die US-CPI-Daten am Freitag.
Agenda
1. Geopolitische Lage
2. Fundamentale Wirtschaftsdaten gestern und vorgestern
3. Fundamentale Wirtschaftsdaten heute
4. Earnings im Überblick
5. Fed Watch & EZB-Zinspolitik
6. Märkte und Korrelationen im Überblick
7. Risk Assets im Überblick
8. DAX Tagesausblick
9. Fazit
⸻
1. Geopolitische Lage
Iran / USA / Straße von Hormus
Die geopolitische Lage im Nahen Osten bleibt aktuell der wohl wichtigste externe Risikofaktor für die Märkte.
Im Zentrum steht weiterhin die Straße von Hormus, durch die ein erheblicher Teil des globalen Ölhandels läuft. Die Spannungen zwischen den USA und Iran haben zuletzt erneut deutlich zugenommen. Iran hat signalisiert, dass man sich auf eine weitere Intensivierung des Konflikts vorbereitet und nicht vor einer Konfrontation zurückweichen möchte.
Gleichzeitig wurden zuletzt mehrere Schiffe beziehungsweise Öltanker im Umfeld der Straße von Hormus angegriffen beziehungsweise ins Visier genommen. Der Schiffsverkehr durch die Meerenge ist dadurch deutlich eingeschränkt.
Das hat direkte Auswirkungen auf den Ölpreis. Brent hat gestern bei rund 101,21 USD je Barrel geschlossen und damit den höchsten Schlusskurs seit Mai erreicht. US Oil notiert inzwischen ebenfalls deutlich höher.
Besonders problematisch ist dabei die Kombination aus geopolitischem Risiko und bereits erhöhtem Inflationsdruck. Sollte sich die Situation in Hormus nicht entspannen, könnte die 100-Dollar-Marke bei US Oil nachhaltig gebrochen werden.
Zusätzlich kommen weitere Spannungen im Jemen hinzu. Die Huthi-Miliz hat saudische Städte wie Khamis Mushait, Abha und Jazan mit Raketen und Drohnen angegriffen. Saudi-Arabien reagierte wiederum mit Luftangriffen im Jemen. Auch Pakistan wurde zuletzt als möglicher weiterer Akteur im Konflikt genannt.
Für die Märkte bedeutet das vor allem eines: Das Risiko einer länger anhaltenden Ölpreisbelastung steigt.
Hinzu kommt, dass wir uns inzwischen im September befinden und mit Blick auf die kommenden Wintermonate die saisonale Nachfrage nach Energie wieder relevanter wird. Ein Ölpreis deutlich oberhalb von 100 USD könnte damit erneut erheblichen Inflationsdruck erzeugen.
Auch die bevorstehenden Midterm Elections in den USA können langfristig eine Rolle spielen, da die US-Regierung gleichzeitig versucht, wirtschaftliche Stabilität und niedrige Energiepreise zu vermitteln.
Russland / Ukraine
Auch im Russland-Ukraine-Konflikt gibt es weiterhin diplomatische Aktivitäten.
Die USA versuchen offenbar, die diplomatischen Bemühungen zwischen Russland und der Ukraine weiter voranzutreiben. Gleichzeitig wurde zuletzt darüber berichtet, dass CIA-Direktor John Ratcliffe eine größere Rolle bei den Verhandlungen übernehmen könnte, während die bisher stark involvierten US-Sondergesandten Steve Witkoff und Jared Kushner möglicherweise etwas zurücktreten.
Donald Trump erklärte zudem nach einem Gespräch mit Wladimir Putin, dass es ein gutes Gespräch gewesen sei und Putin eine Einigung anstrebe.
Eine belastbare Friedenslösung gibt es allerdings weiterhin nicht. Damit bleibt auch dieser Konflikt ein potenzieller Risikofaktor für die europäischen Märkte.
Taiwan / China
Auch die Spannungen zwischen China und Taiwan bleiben als strukturelles geopolitisches Risiko bestehen.
China und Russland stimmten zuletzt bei der IAEA gegen einen Vorstoß, den Druck auf Iran zu erhöhen. Gleichzeitig bleibt die geopolitische Positionierung Chinas gegenüber den USA und Taiwan ein Thema, das jederzeit wieder stärker in den Fokus der Märkte rücken kann.
Aktuell ist dieses Thema für den DAX allerdings deutlich weniger marktbewegend als die Situation im Nahen Osten und die Entwicklung des Ölpreises.
⸻
2. Fundamentale Wirtschaftsdaten gestern und vorgestern
Gestern war der fundamentale Kalender vergleichsweise ruhig.
Im Mittelpunkt stand vor allem EZB-Mitglied Lagarde mit ihren Aussagen. Einen unmittelbaren großen Marktimpuls gab es daraus nicht.
Deutlich relevanter waren die Entwicklungen an den Bondmärkten und bei den Rohstoffen.
Die Rendite der US-10-Year-Treasuries bewegte sich zeitweise nahe 4,85 % und damit auf einem Niveau, das zuletzt Ende 2023 erreicht wurde.
Bei der Auktion der 10-jährigen US-Staatsanleihen lag die High Yield bei 4,834 % bei einem Bid-to-Cover von 2,71.
Zusätzlich kündigte das US Treasury einen weiteren Debt-Buyback an und will dabei bis zu 6 Mrd. USD länger laufender Schuldtitel zurückkaufen.
Gleichzeitig stieg der Ölpreis aufgrund der erneuten Eskalation im Nahen Osten deutlich an.
⸻
3. Fundamentale Wirtschaftsdaten heute
Heute wird es deutlich interessanter.
Deutsche Inflation
Die heute veröffentlichten deutschen Inflationsdaten lagen exakt im Konsens:
CPI MoM:
Actual: +0,2 %
Forecast: +0,2 %
Previous: +0,8 %
CPI YoY:
Actual: +2,9 %
Forecast: +2,9 %
Previous: +2,8 %
Auch der deutsche HICP lag bei +2,9 % YoY und damit exakt im erwarteten Bereich.
Damit gab es bei den deutschen Inflationsdaten keine größere Überraschung. Gleichzeitig bleibt aber festzuhalten, dass die Jahresinflation weiter angestiegen ist.
EZB-Zinsentscheid
Der wichtigste europäische Termin des heutigen Tages ist allerdings eindeutig der EZB-Zinsentscheid.
Eine Überraschung bei der eigentlichen Entscheidung ist kaum zu erwarten. Der Markt preist aktuell eine Wahrscheinlichkeit von rund 99–100 % für eine Zinserhöhung um 25 Basispunkte ein.
Die Zinserhöhung selbst ist damit praktisch eingepreist.
Entscheidend wird daher nicht die Entscheidung an sich, sondern:
* das Monetary Statement
* das Policy Statement
* die Kommunikation zum weiteren Zinspfad
* sowie die anschließende EZB-Pressekonferenz
Insbesondere wird interessant, ob die EZB weitere Zinserhöhungen für dieses Jahr signalisiert oder ob die Kommunikation eher auf eine Pause hindeutet.
Für den DAX könnte genau diese Kommunikation heute entscheidend werden.
OPEC Monthly Report
Zusätzlich erscheint heute der OPEC Monthly Report.
Angesichts des aktuell extrem angespannten Ölmarktes ist dieser Bericht besonders interessant. Aussagen zu Nachfrage, Produktion und Angebot können den Ölpreis und damit indirekt auch die Inflationserwartungen beeinflussen.
US PPI
Am Nachmittag stehen dann die US-Inflationsdaten auf Produzentenebene an.
Besonders wichtig:
* PPI MoM
* Core PPI
* Initial Jobless Claims
* Crude Oil Inventories
Vor allem die PPI-Daten sind heute relevant, weil sie einen weiteren Hinweis darauf liefern, wie sich die US-Inflationsentwicklung vor den morgigen CPI-Daten darstellt.
Nach den überraschend starken NFP-Daten vom vergangenen Freitag ist der Arbeitsmarkt weiterhin ein entscheidender Faktor. Deshalb sind auch die Initial Jobless Claims heute relevant.
⸻
4. Earnings im Überblick
Bei den Earnings gibt es aktuell wieder eine größere Anzahl an Unternehmen, allerdings sehe ich heute keinen vergleichbaren potenziellen Mega-Katalysator wie beispielsweise Nvidia in der Vergangenheit.
Interessanter sind weiterhin vor allem die großen Tech-Unternehmen beziehungsweise Unternehmen mit hoher Marktbedeutung.
Nach dem gestrigen Apple-Event stehen außerdem neue Produkte und die Entwicklung der Apple-Aktie im Fokus. Apple stellte unter anderem das iPhone 18 Pro und Pro Max sowie weitere Produkte vor.
Für den Gesamtmarkt bleibt der Einfluss allerdings begrenzt. Die wirklich großen marktbewegenden Themen sind aktuell weiterhin Zinsen, Inflation und der Ölpreis.
⸻
5. Fed Watch & EZB-Zinspolitik
Bei der Fed hat sich die Erwartungshaltung nach den starken NFP-Daten nochmals deutlich verschoben.
September
* 37,8 %: unveränderter Zinssatz
* 62,2 %: +25 Basispunkte
Damit liegt die Wahrscheinlichkeit einer Zinserhöhung im September inzwischen klar über 60 %.
Oktober
* 26,9 %: unverändert
* 55,2 %: +25 Basispunkte
* 17,9 %: +50 Basispunkte
Dezember
* 11,7 %: unverändert
* 39,2 %: +25 Basispunkte
* 38,9 %: +50 Basispunkte
* 10,1 %: +75 Basispunkte
Damit wird deutlich, wie stark sich die Zinserwartungen inzwischen in Richtung eines deutlich restriktiveren Szenarios verschoben haben.
Genau deshalb sind die heutigen PPI-Daten und vor allem die morgigen CPI-Daten so wichtig.
Ein deutlich stärker als erwarteter PPI beziehungsweise CPI würde die Wahrscheinlichkeit weiterer Zinserhöhungen weiter erhöhen.
Ein schwächer als erwarteter PPI und insbesondere ein schwächerer Core CPI könnten dagegen wieder für Entspannung sorgen und den Risk Assets einen positiven Impuls geben.
EZB
Bei der EZB ist die Situation etwas anders.
September:
Nahezu 100 % für +25 Basispunkte.
Oktober:
* 71,3 %: +25 Basispunkte
* 28,4 %: +50 Basispunkte
Dezember:
* 21,4 %: +25 Basispunkte
* 58,4 %: +50 Basispunkte
* 20,0 %: +75 Basispunkte
Auch hier sehen wir also eine deutliche Erwartung weiterer Zinsschritte.
Für den heutigen DAX-Handel ist deshalb entscheidend, wie hawkish oder dovish die EZB kommuniziert.
⸻
6. Märkte und Korrelationen im Überblick
US Oil
US Oil erlebt aktuell eine bemerkenswert starke Woche.
Seit Wochenbeginn liegen wir bereits bei rund +6,66 % und notieren aktuell bei etwa 97,27 USD.
Damit wurde das Juli-Monatshoch bereits überschritten und auch das Juni-Monatshoch wird aktuell getestet beziehungsweise bereits leicht überschritten.
Der Bereich um 97–99 USD ist aus technischer Sicht besonders interessant.
Sollte sich die geopolitische Situation nicht beruhigen, halte ich einen Test der 100-Dollar-Marke für sehr wahrscheinlich.
Gleichzeitig befindet sich hier ein historisch interessanter Reaktionsbereich. Ein Short um 99 USD wäre für mich daher theoretisch ein High-Risk-High-Reward-Setup, allerdings nur mit ausreichend großem Stop-Loss und entsprechend reduziertem Risiko.
Grundsätzlich würde ich hier aktuell aber nicht blind shorten.
Ich würde zunächst auf eine fundamentale Veränderung warten, beispielsweise eine nachhaltige Entspannung der Situation in Hormus oder konkrete Fortschritte bei Verhandlungen.
Solange diese nicht eintreten, bleibt der Ölmarkt fundamental extrem angespannt.
Für Risk Assets ist das ein erhebliches Problem.
⸻
US Bonds
Auch bei den US-Staatsanleihen sehen wir weiterhin eine bemerkenswerte Entwicklung.
Aktuell liegen die von mir beobachteten Renditen bei:
* 3 Jahre: 2,05 %
* 5 Jahre: 1,89 %
* 10 Jahre: 1,68 %
* 30 Jahre: 1,31 %
Die Bondmärkte reagieren weiterhin stark auf die Verschiebung der Zinserwartungen.
Gerade die Entwicklung der länger laufenden US-Renditen bleibt für die Bewertung von Aktien und insbesondere Growth-/Tech-Aktien relevant.
⸻
DXY
Der DXY zeigt aktuell etwas überraschend Schwäche, obwohl das aktuelle Umfeld eigentlich eher für einen stärkeren Dollar sprechen könnte.
Die 99er-Marke konnte nicht gehalten werden.
Für mich werden Longs daher erst wieder oberhalb von 99 bis 99,50 interessant.
Auf der Unterseite liegt der wichtige Bereich um 98,50.
Hier befindet sich gleichzeitig das August-Monatstief bei etwa 98,558.
Sollte dieser Bereich nachhaltig brechen, könnte sich die Dollar-Schwäche weiter fortsetzen.
⸻
VIX
Der VIX notiert aktuell bei 16,41.
Damit ist zwar eine erhöhte Unsicherheit vorhanden, von einer wirklichen Panikphase sind wir allerdings weiterhin entfernt.
Das ist angesichts der geopolitischen Lage durchaus bemerkenswert.
⸻
7. Risk Assets im Überblick
Nvidia
Bei Nvidia haben wir gestern nochmals einen deutlicheren Abverkauf gesehen.
Insgesamt liegen wir aktuell bei etwa -3,3 %.
Meine ursprüngliche Zielzone wurde allerdings erreicht, weshalb ich hier aktuell vorsichtig mit neuen Trade-Impulsen wäre.
Die Allzeithochs wurden bislang nicht erreicht.
Sollte sich das fundamentale Sentiment weiter eintrüben, könnte ich mir daher durchaus noch tiefere Kurse vorstellen.
Wichtige Unterstützungen sehe ich zunächst bei:
217 USD
213–212 USD
⸻
Bitcoin
Bei Bitcoin bleibe ich weiterhin an der Seitenlinie.
Wir befinden uns weiterhin innerhalb einer größeren Range und haben aus meiner Sicht noch keinen signifikanten strukturellen Ausbruch gesehen.
Daher würde ich hier weiterhin auf einen klaren neuen Impuls beziehungsweise eine eindeutige Struktur warten.
⸻
SPX
Der SPX präsentiert sich diese Woche ebenfalls relativ schwach.
Aktuell stehen wir bei etwa -0,9 % für die Woche und notieren bei rund 7.654 Punkten.
Unterhalb des Wochentiefs der Vorwoche bei 7.617 würde ich Short-Szenarien interessant finden.
Dann wären zunächst:
7.545
und darunter 7.520
mögliche Ziele.
Auf der Long-Seite würde ich zunächst eine klare Tageskerze als Supportbildung abwarten, bevor ich hier wieder aggressiver Long gehen würde.
⸻
Nasdaq
Beim Nasdaq sehen wir seit mehreren Tagen einen Kampf um die 29.500er-Marke.
Diese wurde mittlerweile nach unten gebrochen.
Sollten wir heute nicht mehr über 29.500 schließen können und zusätzlich das Daily Low von gestern unterschritten werden, würde ich Short-Szenarien in Richtung:
29.000
beziehungsweise 28.880
bevorzugen.
Longs wären für mich auf Daily-Basis erst wieder oberhalb von 29.500 interessant.
⸻
US30
Beim US30 hat sich die von mir erwartete größere Korrektur ebenfalls bis in den Zielbereich entwickelt.
Jetzt geht es für mich um die Stabilisierung.
Der Bereich 52.500–52.300 ist dabei extrem interessant und stellt für mich einen potenziellen Buy-Swing-Bereich dar.
Oberhalb von 52.500 wären perspektivisch zunächst:
53.000
und anschließend 53.500
interessant.
Allerdings möchte ich hier eine Confirmation auf H4 oder höher sehen.
Solange das Daily Low von gestern nicht nachhaltig gebrochen wird, bleibe ich grundsätzlich eher Long-orientiert.
Sollte dieses allerdings brechen, wäre eine weitere Korrektur bis 52.000 möglich.
⸻
8. DAX Tagesausblick
Kommen wir zum DAX.
Hier hat sich die Situation gestern nochmals deutlich eingetrübt.
Der DAX verlor gestern rund 1,31 % und hat damit die von mir bereits zuvor beobachtete Zone um 25.500 Punkte erreicht.
Genau dieser Bereich wird jetzt extrem interessant.
Das Daily Low wurde bereits gebrochen, allerdings befindet sich der Markt nun in einer Zone, in der ich nicht mehr unbedingt einem Short hinterherlaufen möchte.
Wir haben bereits eine deutliche Bewegung von den Allzeithochs gesehen.
Für mich wird daher jetzt zunehmend interessant, ob sich im Bereich um 25.500 ein Boden ausbilden kann.
Sollte der DAX diesen Bereich halten und die EZB heute eine weniger hawkishe Kommunikation liefern, könnte ich mir durchaus eine Erholung vorstellen.
Erste Ziele auf der Oberseite wären:
25.700
25.800
Dafür möchte ich allerdings eine entsprechende Bestätigung sehen.
Sollte die 25.500 hingegen nachhaltig brechen, liegen darunter weitere relevante Unterstützungsbereiche.
Zunächst:
25.446 – Monatshoch Mai
Danach:
25.410 – Monatshoch Februar
und anschließend:
25.365 – Monatshoch Juni
Diese Bereiche können bei einem weiteren Abverkauf als potenzielle Reaktionszonen interessant werden.
Was könnte heute für einen DAX-Rebound sorgen?
Für einen nachhaltigen Long-Impuls bräuchten wir aus meiner Sicht mehrere Faktoren.
Erstens eine weniger hawkishe EZB-Kommunikation als aktuell vom Markt eingepreist.
Zweitens einen schwächeren als erwarteten US-PPI, insbesondere beim Core PPI.
Und drittens idealerweise eine Stabilisierung beziehungsweise einen Rückgang des Ölpreises.
Sollten diese Faktoren zusammenkommen, könnte sich das Sentiment bei den europäischen Risk Assets relativ schnell verbessern.
Auf der anderen Seite wäre ein Szenario aus:
starkem PPI + hawkisher EZB + weiter steigenden Ölpreisen
für den DAX ausgesprochen negativ.
Dann wäre ein nachhaltiger Bruch der 25.500er-Marke deutlich wahrscheinlicher.
Für mich ist deshalb heute nicht der perfekte Zeitpunkt, einem bestehenden Abverkauf hinterherzulaufen. Viel interessanter wird die Reaktion des Marktes an den genannten Unterstützungen und auf die heutigen fundamentalen Daten.
⸻
9. Fazit
Der heutige Handelstag könnte für den DAX durchaus richtungsweisend werden.
Auf der einen Seite haben wir einen weiterhin extrem angespannten Ölmarkt, eine geopolitisch hochriskante Situation rund um Iran und die Straße von Hormus sowie deutlich gestiegene Zinserwartungen in den USA.
Auf der anderen Seite befinden wir uns beim DAX mittlerweile an einer technisch interessanten Unterstützungszone um 25.500 Punkte.
Der EZB-Zinsentscheid selbst dürfte heute keine große Überraschung liefern, da eine Zinserhöhung um 25 Basispunkte nahezu vollständig eingepreist ist. Entscheidend wird daher die Kommunikation der EZB sein.
Am Nachmittag kommen zusätzlich die US-PPI-Daten.
Schwacher PPI: Entspannung bei den Zinserwartungen und potenziell positiv für Risk Assets.
Starker PPI: Weitere hawkishe Fed-Repricing-Risiken und entsprechend zusätzlicher Druck auf Aktien.
Morgen folgt dann mit den US-CPI-Daten der wahrscheinlich wichtigste Inflationsimpuls dieser Woche.
Für einen nachhaltigen Risk-On-Impuls bräuchten wir dort insbesondere einen schwächeren Core CPI, eine Entspannung bei den Inflationserwartungen und idealerweise gleichzeitig einen rückläufigen Ölpreis.
Technisch bleibt für mich beim DAX heute die 25.500er-Marke der entscheidende Bereich. Hält diese Zone und bekommen wir eine positive Reaktion auf EZB und PPI, könnte eine Erholung in Richtung 25.700–25.800 entstehen.
Bricht die 25.500 dagegen nachhaltig, liegen die nächsten relevanten Unterstützungen bei 25.446, 25.410 und 25.365.
Damit bleibt der heutige Handel vor allem ein Spiel zwischen Inflation, Zinsen, Ölpreis und technischer Unterstützung.
Keine Anlageberatung. Dies ist ausschließlich meine persönliche Markteinschätzung.
Ich wünsche euch einen erfolgreichen Handelstag und vor allem stabile Trades! 
Long
Bitcoin ruht sich aus — aber der nächste Move könnte 85K seinCRYPTO:BTCUSD Bitcoin durchläuft derzeit eine Korrektur auf dem 4H-Zeitrahmen.
Auf den ersten Blick mag die Struktur schwach aussehen, aber es gibt ein wichtiges Detail im Chart:
Die Korrektur selbst bildet einen fallenden Keil .
Dieses Muster entwickelt sich innerhalb einer größeren bullischen Struktur, daher beobachte ich den Keil hauptsächlich als kurzfristige Handelsgelegenheit, während ich das größere Bild getrennt halte.
Kurzfristig: Der Keil
Der aktuelle Keil hat sich gebildet, nachdem Bitcoin den 82K-Bereich abgelehnt hat.
Basierend auf der Struktur könnte ein Ausbruch aus dem Keil den Preis in Richtung:
🎯 Kurzfristiges Ziel: 85K
Bitcoin ist auch dafür bekannt, sich schnell zu bewegen, sobald ein kurzfristiges Muster abgeschlossen ist.
Wenn die Struktur also mit Momentum bricht, könnte das Muster sein Ziel möglicherweise innerhalb nur weniger Kerzen erreichen.
Aber ich würde den Ausbruch nicht blind jagen.
Der bessere Ansatz ist, auf Bestätigung und Struktur nach dem Ausbruch zu achten.
Mittelfristig: Das größere Bild
Für die Mittelfrist betrachte ich einen viel wichtigeren Bereich:
75K — M Unterstützung / Pullback-Zone
Diese Zone hat bereits als wichtige Unterstützungszone gedient, und hier könnte auch eine tiefere Korrektur potenziell Käufer finden.
Meine zwei Hauptszenarien sind:
Szenario 1 — Bullische Fortsetzung
Bitcoin hält die breitere Struktur und bricht schließlich den 82K-Widerstand mit Stärke.
Ein bestätigter Bruch über diesen Bereich würde die Wahrscheinlichkeit eines Moves in Richtung:
🎯 85K kurzfristig
🎯 92K mittelfristig erhöhen
Szenario 2 — Tieferer Pullback
Bitcoin schafft es nicht, höher zu gehen, und kehrt zur 75K-Pullback-Zone zurück.
Dies würde die größere bullische Struktur nicht automatisch bärisch machen.
Stattdessen wäre ich daran interessiert, wie der Preis dort reagiert.
Die entscheidende Invalidierung in diesem Setup bleibt:
❌ 72K
Eine anhaltende Bewegung unter 72K würde dieses bullische Szenario erheblich schwächen und eine Neubewertung erzwingen.
CRYPTOCAP:BTC.D BTC-Dominanz ist ebenfalls wichtig
Dies ist einer der Gründe, warum ich kurzfristiges BTC-Trading von der mittelfristigen Krypto-Aussicht trenne.
BTC-Dominanz hat die untere Grenze ihres steigenden Kanals erreicht, etwa im 59%-Bereich, der sich auch mit einer historisch wichtigen Unterstützungsregion überschneidet.
Ein Bounce von diesem Bereich in Richtung 61% ist möglich.
Wenn die BTC-Dominanz steigt, während Bitcoin selbst stark bleibt, kann sich Kapital weiterhin in BTC konzentrieren, anstatt aggressiv in Altcoins zu fließen.
Dies ist relevant, weil wir heute auch mehrere Altcoin-Positionen geschlossen haben.
Das bedeutet nicht, dass wir bärisch für den Altcoin-Markt sind.
Es bedeutet einfach, dass wenn BTC sich einem wichtigen Widerstand nähert, während die BTC-Dominanz an einer wichtigen Unterstützung sitzt, es sinnvoller sein kann, das Exposure zu reduzieren und auf klarere Bedingungen zu warten, als Trades zu erzwingen.
Aktuelle Marktdaten zeigen auch eine BTC-Dominanz um den hohen 50%-Bereich, während die jüngsten ETF-Flows Bitcoin weiterhin unterstützt haben.
Fundamentale & Makro-Perspektive
Bitcoins breitere Struktur wird weiterhin durch institutionelle Beteiligung gestützt, aber das Makro-Umfeld ist nicht völlig risikofrei.
Jüngste US-Spot-Bitcoin-ETF-Flows haben erneutes Kaufinteresse gezeigt, darunter rund 1 an Nettozuflüssen über drei Handelstage, die Anfang dieser Woche gemeldet wurden.
Gleichzeitig ist das Makro-Umfeld komplizierter geworden.
US-10-Jahres-Staatsanleiherenditen bewegten sich kürzlich um 4,84%, während Öl über 100 Dollar gestiegen ist, was die Inflationssorgen vor den kommenden US-Inflationsdaten und der Federal-Reserve-Entscheidung erhöht.
Fundamental sehe ich also keinen Grund, eine bärische Sicht zu erzwingen, nur weil Bitcoin korrigiert.
Aber ich denke auch nicht, dass der Markt uns genug Bestätigung gegeben hat, um blind anzunehmen, dass 92K als Nächstes kommt.
Der Chart hat noch Levels zu beweisen.
Für kurzfristiges Trading:
Beobachte den Keil → warte auf Bestätigung → 85K.
Für die Mittelfrist:
75K Pullback-Zone oder ein sauberer 82K-Ausbruch.
Bis sich eines dieser Szenarien entwickelt, ist Geduld weiterhin Teil des Setups.
⚠️ Risikowarnung: Diese Analyse dient ausschließlich Bildungszwecken und ist keine Finanzberatung. Bitcoin und Krypto-Assets sind hochvolatil. Definiere immer dein Risiko, deine Invalidierung und deine Positionsgröße, bevor du einen Trade eingehst. Long 
