Длинная
Расхождение динамики DOW и NASDAQ. Пора вернуться к норме.Упражнение выходного дня.
Смотреть графики отдельных инструментов интересно, но ещё более интересно сравнивать их динамику. Иногда это приводит к неожиданным результатам и торговым идеям.
По итогу недели, завершившейся 04.11.22, решил сравнить динамику двух Индексов - DOW и NASDAQ . Результат очень удивил!
На дневном графике нарисовалась аномальная дивергенция между инструментами. Расхождение начало формироваться ещё 07.10.22 и с тех пор только усиливалось. В конце этой недели оно достигло поистине выдающегося значения в 25% и это при обычных 3-6%.
Тот факт, что NASDAQ (QQQ) в этом году "слабое звено", не сказал только ленивый, но чтобы настолько... Конечно, можно сказать, что активно сдувается "пузырь" FAANG-ов и прочих TSLA/NVDA и время для проверенных временем устойчивых компаний реального сектора. Точка зрения имеет право на существование и в отдельности приведённый график не показатель истины. Поэтому решил посмотреть ещё одно сравнение. - QQQ/IWM (ETF на индекс компаний малой капитализации RUSSELL:RUT )
Как видно на иллюстрации, корреляция между инструментами весьма высокая. Была. С 25.10.22 здесь тоже началось расхождение! Не такое драматичное как с AMEX:DIA , но тоже большое. Причём малые компании, среди которых много полуживых и компаний-зомби чувствуют себя лучше, сильнее. Инвесторы готовы покупать малышей с долгами и не всегда ясными перспективами, и, в тоже время, продают NASDAQ:GOOG , NASDAQ:MSFT , NASDAQ:META , которые вообще не имеют долгов и стабильно делают миллиарды. Такой вот нонсенс.
Чем это наблюдение полезно нам?
Дивергенция будет сужаться и значения придут к норме. Есть, как минимум три сценария.
1. DIA и IWM "притормаживают" и QQQ их догоняет, показывая более сильную динамику.
2. QQQ "стоит" на месте, а DIA и IWM "валятся", снижая расхождение.
3. DIA и IWM снижаются, а QQQ растёт.
Первый вариант мне кажется, наиболее реалистичным, поэтому Long BIGTech - ов выглядит оправданным. Кого из них и в каких пропорциях приобретать - дело вкуса и индивидуальных предпочтений.
Короткая
Длинная
Короткая 
Короткая
Длинная
Длинная 
Длинная 
Длинная 
Краткий технический разбор SPY 12.11.2022г.Всем добрый день!
Эта неделя будет очень насыщенной и волатильной.
Сегодня в 15:30 по мск выходят данные по инфляции в производственном секторе.
Спустя час будет выступать председатель ЕЦБ Кристин Лагард, что тоже может задать свой тон американскому рынку.
А за два часа до закрытия, в 21:00 мск опубликуют протоколы FOMC.
Завтра (13.10.2022) в 15:30 по мск опубликуют данные по потребительской инфляции, что точно даст рынку импульс для роста, либо для дальнейшего снижения.
Теперь к краткому описанию видения.
11.10.2022 цена закрытия была 357,74$.
Не смог найти надежных уровней поддержки текущих цен.
Единственное что бросилось в глаза, то что мы оказались на самой нижней границе восходящего канала, который начал формироваться еще от минимума марта 2020г (На скриншоте отмечен желтым цветом). Только это дает призрачную надежду на скорый разворот внутри этого канала. Символично, что данные по инфляции выходят именно на этом уровне.
Ожидаю что если инфляция окажется ниже ожиданий аналитиков, то вероятен импульс вверх, и дальнейший рост к линии сопротивления, до уровня 400$ (+11.8%)
В случае если инфляция окажется хуже ожиданий, то пробить желтую линию поддержки и продолжить снижение не составит труда. Если пойти по такому сценарию, то снижение к уровням до максимов марта 2020 года вполне вероятно. Возможно снижение до 330$ (-7.75%).
Краткий технический разбор QQQ 12.11.2022г.Всем добрый день!
Эта неделя будет очень насыщенной и волатильной.
Сегодня в 15:30 по мск выходят данные по инфляции в производственном секторе.
Спустя час будет выступать председатель ЕЦБ Кристин Лагард, что тоже может задать свой тон американскому рынку.
А за два часа до закрытия, в 21:00 мск опубликуют протоколы FOMC.
Завтра (13.10.2022) в 15:30 по мск опубликуют данные по потребительской инфляции, что точно даст рынку импульс для роста, либо для дальнейшего снижения.
Теперь к краткому описанию видения.
Не вижу потенциально разворотных ни линий ни уровней.
Отметил желтым линии возможной поддержки, но она выглядит очень слабой.
Все будет зависеть от данных по инфляции.
Цена закрытия 11.10.2022 262,75$.
При хороших данных по инфляции, можем увидеть движение в сторону линии сопротивления, до уровней 280-285$ (6.5 - 8.5 %)/
В противном случае, думаю что катиться вниз до 240$, до ближайшей линии поддержки сформированной минимумом коррекции декабря 2018г. и минимум марта 2020 года.
Это всего лишь мое личное видение, оно может быть верным, а может быть совершенным бредом, поэтому рекомендую относиться к нему чисто как к размышлениям вашего соседа, а выводы делать самостоятельно.
Длинная 
Индекс мусорных облигаций. Коллапс рядом.На графике представлен индекс мусорных облигаций. Давайте разберёмся, что здесь происходит по системе Ганна, и, в целом, в мировой экономике.
Мусорные облигации, представленные на графике, являются ничем иным, как одним из звеньев мировой ликвидности. Они накоплены в достаточном объеме на балансах всех мировых банков. Как мы видим, они активно распродаются весь последний год. Но, проблема в том, что покупателей на них нет. Покупатель остался один — центральные банки, которые также их распродают, практически, в пустоту. Чтобы не случились массовые margin-calls , необходимо запускать станок и выкупать их — покрывать ликвидностью.
Во-первых, почему ликвидность — это квинтэссенция текущей мировой финансовой системы.
Во-вторых, эта ликвидность сейчас сжимается довольно высокими темпами из-за ужесточения денежно-кредитной политики ведущих мировых центральных банков (в первую очередь ФРС).
Так, ведущие ЦБ сократили свои балансы на 3.1 трлн долларов — это беспрецедентное событие в монетарном мире, как минимум, за последние 20 лет. Однако, судя по Великобритании, финансовая система не выдерживает этой нагрузки и Банк Англии вернулся к программе выкупа активов. Таким образом, он создал беспрецедентный (неразумный и глупый, в контексте всё еще функционирующей парадигмы фин. системы) случай, когда идёт как повышение ключевой ставки, так и, в это же время, запуск печатного станка.
В-третьих, Банк Англии обнажил намерения других ЦБ. Вероятно, что печатный станок будет запущен и в других странах.
Поможет ли это спасти систему? Наверняка нет. Фигурально выражаясь, это тот случай, когда в огонь подливается бензин, с целью его потушить.
Смогут ли таким образом ЦБ выиграть время? Да, смогут. Но это вопрос нескольких месяцев, далее падение будет ещё сильнее и больнее. Сомнений не остаётся — контроль потерян, существующая концепция мировой фин. системы находится в агонии.
Резюмируя вышесказанное, если в ближайшее время банки объявят об экстренном выкупе гос. долга (что является, опять же, фундаментом мировой системы), то есть, начнёт вливать бабки в экономику, то это даст среднесрочный толчок всем рынкам и валютным парам против доллара вверх. Однако, похоронный марш уже играет, и эти деньги лишь будут для того, чтобы закончить эту партитуру эпично и парадоксально.
По технике, мы наблюдаем пробой ключевого белого угла (как и в ковидный год). Если печатный станок не будет сейчас запущен, то индекс обвалится на 30%, что незамедлительно приведёт к эффекту домино и повторению истории c банком Lehman Brothers (кризис 2008 года). Если центральные банки начнут выкупать этот «мусор», то у индекса есть шанс протестировать угол на ~99 и возможное скопление горизонтальных объемов на 108 (что фундаментально выглядит утопично).
Но едва ли это всё может помочь в среднесрочной и, тем более, долгосрочной перспективе.
Магнит Ганна на уровне 60 по индексу активирован. Долгосрочный волновой анализ золотаМне кажется, сейчас только начинает проясняться картина что происходит с золотом. Вы не поверите, но по ходу, оно только сейчас вошло в коррекцию.
Я давно, очень давно, говорил всем, что "по-моему, оно так и будет болтаться" в этом диапазоне, и так далее.
Недавно совсем, Юриен Тиммер проанализировал кривые TIPS и показал, что золото может сильно сходить вниз, но по ходу эта волна, которую я обозначил большой красной буквой А, уже закончилась. и мы опять примерно идем на какое-то время "болтаться" выше. Однако, по идее, если этот прогноз подтвердится, а похоже, что так, после волны B в такой же большой степени, которая по времени может растянуться и на год. мы еще увидим и волну С, а может потом еще и D, и E... Эта вся формация может быть "загнута" вниз, или вверх, кто знает... G
Длинная
Длинная 
Длинная 
Длинная 
